Możliwa kontynuacja korekty na S&P500

WIG20 (2504; -0.22%) – Początek sesji przyniósł wzrosty. Poranne maksimum wypadło na poziomie 2524pkt. Po kilku minutach doszło do spadków. Poranny dołek wypadł na poziomie 2509pkt. Po godzinie 10-tej doszło do odbicia. Przed południem indeks powrócił pod poranny szczyt. Bykom nie udało się doprowadzić do przełamania oporu w rejonie 2527-2529pkt. Po południu rynek ruszył w dół. Poranne minimum na poziomie 2509pkt. zostało przekroczone o kilka punktów. Dzienne dno wypadło na poziomie 2503pkt. W końcówce sesji doszło do odbicia do 2513pkt. Zamknięcie wypadło blisko dziennego dna na poziomie 2504pkt.
PROGNOZA: W terminie kilku sesji możliwe są dalsze spadki. Docelowy zasięg spadków ze szczytu z października szacuję na rejon 2450-2480pkt. (wykres 1). W dłuższej perspektywie oczekuję kilkutygodniowej fali wzrostów, która powinna doprowadzić do ataku na styczniowe maksimum na poziomie 2634pkt.
Wykres 1. Kontrakty na indeks WIG20 w układzie intraday


Dziś w kalendarzu:
00:50 (Japonia) - Zamówienia na sprzęt, maszyny i urządzenia (m/m), wrzesień (-2,1%, prognoza -1,8%, poprzednio 5,4%), 10:30 (Wlk. Brytania) - Stopa bezrobocia, wrzesień (prognoza 7,7%, poprzednio 7,7%), Wnioski o zasiłek dla bezrobotnych, październik (prognoza -35,0 tys., poprzednio -41,700 tys.), 11:00 (Strefa Euro) - Produkcja przemysłowa s.a. (m/m), wrzesień (prognoza -0,3%, poprzednio 1,0%), 11:30 (Wlk. Brytania) - Wystąpienie publiczne szefa BoE (Mark Carney), Kwartalny raport BoE nt. inflacji, III kw. 13:00 (USA) - Wnioski o kredyt hipoteczny, 20:00 (USA) - Budżet federalny (USD), październik (prognoza -104,0 mld, poprzednio 75,1 mld).
Rynek w USA
S&P500 Future (1764.65; -0.19%) – Z nocnego szczytu na poziomie 1769.5pkt. kontrakty na indeks S&P500 spadły do poziomu 1763pkt. Potem doszło do kilkugodzinnej korekty. Po godzinie 17-tej rynek ponownie spadł. Dzienne minimum wypadło na poziomie 1758.65pkt. Ostatnie dwie godziny przyniosły odbicie. Zamkniecie na niewielkim minusie. Dziś w nocy doszło do spadku do 1758pkt., potem nastąpiło odbicie. Obecnie kontrakty są notowane po 1763pkt.
Wykres 2. Kontrakty na indeks S&P500 w układzie intraday


PROGNOZA: Korekta wzrostów z październikowego dna jest w mojej ocenie jeszcze zbyt krótka. Bykom udało się nie dopuścić do pojawienia się sygnału sprzedaży po przebiciu linii szyi formacji podwójnego szczytu, zaś próba trwałego przełamania październikowego szczytu może się skończyć mocniejszym tąpnięciem i dopiero potem rozpocznie się kolejna fala wzrostów (wykres 2). Wsparciem dla wielosesyjnej korekty będzie wrześniowe maksimum na poziomie 1727pkt.
TWITTER – W dniu 7-go listopada zadebiutował Twitter. Cena sprzedaży w ofercie publicznej została ustalona na 26 USD. Kurs otwarcia wyniósł 45.10 USD. Dosyć szybko doszło do dalszych wzrostów. Maksimum wypadło na poziomie 49.90 USD. Psychologiczna bariera 50 USD powstrzymała wzrosty i doszło do zwrotu. Zamknięcie wypadło nisko na poziomie 44.83 USD. Kolejne dni przyniosły spadki. W piątek dno wypadło na poziomie 40.59 USD, zaś w poniedziałek było to 39.34 USD. W ciągu sesji doszło do kilkugodzinnego odbicia. Zamknięcie po 42.86 USD. Wczoraj doszło do korekcyjnego cofnięcia, zamknięcie po 41.82 USD.
Wykres 3. Kontrakty CFD na spółkę Twitter


PROGNOZA: W krótkim terminie na dzisiejszej sesji możliwy jest korekcyjny ruch w górę w ramach fali (c). Opór w postaci ceny otwarcia z debiutu (silne obroty) na poziomie 45.10 USD jest poza zasięgiem popytu (wykres 3). Sytuacja z Facebookiem nie powinna się powtórzyć. Szykuje się podobny schemat jak po debiucie spółki Linkedln, która dała zarobić na pierwszej sesji 109%. Twitter dał stopę zwrotu 72%, zaś Facebook tylko 0.6%. W perspektywie kolejnych sesji możliwe są spadki. Możliwy jest ruch w rejon 35 USD. Po kilkumiesięcznej wymianie akcjonariatu będzie można liczyć na trwalszy ruch w górę tak jak to nastąpiło w przypadku spółki Linkedln.
APPLE – Od wielu sesji trwa konsolidacja powyżej ważnego wsparcia na poziomie 509 USD. We wtorek zamknięcie wypadło na poziomie 519.77 USD.
Wykres 4. Kontrakty CFD na spółkę Apple


PROGNOZA: W krótkim kilkusesyjnym terminie oczekuję na kontynuację korekty. Wsparcie znajduje się w rejonie 509 USD. Może zostać naruszone. Kolejne kluczowe wsparcie jest na poziomie 494 USD. Jeśli spółka ma dalej rosnąć to nie powinno dojść do jego przełamania (wykres 4).

Sławomir Dębowski

Prezentowany komentarz został przygotowany w celach informacyjnych i nie stanowi rekomendacji w rozumieniu przepisów Rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 19 października 2005r. (Dz.U. 2005, poz. 206 nr 1715) oraz Ustawy z dnia 29 lipca 2005r. (Dz.U. 2005, Nr 183, poz. 1538 z późn. zm.). Przedstawiony raport jest wyrazem wiedzy i poglądów autora według stanu na dzień sporządzenia i w żadnym wypadku nie może być podstawą działań inwestycyjnych.
Inwestorzy powinni mieć swoją własną ocenę co do właściwości i celowości inwestowania w którykolwiek z wymienianych instrumentów finansowych, opartą na analizie danego instrumentu, ryzyka z nim związanego, ich własnej strategii inwestycyjnej oraz przy uwzględnieniu ich prawnej, podatkowej i finansowej sytuacji.