W poniedziałek Baird dokonał korekty ceny docelowej akcji Envista Holdings Corp. (NYSE: NVST), obniżając ją do 17,00 USD z poprzednich 19,00 USD, jednocześnie utrzymując neutralną ocenę akcji.
Firma zwróciła uwagę na obawy związane z wyceną, zauważając, że akcje Envisty są notowane na poziomie prawie 16-krotności szacunkowego zysku na akcję (EPS) za następne dwanaście miesięcy (NTM) w wysokości 1,00 USD, który obejmuje okres od trzeciego kwartału 2024 r. do drugiego kwartału 2025 r.. Wycena ta jest wyższa niż ta, której może oczekiwać strona kupująca, biorąc pod uwagę, że może ona wykorzystywać zawyżone dane na nadchodzące lata.
Analityk z Baird porównał sytuację Envisty z sytuacją Henry Schein Inc. (NASDAQ: HSIC), która jest obecnie notowana przy 13-krotnej wielokrotności ceny NTM do zysków (P / E).
Firma wyraziła wiarę w zdolność Henry Schein do dalszego zwiększania zysków w ciągu najbliższych dwóch lat, w okresie, w którym Envista może stanąć przed wyzwaniami związanymi z utrzymaniem stabilnego EPS, przewidywanego w niskim przedziale 1,00 USD. Ten kontrast w wynikach i wskaźnikach wyceny doprowadził Baird do podniesienia oceny Henry Schein do Outperform, podczas gdy ocena Envisty pozostała niezmieniona.
Raport sugeruje, że oczekiwania rynku wobec Envisty mogą być zbyt wysokie w oparciu o "zbyt wysokie liczby ulicy" na najbliższe kilka lat. Zaktualizowane szacunki analityka na lata 2024 i 2025 uwzględniają te względy i potencjał Envisty do walki o utrzymanie stabilnego EPS, w przeciwieństwie do Henry Schein, który wydaje się być gotowy do stałego wzrostu.
Envista Holdings Corp., która działa w branży stomatologicznej, była przedmiotem analizy Baird, która ocenia prognozy finansowe spółki i jej pozycję rynkową w stosunku do konkurentów. Decyzja firmy o obniżeniu ceny docelowej odzwierciedla ostrożne spojrzenie na potencjał zysków Envisty i wyniki akcji w najbliższej przyszłości.
Aktualizacja od Baird pojawia się, gdy inwestorzy nadal oceniają wartość i perspektywy wzrostu spółek z sektora opieki zdrowotnej, ze szczególnym uwzględnieniem ich mnożników zysków i zdolności do utrzymania lub zwiększenia rentowności w konkurencyjnym krajobrazie rynkowym.
Artykuł został przetłumaczony przy pomocy sztucznej inteligencji. Zapoznaj się z Warunkami Użytkowania, aby uzyskać więcej informacji.