W piątek The Duckhorn Portfolio, Inc. (NYSE: NAPA), znaczący gracz w branży winiarskiej, doświadczył zmiany w ocenie akcji. Jefferies, globalna firma bankowości inwestycyjnej, zmieniła swoją pozycję wobec akcji Duckhorn z "Kupuj" na "Trzymaj", utrzymując jednocześnie cel cenowy na poziomie 11,00 USD. Akcje, notowane blisko 52-tygodniowego maksimum wynoszącego 11,10 USD i wykazujące imponujący momentum z 41,72% wzrostem w ciągu ostatnich sześciu miesięcy, spotkały się z tą decyzją po wynikach pierwszego kwartału spółki, które pokazały sprzedaż poniżej oczekiwań rynkowych.
The Duckhorn Portfolio odnotowało kwartalne przychody w wysokości 123 milionów USD, co nie spełniło oczekiwań analityków prognozujących 126 milionów USD. Jednakże spółka przekroczyła oczekiwania pod względem EBITDA, raportując 49 milionów USD wobec prognozowanych 45 milionów USD. Firma utrzymuje imponujące marże zysku brutto na poziomie 54,31%, według danych InvestingPro, demonstrując silną efektywność operacyjną pomimo mieszanych wyników finansowych, które doprowadziły do zmiany oceny akcji.
Kontekst tej zmiany oceny obejmuje trwający proces przejęcia Duckhorn przez Butterfly Equity, firmę private equity skoncentrowaną na konsumentach. Firma zaproponowała zakup Duckhorn po 11,10 USD za akcję, a okres "go-shop" dla tej oferty przejęcia wygasł 20 listopada 2024 roku. Oczekując finalizacji transakcji tej zimy, analityk Jefferies zdecydował się obniżyć ocenę akcji do statusu "Trzymaj".
Oświadczenie analityka dotyczące obniżenia oceny było jasne: "Spodziewamy się zamknięcia transakcji tej zimy i obniżamy ocenę do TRZYMAJ - cel cenowy 11 USD bez zmian." Wskazuje to, że przejęcie jest znaczącym czynnikiem w decyzji o dostosowaniu oceny akcji, podczas gdy rynek oczekuje na zakończenie transakcji.
Inwestorzy i obserwatorzy rynku oczekują teraz na zamknięcie przejęcia, które ma mieć znaczący wpływ na obecność rynkową Duckhorn i przyszłe wyniki finansowe. Przy utrzymanym celu cenowym, uwaga rynku pozostaje skupiona na finalizacji zbliżającego się przejęcia.
Analiza InvestingPro ujawnia silną pozycję finansową spółki, z aktywami płynnymi znacznie przewyższającymi zobowiązania krótkoterminowe i zdrowym wskaźnikiem bieżącej płynności wynoszącym 8,05. Odkryj więcej spostrzeżeń i ponad 10 dodatkowych ProTips na temat kondycji finansowej NAPA w kompleksowym Raporcie Pro Research.
W innych niedawnych wiadomościach, The Duckhorn Portfolio zgodziło się na przejęcie przez Butterfly Equity, firmę private equity, w transakcji wycenianej na około 1,95 miliarda USD. Ten rozwój wydarzeń przekształci Duckhorn w podmiot prywatny, utrzymując siedzibę w St. Helena w Kalifornii i kontynuując działalność jedenastu marek winiarskich. Transakcja oczekuje na zatwierdzenie przez akcjonariuszy Duckhorn i organy regulacyjne. W odpowiedzi na tę wiadomość o przejęciu, RBC Capital obniżyło ocenę akcji Duckhorn z "Lepsze od rynku" do "Zgodne z sektorem", podczas gdy BMO Capital Markets podniosło swój cel cenowy dla spółki z 9,00 USD do 11,00 USD.
W następstwie tych wydarzeń, JPMorgan i Barclays dostosowały swoje cele cenowe dla Duckhorn w dół ze względu na potencjalne wyzwania związane z cenami i działaniami promocyjnymi oraz spowolnienie wzrostu przychodów z Sonoma-Cutrer. Na czwarty kwartał JPMorgan szacuje wyniki Duckhorn na 104,3 miliona USD przychodów i 35,1 miliona USD EBITDA. Dodatkowo, na rok fiskalny 2025 JPMorgan prognozuje wzrost sprzedaży o 22% i wzrost sprzedaży operacyjnej o 2,4%, łącznie do 488,5 miliona USD. Przejęcie, korekty analityków i prognozy zysków to wszystko niedawne wydarzenia kształtujące perspektywy dla The Duckhorn Portfolio.
Artykuł został przetłumaczony przy pomocy sztucznej inteligencji. Zapoznaj się z Warunkami Użytkowania, aby uzyskać więcej informacji.