W piątek Citi potwierdziło swoje pozytywne stanowisko wobec Duke Energy (NYSE:DUK), utrzymując rekomendację Kupuj i cenę docelową 130,00 USD. Jako znaczący gracz w branży przedsiębiorstw energetycznych o kapitalizacji rynkowej wynoszącej 84,28 mld USD, Duke Energy przyciągnęło pozytywną uwagę analityków, a dane InvestingPro pokazują, że czterech analityków niedawno zrewidowało w górę swoje prognozy zysków.
Analityk firmy podkreślił potencjał przyspieszonego wzrostu zysków po spodziewanym ogłoszeniu nowego planu kapitałowego Duke Energy w lutym, wraz z wynikami za IV kwartał.
Oczekuje się, że plan zwiększy nakłady inwestycyjne spółki o ponad 5 mld USD. Stabilny profil firmy odzwierciedla niska zmienność cen, z betą na poziomie 0,46, przy jednoczesnym utrzymaniu solidnej stopy dywidendy na poziomie 3,83% i imponującym rekordem podnoszenia dywidend przez 17 kolejnych lat.
Analityk wskazał na trzy główne obszary zainteresowania Duke Energy w 2025 roku: przyspieszenie wzrostu obciążenia, rynki kapitałowe i wzrost zysku na akcję (EPS). Czynniki te są postrzegane jako kluczowe dla firmy w okresie poprzedzającym nadchodzący katalizator. Analiza Citi sugeruje, że skumulowany roczny wskaźnik wzrostu (CAGR) EPS Duke Energy mógłby potencjalnie wzrosnąć o ponad 1% rocznie.
Byłoby to uzależnione od realizacji przez firmę zwiększenia ofert at-the-market (ATM), zawiadomień o wspólnym wsparciu (JSN) i sprzedaży udziałów mniejszościowych w Kentucky i Ohio, w połączeniu z typowym traktowaniem regulacyjnym nakładów inwestycyjnych.
Strategia Duke Energy obejmuje szereg narzędzi finansowych wspierających jej wzrost i minimalizujących potrzebę emisji blokowej akcji. Komentarz analityka wskazuje, że firma użyteczności publicznej może zastosować kilka metod, aby to osiągnąć, co pomoże w zarządzaniu potrzebami kapitałowymi przy jednoczesnej realizacji rozszerzonego planu nakładów inwestycyjnych.
Większy plan kapitałowy firmy, który obecnie wynosi 73 mld USD, ma otrzymać impuls, który mógłby dodatkowo zwiększyć inwestycje Duke Energy w infrastrukturę i usługi. Ten przewidywany wzrost wydatków kapitałowych jest znaczącą częścią tezy analityka, dlaczego akcje utrzymują rekomendację Kupuj.
Inwestorzy patrzą teraz w przyszłość na luty, kiedy Duke Energy ma przedstawić zaktualizowany plan kapitałowy. Szczegóły tego planu dostarczą dalszych informacji na temat strategii finansowych i perspektyw wzrostu firmy, jak zarysował to analityk Citi.
Dla inwestorów poszukujących głębszej analizy, InvestingPro oferuje kompleksowe raporty badawcze ze szczegółowymi wskaźnikami kondycji finansowej i dodatkowymi ProTips, które mogą pomóc w podejmowaniu decyzji inwestycyjnych w tym zmieniającym się krajobrazie sektora użyteczności publicznej.
W innych niedawnych wiadomościach, Duke Energy odnotowało spadek zysku na akcję w trzecim kwartale do 1,62 USD, głównie z powodu kosztów związanych z huraganami Debby, Helene i Milton.
Pomimo tych wyzwań, firma zdołała przywrócić zasilanie znacznej liczbie dotkniętych klientów. Zarząd Duke Energy potwierdził również prognozę zysków na cały rok 2024, przewidując, że będą one w przedziale od 5,85 do 6,10 USD, choć skłaniając się ku dolnej połowie ze względu na obciążenia finansowe wynikające z ostatnich burz.
W następstwie tych wydarzeń BMO Capital dostosowało swoją cenę docelową dla Duke Energy, obniżając ją do 124 USD z poprzednich 128 USD, utrzymując jednocześnie rekomendację Przewyższaj dla akcji. Zrewidowana cena docelowa opiera się na analizie sumy części składowych i modelu rynkowego, wskazując na ciągłe oczekiwanie, że wyniki firmy przewyższą szerszy rynek.
Patrząc w przyszłość, Duke Energy prognozuje wzrost zysku na akcję o 5% do 7% do 2028 roku, wspierany przez zatwierdzenia regulacyjne i inwestycje w infrastrukturę. Firma planuje wdrożenie nowych struktur taryfowych w 2025 roku, aby pomóc w odzyskaniu kosztów i utrzymaniu przystępności usług. Dodatkowo, Duke Energy dąży do monetyzacji od 300 do 500 mln USD rocznie w kredytach podatkowych na energię, aby poprawić elastyczność finansową. To tylko niektóre z ostatnich wydarzeń, które podkreślają strategiczne planowanie i odporność Duke Energy pomimo wyzwań związanych z ciężkim sezonem huraganów.
Artykuł został przetłumaczony przy pomocy sztucznej inteligencji. Zapoznaj się z Warunkami Użytkowania, aby uzyskać więcej informacji.