WIG20 – realizacja zysków, możliwe spadki w rejon 2300pkt.

WIG20 (2355; -0.9%) – Początek poniedziałkowej sesji przyniósł wzrosty. Indeks otworzył się z luką hossy na poziomie 2410pkt. Szczyt wypadł na poziomie 2411pkt. Szybko doszło do spadków. Przed godziną 10-tą osiągnięte zostało poranne minimum na poziomie 2385pkt. Następnie przez godzinę mieliśmy odbicie o zasięgu około 10 punktów. Przed godziną 11-tą rozpoczęła się kolejna fala spadków. O godzinie 15-tej osiągnięte zostało lokalne minimum na poziomie 2365pkt. Już w tej fazie sesji nasz rynek zachowywał się dosyć słabo. W trakcie godzinnego odbicia bykom nie udało się pokonać oporu w postaci piątkowego zamknięcia. Końcówka sesji przyniosła spadki. Indeks zamknął się na dziennym dnie na poziomie zaledwie 2355pkt. tracąc 0.9%. Jest to może niewiele, ale korpus czarnej świecy jest bardzo długi i ma zasięg 55 punktów.

Początek wtorkowej sesji przyniósł spadki. Dzienne minimum wypadło na poziomie 2333pkt. Potem rozpoczęło się odbicie.

PROGNOZA: Z dna na poziomie 2166pkt. do poniedziałkowego szczytu 2411pkt. indeks zyskał 244 punkty dochodząc do silnego psychologicznego oporu na poziomie 2400pkt. Wczorajsza sesja przyniosła spadki w ramach 5-falowej struktury. Na wtorkowej sesji oczekuję na korekcyjne odbicie. Zasięg szacuję na 2365-2375pkt. W dalszej perspektywie powinniśmy zobaczyć kolejną falę spadków. Jej target szacuję na 2300pkt. Spadki z poniedziałkowego szczytu są w mojej ocenie korekcyjne. Po ich zakończeniu oczekuję na kolejną falę wzrostów i powrót na sierpniowe maksimum na poziomie 2476pkt. (wykres 1).
Wykres 1. Kontrakty na indeks WIG20 w układzie intraday

Dziś w kalendarzu:
03:30 (Australia) - Protokół z posiedzenia RBA, 10:30 (Wlk. Brytania) - Inflacja CPI (r/r), sierpień (2,7%, prognoza 2,7%, poprzednio 2,8%), Inflacja bazowa CPI (2,0%, prognoza 2,0%, poprzednio 2,0%), Inflacja bazowa PPI (1,0%, prognoza 1,1%, poprzednio 1,1%), Inflacja PPI (1,6%, prognoza 1,8%, poprzednio 2,1%), 11:00 (Niemcy) - Indeks instytutu ZEW, wrzesień (49,6, prognoza 46, poprzednio 42), 14:00 (Polska) - Wynagrodzenie (r/r), sierpień (prognoza 2,9%, poprzednio 3,5%), Zatrudnienie (r/r), sierpień (prognoza -0,6%, poprzednio -0,7%), 14:30 (USA) - Inflacja bazowa CPI (r/r), sierpień (prognoza 1,8%, poprzednio 1,7%), Inflacja CPI (r/r), sierpień (prognoza 1,6%, poprzednio 2,0%), 15:00 (USA) - Miesięczny napływ kapitałów netto (USD), lipiec (poprzednio -19,0 mld), Napływ kapitałów długoterminowych (USD), lipiec (poprzednio -66,9 mld), 16:00 (USA) - Indeks rynku nieruchomości NAHB, wrzesień (prognoza 59, poprzednio 59), 22:30 (USA) - Tygodniowa zmiana zapasów ropy wg API (poprzednio -2,9 mln brk).

Rynek w USA
S&P500 Future (1689; -0.05%) – W poniedziałek w nocy kurs kontraktów wybił się w górę z 2-sesyjnej konsolidacji osiągając lokalne maksimum na poziomie 1703.5pkt. Potem doszło do umiarkowanej realizacji zysków. Po otwarciu rynku kasowego nastąpiło pogłębienie porannego dna do poziomu 1688pkt. Zamknięcie wypadło nieznacznie wyżej na poziomie 1689pkt. Dziś w nocy doszło do konsolidacji w wąskiej strefie 1688-1691pkt. Obecnie kontrakty są notowane po 1689pkt.
Wykres 2. Kontrakty na indeks S&P500 w układzie intraday


PROGNOZA: Odbicie z sierpniowego dna wróciło na tegoroczny szczyt sprzed kilku tygodni. W krótkim terminie na dzisiejszej sesji może dojść do korekcyjnego odbicia. Natomiast mocniejszy impuls może się pojawić w środę po komunikacie FED. Krótkoterminowe wsparcie znajduje się w rejonie 1683pkt. Przebicie tego poziomu wygeneruje sygnał do spadków. Kolejne wsparcie znajduje się w rejonie 1667pkt. (wykres 2).

APPLE – Poniedziałkowa sesja przyniosła spadki. Przebite zostało ważne średnioterminowe wsparcie w rejonie 465 USD. Dzienne minimum wypadło na poziomie 447.22 USD, zamknięcie nieznacznie wyżej po 449.94 USD.
Wykres 3. Kontrakty CFD na spółkę Apple


PROGNOZA: Ważne średnioterminowe wsparcie w rejonie 465 USD zamieniło się obecnie w opór. Dzisiejsza sesja może przynieść odbicie. Powinno ono mieć postać co najmniej małej wzrostowej trójki (wykres 3). Do poprawy sytuacji konieczne jest obronienie wsparcia w rejonie 448 USD a następnie za kilka dni powrót powyżej 465 USD.

Sławomir Dębowski

Prezentowany komentarz został przygotowany w celach informacyjnych i nie stanowi rekomendacji w rozumieniu przepisów Rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 19 października 2005r. (Dz.U. 2005, poz. 206 nr 1715) oraz Ustawy z dnia 29 lipca 2005r. (Dz.U. 2005, Nr 183, poz. 1538 z późn. zm.). Przedstawiony raport jest wyrazem wiedzy i poglądów autora według stanu na dzień sporządzenia i w żadnym wypadku nie może być podstawą działań inwestycyjnych.
Inwestorzy powinni mieć swoją własną ocenę co do właściwości i celowości inwestowania w którykolwiek z wymienianych instrumentów finansowych, opartą na analizie danego instrumentu, ryzyka z nim związanego, ich własnej strategii inwestycyjnej oraz przy uwzględnieniu ich prawnej, podatkowej i finansowej sytuacji.