W czwartek Goldman Sachs obniżył ocenę dla Nautilus Biotechnology (NASDAQ:NAUT) z "neutralnej" do "sprzedaj", korygując jednocześnie cenę docelową do 1,75 USD z wcześniejszych 2,25 USD. Firma inwestycyjna uzasadniła obniżkę zwiększoną konkurencją na rynku proteomiki odkrywczej oraz opóźnieniami w wprowadzeniu produktu Nautilusa na rynek. Według danych InvestingPro, NAUT jest obecnie notowany po 2,22 USD, a cele analityków wahają się od 2,25 USD do 5,00 USD, co sugeruje mieszane opinie na temat potencjału akcji.
Nautilus Biotechnology, która miała na celu zaspokojenie potrzeb rynku proteomiki w zakresie wysokiej przepustowości i szerokiego zakresu analizy, doświadczyła opóźnień w harmonogramie wprowadzenia swojego instrumentu na rynek. Pierwotnie planowane na koniec 2023 roku wprowadzenie jest teraz przewidywane na drugą połowę 2025 roku. To opóźnienie pozwoliło konkurentom na innowacje i potencjalne zdobycie udziału w rynku, na który celował Nautilus. Dane InvestingPro ujawniają, że firma szybko zużywa gotówkę, z ujemnym EBITDA wynoszącym 79,4 mln USD w ciągu ostatnich dwunastu miesięcy i kapitalizacją rynkową na poziomie 279 mln USD.
Więksi gracze z branży spektrometrii masowej, tacy jak TMO i BRKR, zostali docenieni przez Goldman Sachs za imponujące innowacje, wypełniając lukę na rynku, którą Nautilus zamierzał zagospodarować. Według firmy, ci konkurenci poczynili znaczące postępy w zaspokajaniu dotychczas niezaspokojonych potrzeb w przestrzeni proteomiki odkrywczej.
Analityk z Goldman Sachs podkreślił wyzwania, przed którymi stoi Nautilus w opracowywaniu instrumentu oferującego zarówno szerokie pokrycie proteomu, jak i wysoką przepustowość. Firma uważa, że choć długoterminowy cel Nautilusa, jakim jest przewyższenie obecnych ofert spektrometrii masowej pod względem pokrycia, pozostaje aktualny, poziom pokrycia oczekiwany w momencie początkowego wprowadzenia na rynek w 2025 roku nie będzie dostępny, jak wskazało kierownictwo Nautilusa.
Zrewidowana cena docelowa odzwierciedla perspektywę analityka dotyczącą wyników akcji Nautilus Biotechnology w świetle tych wydarzeń w branży i wewnętrznych opóźnień. Inwestorzy uważnie obserwują, jak firma radzi sobie w bardziej konkurencyjnym otoczeniu i pracuje nad ostatecznym wprowadzeniem swojego produktu na rynek. Notowania NAUT, zbliżające się do 52-tygodniowego minimum wynoszącego 2,17 USD, wykazują niepokojące wskaźniki finansowe. Odkryj więcej informacji o NAUT i uzyskaj dostęp do kompleksowej analizy dzięki Raportowi Pro Research, dostępnemu wyłącznie na InvestingPro, który obejmuje ponad 1 400 amerykańskich akcji ze szczegółowymi ocenami kondycji finansowej i eksperckimi spostrzeżeniami.
W innych niedawnych wiadomościach, Nautilus, Inc. ujawnił wyniki finansowe za III kwartał 2024 roku, wykazując stratę netto w wysokości 16,4 mln USD i kończąc kwartał z rezerwami gotówkowymi w wysokości 221,2 mln USD, które mają wystarczyć do 2027 roku. Firma poczyniła znaczące postępy w dziedzinie proteomiki, wprowadzając nowy test do ilościowego oznaczania proteoform tau związanych z chorobą Alzheimera. Mimo stojących przed nią wyzwań, Nautilus dąży do komercyjnego wprowadzenia swoich produktów proteomicznych pod koniec 2025 roku.
Ken Suzuki niedawno dołączył do firmy jako dyrektor ds. marketingu, aby wzmocnić wysiłki w zakresie dotarcia do rynku. Tymczasem dyrektor generalny firmy, Sujal Patel, podkreślił znaczenie postępów w analizie pojedynczych cząsteczek białek. Firma przyznała jednak, że nie osiągnęła celu ilościowego oznaczenia znacznej liczby białek z powodu wysokich wskaźników niepowodzeń w przechodzeniu sond.
Te ostatnie wydarzenia obejmują oczekiwania analityków dotyczące możliwego opóźnienia w harmonogramie wprowadzenia produktu na rynek, potencjalnie przesuwając go na 2026 rok. Mimo to, utrzymuje się silne zainteresowanie klientów technologią Nautilusa, szczególnie w zakresie proteoform i szerokoskalowej proteomiki, wskazując na znaczące możliwości rynkowe w sektorze wartym wiele miliardów dolarów.
Artykuł został przetłumaczony przy pomocy sztucznej inteligencji. Zapoznaj się z Warunkami Użytkowania, aby uzyskać więcej informacji.