EUR/USD – na nowych szczytach, ropa na nowym dnie

EUR/USD (1.3672; +1.03%) – Po środowej obronie wsparcia w rejonie 1.3480 USD w czwartek doszło do silnych wzrostów. Przełamany został opór w rejonie 1.3550-1.3570 USD. Kurs euro silnie rósł osiągając kilkumiesięczne maksimum na poziomie 1.3681 USD. Pod koniec dnia rozpoczęła się realizacja zysków. Zamknięcie wypadło wysoko na poziomie 1.3672 USD. Dziś doszło do niewielkich wzrostów. Lokalne maksimum wypadło na poziomie 1.3691 USD. Obecnie euro jest notowane po 1.3675 USD.

Dziś w kalendarzu: 03:00 (Australia) - Wystąpienie publiczne szefa RBA (Glenn Stevens), 04:00 (Chiny) - PKB (k/k), III kw. (2,2%, prognoza 1,9%, poprzednio 1,7%), PKB (r/r), III kw. (7,8%, prognoza 7,8%, poprzednio 7,5%), Produkcja przemysłowa (r/r), wrzesień (+10,2%, prognoza 10,1%, poprzednio 10,4%), Sprzedaż detaliczna (r/r)m wrzesień (+13,3%, prognoza 13,5%, poprzednio 13,4%), 08:35 (Japonia) - Wystąpienie publiczne szefa BoJ (Haruhiko Kuroda), 14:30 (Kanada) - Inflacja CPI (r/r), wrzesień (prognoza 1%, poprzednio 1,1%), Inflacja bazowa CPI (prognoza 1,4%, poprzednio 1,3%), 15:00 (USA) - Miesięczny napływ kapitałów netto (USD), sierpień (poprzednio 56,7 mld), Napływ kapitałów długoterminowych (poprzednio 31,1 mld), 16:00 (USA) - Indeks wskaźników wyprzedzających Conference Board, wrzesień (prognoza 0,6%, poprzednio 0,7%).

PROGNOZA: Po wczorajszych silnych wzrostach przydałaby się lokalna spadkowa korekta. Zniesienie czwartkowych wzrostów o 38% wypada na poziomie 1.3615 USD (wykres 1). W dalszej perspektywie możliwy jest kolejny ruch w górę. Wykres 1. Eurodolar w perspektywie krótkoterminowej

PROGNOZA (długi termin): Na dziennym wykresie MACD-histogram widoczna jest silna negatywna dywergencja ostrzegająca przed średnioterminowym przesileniem. Na razie jednak doszło do ustanowienia nowego szczytu. Ze środowego dna może się pojawić 5-falowa struktura składająca się na falę 5-tą. Zasięg można byłoby szacować na 1.38-1.40 USD (wykres 2). W dalszej perspektywie możliwa większa korekta. Krytyczne wsparcie znajduje się w rejonie 1.34 USD.
Wykres 2. Eurodolar w perspektywie średnioterminowej


USD/PLN – W czwartek doszło do spadku do nowego dna na poziomie 3.040 PLN, zamknięcie nisko po 3.0442 PLN. Obecnie dolar jest notowany po 3.0475 PLN. PROGNOZA: Wyjście eurodolara na nowe szczyty zmienia sytuację na złotym, który może się dalej umacniać. W krótkim terminie możliwe jest korekcyjne odbicie (wykres 3). Silny opór znajduje się w rejonie 3.08 PLN. Po zakończeniu odbicia możliwe są dalsze spadki, najprawdopodobniej w rejon 3.00 PLN.
Wykres 3. Dolar amerykański w relacji do złotego (USD/PLN)


EUR/PLN – W czwartek kurs euro wzrósł do 4.1756 PLN, w ciągu dnia doszło do spadków. Zamknięcie po 4.1631 PLN. Dziś rano euro jest notowane po 4.1701 PLN. PROGNOZA: W krótkim terminie możliwe jest korekcyjne odbicie. Po jego zakończeniu oczekuję na spadki i test dna z września na poziomie 4.1423 PLN (wykres 4).
Wykres 4. Euro w relacji do złotego (EUR/PLN)


Kontrakty CFD na złoto – Z wtorkowego dna (1252 USD) rozpoczęło się odbicie. W czwartek doszło do silnego wzrostu. Dzienne maksimum wypadło na poziomie 1324.10 USD, zamknięcie po 1319.40 USD. Obecnie kontrakty na złoto są notowane po 1320 USD. PROGNOZA: W krótkim terminie oczekuję na korekcyjne cofnięcie. Wsparcie jest w rejonie 1300 USD. Potem możliwy kolejny ruch w górę (wykres 5).
Wykres 5. Kontrakty CFD na złoto


Kontrakty CFD na ropę – W czwartek kurs ropy spadł do nowego kilkutygodniowego dna na poziomie 100.08 USD, zamknięcie po 100.72 USD. Obecnie kontrakty na ropę są notowane po 100.65 USD (wykres 6).
Wykres 6. Kontrakty CFD na ropę


PROGNOZA: W krótkim terminie próba przebicia oporu w rejonie 101-101.50 USD nie powinna się udać. Możliwy jest kolejny dołek i dopiero w przyszłym tygodniu po przebiciu wspomnianej bariery może się rozpocząć mocniejszy ruch w górę.

Sławomir Dębowski

Prezentowany komentarz został przygotowany w celach informacyjnych i nie stanowi rekomendacji w rozumieniu przepisów Rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 19 października 2005r. (Dz.U. 2005, poz. 206 nr 1715) oraz Ustawy z dnia 29 lipca 2005r. (Dz.U. 2005, Nr 183, poz. 1538 z późn. zm.). Przedstawiony raport jest wyrazem wiedzy i poglądów autora według stanu na dzień sporządzenia i w żadnym wypadku nie może być podstawą działań inwestycyjnych.
Inwestorzy powinni mieć swoją własną ocenę co do właściwości i celowości inwestowania w którykolwiek z wymienianych instrumentów finansowych, opartą na analizie danego instrumentu, ryzyka z nim związanego, ich własnej strategii inwestycyjnej oraz przy uwzględnieniu ich prawnej, podatkowej i finansowej sytuacji.