W poniedziałek firma świadcząca usługi finansowe Loop Capital podniosła cenę docelową akcji AppLovin Corp (NASDAQ:APP) do 385,00 USD, co stanowi znaczący wzrost w porównaniu z poprzednim celem wynoszącym 181,00 USD. Firma utrzymała rekomendację "kupuj" dla tych akcji. Ta korekta nastąpiła po niedawnym ogłoszeniu przez AppLovin wyjątkowych wyników finansowych, które przewyższyły oczekiwania rynku.
Analityk Loop Capital uzasadnił nową cenę docelową, stosując mnożnik 30X skorygowanej EBITDA do działalności software'owej (reklamowej) AppLovin, w porównaniu z wcześniejszym 17,5X. Znaczący wzrost ceny docelowej wynika głównie z tej zmiany w mnożniku wyceny, co stanowi około dwie trzecie wzrostu. Pozostała jedna trzecia wynika z 23% wzrostu prognoz zysków firmy w porównaniu z wcześniejszymi projekcjami.
Niedawny sukces finansowy AppLovin, określony przez analityka jako "spektakularne przekroczenie oczekiwań i podniesienie prognoz", był kluczowym czynnikiem stojącym za zrewidowaną prognozą. Mocne wyniki firmy znacząco wpłynęły na perspektywę Loop Capital dotyczącą wartości akcji.
Raport zauważa również, że krótka sprzedaż akcji AppLovin wzrosła o około 50% od sierpnia do października, osiągając 22 miliony akcji, co odpowiada 11% akcji w wolnym obrocie i wymaga ponad sześciu dni na pokrycie. Analityk sugerował, że ta krótka pozycja została prawdopodobnie wyciśnięta, gdy wartość akcji wzrosła.
Loop Capital przewiduje, że inwestorzy mogą potrzebować czasu, aby dostosować się do ich zrewidowanej oceny wyceny. Mimo to wyrażają silne zaufanie do akcji, zachęcając inwestorów do kupowania przy ewentualnych spadkach i potwierdzając swoją rekomendację "kupuj".
W innych niedawnych wiadomościach, AppLovin Corp odnotowało imponujące wyniki w trzecim kwartale, z przychodami sięgającymi 1,2 miliarda USD, co stanowi wzrost o 39% rok do roku. Ten silny wzrost był głównie napędzany wyjątkową wydajnością sieci reklamowej firmy w sektorze gier.
Ponadto przychody z platformy software'owej AppLovin wzrosły o 66% w porównaniu z tym samym okresem ubiegłego roku, co przypisuje się postępom technologicznym na platformie AppDiscovery.
Daiwa Securities podniosło rating akcji AppLovin z "neutralnego" na "przewyższający rynek" po tych mocnych wynikach. Firma znacząco zwiększyła również cenę docelową do 280 USD z poprzednich 80 USD. Ponadto segment aplikacji firmy odnotował skromny wzrost o 1% rok do roku, głównie ze względu na wyższe ceny zakupów w aplikacjach i większą liczbę wyświetleń reklam.
Podczas niedawnej telekonferencji wynikowej, AppLovin wyraziło pewność co do perspektyw wzrostu, szczególnie podkreślając potencjał w reklamie mobilnych gier i obiecujące wyniki pilotażu e-commerce.
Firma prognozuje przychody w IV kwartale 2024 roku na poziomie między 1,24 miliarda USD a 1,26 miliarda USD, z oczekiwaniami dotyczącymi skorygowanej EBITDA na poziomie od 740 milionów USD do 760 milionów USD. Te ostatnie wydarzenia wskazują na pozytywne perspektywy przyszłych wyników AppLovin.
Spostrzeżenia InvestingPro
Ostatnie wyniki AppLovin są zgodne z kilkoma kluczowymi wskaźnikami i spostrzeżeniami z InvestingPro. Wzrost przychodów firmy o 41,48% w ciągu ostatnich dwunastu miesięcy do III kwartału 2024 roku potwierdza optymistyczne prognozy Loop Capital. Ten wzrost jest dodatkowo wzmocniony wskazówką InvestingPro, która sugeruje, że analitycy przewidują wzrost sprzedaży w bieżącym roku.
Niedawny wzrost akcji znajduje odzwierciedlenie w danych InvestingPro, pokazujących imponujący całkowity zwrot z ceny na poziomie 562,27% w ciągu ostatniego roku. Jest to zgodne z inną wskazówką InvestingPro sugerującą, że AppLovin odnotowało znaczący zwrot w ciągu ostatniego tygodnia, co może być związane z wyciśnięciem krótkiej pozycji wspomnianym w artykule.
Jednakże inwestorzy powinni zauważyć, że AppLovin jest notowane przy wysokim wskaźniku P/E wynoszącym 87,66, co odpowiada wskazówce InvestingPro ostrzegającej, że akcje są notowane przy wysokim mnożniku zysków. Ten wskaźnik wyceny może być czynnikiem, który inwestorzy powinni wziąć pod uwagę przy ocenie podniesionej ceny docelowej Loop Capital.
Dla czytelników poszukujących bardziej kompleksowej analizy, InvestingPro oferuje 22 dodatkowe wskazówki dotyczące AppLovin, zapewniając głębsze zrozumienie kondycji finansowej i pozycji rynkowej firmy.
Artykuł został przetłumaczony przy pomocy sztucznej inteligencji. Zapoznaj się z Warunkami Użytkowania, aby uzyskać więcej informacji.