W piątek Jefferies podtrzymał rekomendację Kupuj dla akcji Mitsubishi Materials (5711:JP) (OTC: MIMTF), utrzymując cenę docelową na poziomie 3 500,00 JPY.
Analiza firmy potwierdza agresywną prognozę przychodów (RP) w wysokości 63 mld JPY, która przewiduje znaczne ożywienie wolumenu produktów miedzianych, przewidując wzrost o 19% rok do roku. Pomimo tych oczekiwań, obecne poziomy dostaw są słabe, a firma traci udział w rynku na rzecz konkurentów, takich jak DOWA.
Wytyczne obejmują również przewidywane ożywienie wolumenu w obróbce metali, które ma przynieść dodatkowe 5,7 mld JPY. Jednak dostawy w tym sektorze są nadal powolne.
Ponadto dywidendy z kopalni Los Pelambres, na których opiera się Mitsubishi Materials, mają wpłynąć dopiero w kwartale październik-grudzień, potencjalnie stwarzając ryzyko dla zysków w pierwszej połowie roku.
Pomimo tych obaw, Jefferies pozostaje optymistą co do przyszłości Mitsubishi Materials, powołując się na trwające działania naprawcze i strategiczne skupienie się na miedzi, w szczególności dzięki rozbudowie kopalni Mantoverde i Los Pelambres. Stanowisko firmy odzwierciedla ostrożne, ale pozytywne spojrzenie na krótkoterminowy potencjał zysków spółki.
Artykuł został przetłumaczony przy pomocy sztucznej inteligencji. Zapoznaj się z Warunkami Użytkowania, aby uzyskać więcej informacji.