TD Cowen podtrzymało we wtorek swoje optymistyczne stanowisko wobec Helix Energy Solutions Group, Inc. (NYSE:HLX), potwierdzając rekomendację "Kupuj" i cenę docelową 16,00 USD.
Perspektywa firmy jest wspierana przez pozytywne oczekiwania w dziale Robotyki, w kontraście do bardziej ostrożnego podejścia do operacji na płytkich wodach. Przewiduje się, że trzeci kwartał 2024 roku będzie dobry dla Helix Energy, częściowo ze względu na sezon z niewielkimi zakłóceniami spowodowanymi burzami w Zatoce Meksykańskiej (GoM).
Spółka podobno rozważa różne alternatywy strategiczne, w tym potencjalną sprzedaż, choć informacja ta nie została potwierdzona. Według niedawnego raportu Bloomberga, Helix Energy jest w fazie rozpoznawczej tego procesu. Analitycy TD Cowen uważają, że firmy private equity lub Subsea7 mogłyby okazać się najbardziej prawdopodobnymi nabywcami, gdyby doszło do sprzedaży.
Komentarz analityka podkreślił kilka czynników, które mogą przyczynić się do korzystnego pozycjonowania Helix Energy na rynku. Wśród nich znajduje się oczekiwany punkt zwrotny wolnych przepływów pieniężnych (FCF), zabezpieczenie nowych długoterminowych kontraktów oraz rozszerzenie działalności spółki w obszarze energii odnawialnej. Przewiduje się, że te elementy wyróżnią Helix Energy jako względnego zwycięzcę w swoim sektorze.
W innych niedawnych wiadomościach, Helix Energy Solutions ujawniło solidne wyniki za II kwartał 2024 roku, z przychodami sięgającymi 365 mln USD, zyskiem brutto w wysokości 75 mln USD i zyskiem netto wynoszącym 32 mln USD. Prognoza przychodów na rok 2024 została zaktualizowana do przedziału między 1,25 mld USD a 1,4 mld USD, z prognozą EBITDA w zakresie od 270 mln USD do 330 mln USD.
Dodatkowo, Helix Energy Solutions ogłosiło rezygnację Amerino Gattiego z Rady Dyrektorów, zmniejszając liczebność rady z ośmiu do siedmiu dyrektorów. Spółka zabezpieczyła również nowe kontrakty na czarter statków i usługi o wartości około 786 mln USD z Petrobras dla swoich statków Siem Helix 1 i Siem Helix 2.
W celu zwiększenia elastyczności finansowej, spółka zmieniła swoją umowę kredytową, wydłużając termin zapadalności i zwiększając zdolność do wystawiania akredytyw. Helix Energy Solutions jest również w zaawansowanych rozmowach w sprawie zabezpieczenia kontraktów po stawkach rynkowych dla aktywów interwencyjnych i rozważa dodanie większej liczby aktywów, aby sprostać rosnącemu popytowi na rynku farm wiatrowych.
Te ostatnie wydarzenia odzwierciedlają silną pozycję gotówkową i płynnościową spółki, z 275 mln USD w gotówce i 370 mln USD całkowitej płynności. Pomimo obecnych warunków rynkowych, spółka pozostaje optymistyczna co do odbicia popytu na rynku likwidacji na płytkich wodach Zatoki Meksykańskiej w 2025 roku.
Spostrzeżenia InvestingPro
Aby wzbogacić analizę Helix Energy Solutions Group, Inc. (NYSE:HLX), rozważmy kilka kluczowych wskaźników finansowych i eksperckich spostrzeżeń z InvestingPro.
Według danych InvestingPro, kapitalizacja rynkowa Helix Energy wynosi 1,62 mld USD, przy przychodach wynoszących 1,39 mld USD za ostatnie dwanaście miesięcy do II kwartału 2024 roku. Spółka wykazała silny wzrost przychodów, o 24,35% w tym samym okresie. Jest to zgodne z optymistycznym spojrzeniem TD Cowen na wyniki spółki.
Wskazówka InvestingPro sugeruje, że oczekuje się wzrostu zysku netto w tym roku, co potwierdza pozytywne stanowisko analityka co do przyszłych perspektyw Helix Energy. To oczekiwanie rentowności jest dodatkowo wzmocnione przez inną wskazówkę InvestingPro, wskazującą, że analitycy przewidują, iż spółka będzie rentowna w tym roku, mimo że nie była rentowna w ciągu ostatnich dwunastu miesięcy.
Wskaźnik P/E (skorygowany) spółki wynoszący 23,56 za ostatnie dwanaście miesięcy do II kwartału 2024 roku sugeruje, że inwestorzy są skłonni zapłacić premię za potencjał przyszłych zysków Helix Energy. Może to być przypisane oczekiwanemu punktowi zwrotnemu wolnych przepływów pieniężnych i rozszerzeniu działalności w obszarze energii odnawialnej, o których mowa w artykule.
Warto zauważyć, że InvestingPro oferuje 7 dodatkowych wskazówek dla Helix Energy, zapewniając inwestorom bardziej kompleksową analizę kondycji finansowej i pozycji rynkowej spółki.
Artykuł został przetłumaczony przy pomocy sztucznej inteligencji. Zapoznaj się z Warunkami Użytkowania, aby uzyskać więcej informacji.