ATS Corporation (Ticker: ATSC) poinformowała o solidnych rezerwacjach zamówień na pierwszy kwartał roku obrotowego 2025, ze znacznym wzrostem rok do roku. Pomimo spadku przychodów z transportu, sektor nauk przyrodniczych firmy wykazał znaczny wzrost, a zaległości osiągnęły rekordowy poziom. ATS dostosowuje swoją działalność w zakresie pojazdów elektrycznych i zamierza usprawnić operacje w celu zwiększenia rentowności. Oczekuje się, że przejęcie Heidolph Instruments pozytywnie wpłynie na marżę brutto firmy.
Kluczowe wnioski
- Wartość zamówień ATS Corporation wzrosła do 817 mln USD, czyli o 18% w porównaniu z rokiem poprzednim.
- Przychody spadły o 8% do 694 mln USD, głównie z powodu niższych przychodów z transportu.
- Portfel zamówień w dziedzinie nauk przyrodniczych osiągnął rekordowy poziom 990 mln USD, co oznacza wzrost o 26% rok do roku.
- ATS planuje dostosować swoją działalność w zakresie pojazdów elektrycznych i dostosować strukturę kosztów.
- Firma przejęła Heidolph Instruments, aby wzmocnić swoją ofertę sprzętu laboratoryjnego.
Perspektywy spółki
- ATS przewiduje, że współczynnik konwersji przychodów wyniesie od 33% do 36% portfela zamówień w 2 kwartale.
- Oczekuje się, że marże będą miały negatywny wpływ w krótkim okresie ze względu na opóźnione zamówienia transportowe.
- Spółka pozostaje zaangażowana w tworzenie długoterminowej wartości dla klientów i akcjonariuszy.
Najważniejsze niedźwiedzie
- Spadek przychodów z transportu przyczynił się do ogólnego spadku przychodów kwartalnych.
- Koszty SG&A wzrosły ze względu na wydatki związane z przejęciami.
- Oczekiwany wzrost stawki podatkowej w roku obrotowym '25 ze względu na zmiany w jurysdykcjach.
Najważniejsze informacje
- Oczekuje się kontynuacji dobrych wyników w sektorze nauk przyrodniczych.
- Przejęcia i korzystna struktura przychodów doprowadziły do znacznej poprawy marży brutto.
- Trudności związane z łańcuchem dostaw ustępują, co może poprawić wydajność operacyjną w kolejnych kwartałach.
Braki
- Zysk na akcję wyniósł 0,36 USD, a skorygowany 0,50 USD.
- Przepływy pieniężne wykorzystane w działalności operacyjnej wyniosły 35,4 mln USD w 1 kwartale.
Najważniejsze pytania i odpowiedzi
- Ryan McLeod przedstawił zaktualizowane prognozy przychodów, wskazując na siłę w naukach przyrodniczych.
- Firma nie przewiduje istotnych zmian w swoich prognozach przychodów na ten rok.
- ATS spodziewa się pewnej zmienności w perspektywie krótkoterminowej, ale spodziewa się dobrych wyników w zakresie marż.
- Zapowiedziano doroczne zgromadzenie akcjonariuszy, a na listopad zaplanowano telekonferencję w sprawie wyników finansowych za II kwartał.
Strategiczne dostosowania ATS Corporation i skupienie się na obszarach o wysokim wzroście, takich jak nauki przyrodnicze, sugerują proaktywne podejście do radzenia sobie z wyzwaniami rynkowymi. Wysiłki firmy zmierzające do optymalizacji segmentu pojazdów elektrycznych i niedawne przejęcie wskazują na zaangażowanie w dywersyfikację i doskonałość operacyjną. Podczas gdy w najbliższym czasie utrzymują się przeciwności, solidne zaległości ATS i lepsze marże brutto pozwalają spółce potencjalnie wykorzystać przyszłe możliwości rynkowe.
InvestingPro Insights
Ostatnie wyniki i inicjatywy strategiczne ATS Corporation spotkały się z mieszaną reakcją na rynku. Dane InvestingPro pokazują, że kapitalizacja rynkowa spółki wynosi 2,67 mld USD, a wskaźnik P/E 20,44, co wskazuje na wycenę jej zysków przez inwestorów. Warto zauważyć, że skorygowany wskaźnik P/E za ostatnie dwanaście miesięcy od I kwartału 2025 r. wynosi 17,56, co sugeruje korzystniejszą wycenę, biorąc pod uwagę krótkoterminowy wzrost zysków spółki. Wskaźnik PEG dla tego samego okresu wynosi 0,81, co można interpretować jako potencjalnie niedowartościowanie akcji w stosunku do perspektyw wzrostu zysków.
Wskazówki InvestingPro sugerują, że akcje mogą być sprzedawane po okazyjnej cenie ze względu na niski wskaźnik P / E w stosunku do krótkoterminowego wzrostu zysków, pomimo niedawnych korekt w dół przez analityków na nadchodzący okres. Ponadto płynne aktywa spółki przewyższają jej krótkoterminowe zobowiązania, co może zapewnić pewną stabilność finansową w obliczu wahań rynkowych.
Inwestorzy rozważający ATS Corporation powinni pamiętać, że w ciągu ostatnich trzech miesięcy akcje spółki odnotowały znaczny spadek ceny, a łączny zwrot z inwestycji wyniósł 19,05%. Może to być postrzegane jako potencjalna okazja do zakupu dla tych, którzy wierzą w długoterminową rentowność spółki, która według analityków zmaterializuje się w tym roku. Należy jednak wziąć pod uwagę, że akcje są notowane w pobliżu 52-tygodniowego minimum, co odzwierciedla obecne nastroje na rynku.
Dla tych, którzy szukają bardziej szczegółowej analizy, InvestingPro oferuje dodatkowe wskazówki dotyczące ATS Corporation, które można znaleźć na stronie https://www.investing.com/pro/ATSC.
Artykuł został przetłumaczony przy pomocy sztucznej inteligencji. Zapoznaj się z Warunkami Użytkowania, aby uzyskać więcej informacji.