W piątek Loop Capital skorygowała swoją prognozę finansową dla WESCO International (NYSE:WCC), podnosząc cenę docelową do 210 USD z 190 USD, jednocześnie utrzymując rekomendację Kupuj dla akcji. Decyzja firmy nastąpiła po niedawnym spotkaniu analityków WESCO, które podkreśliło inwestycje cyfrowe spółki i potencjalne możliwości wzrostu w centrach danych i wokół nich. Przedstawiono również informacje na temat podejścia WESCO do fuzji i przejęć, co zostało pozytywnie odebrane przez rynek.
Strategia firmy polegająca na wyznaczaniu celów średnioterminowych (2025-27) i długoterminowych (2028+) została szczególnie dobrze przyjęta, dając inwestorom pewność co do konserwatywnych celów krótkoterminowych WESCO. Pomimo tego optymizmu, WESCO zauważyło, że zmiany w strukturze sprzedaży mogą nieznacznie wpłynąć na marże w trzecim kwartale kalendarzowym roku, które mają być nieco niższe niż wyniki drugiego kwartału, w przeciwieństwie do wcześniej prognozowanych wyników na tym samym poziomie.
Loop Capital potwierdziło swoją rekomendację Kupuj, sygnalizując zaufanie do trajektorii finansowej WESCO. Analiza firmy sugeruje, że WESCO jest dobrze przygotowane na korzystną sytuację prowadzącą do roku kalendarzowego 2025, napędzaną ożywieniem inwestycji w sektorze użyteczności publicznej i szerokopasmowym, a także trwającymi sekularnymi trendami wzrostowymi. Ponadto strategia alokacji kapitału spółki, która obejmuje wykup akcji uprzywilejowanych, ma wspierać wzrost zysku na akcję.
Zaktualizowana cena docelowa odzwierciedla ocenę Loop Capital dotyczącą pozycji rynkowej WESCO i jej zdolności do wykorzystania obecnych trendów branżowych. Sierpniowe kontrole firmy, które wpłynęły na bardziej ostrożną prognozę dla trzeciego kwartału kalendarzowego z oczekiwaną marżą EBITDA na poziomie 7,1% (20 punktów bazowych spadku sekwencyjnego), pozostają niezmienione. Ogólne perspektywy dla WESCO pozostają jednak pozytywne, ponieważ firma nadal porusza się po rynku dzięki strategicznym inwestycjom i jasnej wizji wzrostu.
W innych niedawnych wiadomościach, Wesco International zorganizowało dzień inwestora, podczas którego przedstawiło strategie przyszłego wzrostu, takie jak cyfrowo wspierane transformacje biznesowe i inwestycje w technologie AI. Firma utrzymuje swoje oczekiwania na rok 2024, prognozując sprzedaż między spadkiem o 3,5% a wzrostem o 0,5%, z skorygowanymi marżami EBITDA między 7,0% a 7,3%. Loop Capital skorygowało swoją cenę docelową dla Wesco z 200 USD do 190 USD, utrzymując rekomendację Kupuj, powołując się na trwające opóźnienia projektów wpływające na segment rozwiązań użyteczności publicznej i szerokopasmowych Wesco.
Wesco ogłosiło również kwartalną dywidendę gotówkową w wysokości 0,4125 USD na akcję dla swoich akcji zwykłych oraz dywidendy dla swoich 10,625% akcji uprzywilejowanych serii A o stałej stopie procentowej z możliwością resetu. Pomimo ostatnich wyzwań, firma wygenerowała rekordowe 500 mln USD wolnych przepływów pieniężnych w pierwszej połowie roku, utrzymując całoroczną prognozę wolnych przepływów pieniężnych na poziomie od 800 mln USD do 1 mld USD.
Baird utrzymał neutralne stanowisko wobec akcji Wesco, utrzymując cenę docelową na niezmienionym poziomie 172,00 USD, pomimo odrzucenia oferty przejęcia przez Rexel, kluczowego konkurenta Wesco.
Spostrzeżenia InvestingPro
Najnowsze spostrzeżenia z InvestingPro podkreślają silną kondycję finansową i pozycję rynkową WESCO International (NYSE:WCC). Przy kapitalizacji rynkowej wynoszącej 8,46 mld USD i wskaźniku P/E, który pozostał stabilny na poziomie około 13,16, firma wykazuje konsekwentną wycenę na rynku. Co godne uwagi, marża zysku brutto WESCO za ostatnie dwanaście miesięcy do Q2 2024 wynosi solidne 21,55%, co odzwierciedla efektywne działanie i silną pozycję konkurencyjną w branży.
Wskazówki InvestingPro podkreślają agresywną strategię wykupu akcji WESCO i wysoki zwrot dla akcjonariuszy, wzmacniając zaangażowanie firmy w zwrot wartości dla inwestorów. Ponadto, aktywa płynne WESCO przewyższają zobowiązania krótkoterminowe, zapewniając elastyczność finansową i stabilność. Warto zauważyć, że chociaż niektórzy analitycy zrewidowali w dół swoje oczekiwania co do zysków na nadchodzący okres, firma była rentowna w ciągu ostatnich dwunastu miesięcy i przewiduje się, że pozostanie rentowna w tym roku. Dla tych, którzy szukają bardziej dogłębnej analizy, InvestingPro oferuje dodatkowe wskazówki dotyczące wyników i perspektyw WESCO.
Pozytywna cena docelowa ustalona przez Loop Capital jest zgodna z silnym zwrotem WESCO w ciągu ostatnich pięciu lat, jak wskazuje InvestingPro, oraz jego statusem jako prominentnego gracza w branży Firm Handlowych i Dystrybutorów. Inwestorzy mogą dalej badać potencjał WESCO za pośrednictwem platformy InvestingPro, która zawiera łącznie 9 wskazówek InvestingPro dla kompleksowej strategii inwestycyjnej.
Artykuł został przetłumaczony przy pomocy sztucznej inteligencji. Zapoznaj się z Warunkami Użytkowania, aby uzyskać więcej informacji.