JBS S.A. (JBSAY), globalna firma zajmująca się przetwórstwem mięsa, ogłosiła dobre wyniki finansowe za drugi kwartał 2024 r., przy znacznym wkładzie zdywersyfikowanej działalności. Firma odnotowała przychody netto w wysokości 19,3 mld USD, co stanowi wzrost o 5% w porównaniu z rokiem poprzednim, oraz skorygowaną EBITDA w wysokości 1,9 mld USD. Skonsolidowana marża EBITDA wyniosła 9,8%, a dochód netto osiągnął 329 mln USD. JBS zadeklarował również dywidendę w wysokości 0,37 USD na akcję i podkreślił sukces swoich inwestycji w innowacje i globalną strategię dywersyfikacji.
Kluczowe wnioski
- JBS S.A. odnotował przychód netto w wysokości 19,3 mld USD, co stanowi wzrost o 5% rok do roku.
- Skorygowana EBITDA wzrosła do 1,9 mld USD, a skonsolidowana marża EBITDA wyniosła 9,8%.
- Dochód netto za kwartał wyniósł 329 mln USD, a dywidenda została ogłoszona na poziomie 0,37 USD na akcję.
- Operacje związane z drobiem i wieprzowiną, w szczególności Pilgrim's, Seara i JBS U.S. pork, przyczyniły się do 75% EBITDA.
- Podkreślono inwestycje w nowe rodzaje białka i ekspansję, w tym hodowlę łososia na Tasmanii i nowy zakład Seara w Arabii Saudyjskiej.
- Firma spodziewa się, że do końca roku wskaźnik zadłużenia netto do EBITDA spadnie poniżej 2,5-krotności i dąży do podwyższenia ratingu kredytowego w przyszłym roku.
Perspektywy spółki
- JBS jest pewny swojej długoterminowej strategii, koncentrując się na dywersyfikacji geograficznej i wielobiałkowej.
- Firma planuje kontynuować inwestycje w nowe rodzaje białek i oczekuje stabilnych cen zbóż oraz zrównoważonej podaży i popytu.
Najważniejsze niedźwiedzie
- Na rentowność wpłynął trudny cykl hodowli bydła i wzrost cen żywca wołowego.
Najważniejsze wydarzenia
- JBS Australia i JBS USA odnotowały wzrost przychodów i poprawę rentowności.
- Pilgrim's Pride odnotował najwyższy kwartalny wskaźnik EBITDA w swojej historii.
- Silny popyt krajowy w Brazylii i inwestycje w nowe produkty są zgodne z preferencjami konsumentów.
Braki
- W przedstawionym podsumowaniu nie wymieniono żadnych konkretnych braków.
Najważniejsze pytania i odpowiedzi
- Kierownictwo JBS omówiło zdrowe saldo gotówki i wypłatę dywidendy w wysokości 808 mln USD bez konieczności pozyskiwania dodatkowych funduszy.
- Spółka pracuje nad procesem wejścia na NYSE i spodziewa się, że potrwa to jeszcze przez jakiś czas.
- Zarząd wyraził optymizm co do cyklu produkcyjnego wołowiny w USA, przewidując zmianę podaży bydła do 2026 roku.
JBS S.A. wykazał się dobrymi wynikami w drugim kwartale 2024 r., a jego strategia dywersyfikacji przyniosła efekty w postaci zwiększonych przychodów netto i rentowności w kilku operacjach. Inwestycje firmy w innowacje i ekspansję, w tym nowy zakład Seara w Arabii Saudyjskiej i farmę łososia na Tasmanii, podkreślają jej zaangażowanie w długoterminowy wzrost. Pomimo wyzwań związanych z cyklem hodowli bydła, JBS utrzymuje pozytywne prognozy, wspierane przez stabilne ceny zbóż i zrównoważony rynek. Dyscyplina finansowa firmy jest widoczna w obniżonym wskaźniku dźwigni finansowej i oczekiwaniu na dalsze zmniejszanie dźwigni finansowej, a także w strategii zwiększania wartości dla akcjonariuszy poprzez dywidendy. Kierownictwo JBS pozostaje skoncentrowane na wzroście firmy i wydajności operacyjnej, a nie na taktykach konkurencji, ponieważ pracuje nad wejściem na NYSE i spodziewa się poprawy cyklu wołowiny w USA w nadchodzących latach.
InvestingPro Insights
JBS S.A. (JBSAY) wykazał się odpornością i strategicznym wzrostem w drugim kwartale 2024 r., co znalazło odzwierciedlenie w imponujących wynikach finansowych. Inwestorzy śledzący JBSAY znajdą dodatkowe informacje za pośrednictwem InvestingPro, które dodatkowo naświetlą obecną sytuację spółki i jej przyszły potencjał:
Dane InvestingPro wskazują na kapitalizację rynkową w wysokości 14,15 mld USD, co podkreśla znaczącą obecność spółki w branży produktów spożywczych. Wskaźnik ceny do zysku (P/E) wynosi 20,5, co w porównaniu ze skorygowanym wskaźnikiem P/E z ostatnich dwunastu miesięcy na poziomie 34,02 w drugim kwartale 2024 r. sugeruje, że rynek postrzega przyszły wzrost zysków. Co więcej, wzrost przychodów spółki w tym samym okresie wyniósł 2,62%, co jest stałym wzrostem, który jest zgodny z raportowanym wzrostem przychodów netto JBS.
InvestingPro Tip podkreśla oczekiwany wzrost dochodu netto spółki w tym roku, zgodny z dodatnimi danymi dotyczącymi dochodu netto zgłoszonymi za 2. kwartał 2024 roku. Ten prognozowany wzrost jest świadectwem solidnego modelu biznesowego firmy i wydajności operacyjnej. Ponadto znaczny zwrot JBSAY w ciągu ostatniego tygodnia, z całkowitym zwrotem z ceny na poziomie 20,36%, odzwierciedla silne zaufanie inwestorów i wyniki rynkowe, uzupełniając optymistyczne informacje o kwartalnych osiągnięciach spółki.
Inwestorzy poszukujący bardziej kompleksowej analizy przekonają się, że InvestingPro oferuje łącznie 16 wskazówek InvestingPro dla JBSAY, zapewniając głębsze zanurzenie się w kondycji finansowej firmy i wynikach rynkowych. Obejmuje to wgląd w dywidendy, gdzie JBSAY utrzymuje wypłaty dywidend przez 11 kolejnych lat, z godną uwagi stopą dywidendy na poziomie 5,52% według najnowszych danych, wzmacniając zaangażowanie spółki w zwroty dla akcjonariuszy.
Integrując te spostrzeżenia, inwestorzy mogą uzyskać bardziej zniuansowane zrozumienie pozycji rynkowej JBS S.A. i perspektyw na przyszłość, dodatkowo wzbogacając analizę artykułu o udany kwartał i strategiczne inwestycje spółki.
Artykuł został przetłumaczony przy pomocy sztucznej inteligencji. Zapoznaj się z Warunkami Użytkowania, aby uzyskać więcej informacji.