W poniedziałek firma Leerink Partners rozpoczęła analizę akcji Geron Corporation (NASDAQ:GERN), przyznając im ocenę "Outperform" i wyznaczając cenę docelową na poziomie 7,00 dolarów. Pozytywna perspektywa firmy opiera się na potencjale głównego produktu Geron, leku Rytelo (imetelstat), który według analityków może stać się przebojem w leczeniu zespołu mielodysplastycznego niskiego ryzyka (LR-MDS).
Rytelo, pierwszy w swojej klasie inhibitor telomerazy, został zatwierdzony w czerwcu 2024 roku do leczenia pacjentów z LR-MDS cierpiących na anemię zależną od transfuzji, którzy wykazali nietolerancję lub oporność na czynniki stymulujące erytropoezę (ESA). Leerink Partners szacuje, że docelowa populacja pacjentów w Stanach Zjednoczonych przekroczy 15 000 osób w 2024 roku, zwracając uwagę na brak alternatywnych metod leczenia dla tej grupy.
Pewność analityka co do sukcesu komercyjnego Rytelo opiera się na analizie wcześniejszego wprowadzenia leku na rynek LR-MDS oraz na badaniu hematologów przeprowadzonym przez MEDACorp. Firma prognozuje, że Rytelo może osiągnąć szczytową sprzedaż na poziomie około 1,4 miliarda dolarów w Stanach Zjednoczonych.
Ochrona własności intelektualnej dla Rytelo sięga 2037 roku, co daje Geron przewagę konkurencyjną. Chociaż ochrona patentowa po 2031 roku opiera się głównie na patencie dotyczącym metody stosowania, firma uważa, że jest ona wystarczająco silna.
Dodatkowo, Geron prowadzi badanie kliniczne fazy 3 nad zastosowaniem Rytelo w leczeniu mielofibrozy (MF), z przeżyciem całkowitym jako głównym punktem końcowym. Badanie to następuje po jednoramiennym badaniu fazy 2. Chociaż firma widzi zrównoważone szanse powodzenia tego badania, nie jest ono uwzględnione w ich wycenie.
Leerink Partners zwraca również uwagę na strategiczną wartość Geron, biorąc pod uwagę profil kliniczny Rytelo, znaczące możliwości rynkowe w LR-MDS i MF oraz historyczne zainteresowanie dużych firm farmaceutycznych w obszarze hematologii.
W innych niedawnych wiadomościach, Geron Corporation poinformowała o obiecujących wczesnych wynikach dla swojego nowego leku RYTELO, przeznaczonego do leczenia zespołów mielodysplastycznych niskiego ryzyka (MDS). Według najnowszych doniesień, około 160 pacjentów zostało z powodzeniem leczonych RYTELO, co wskazuje na pozytywny początek. Lek został uwzględniony jako leczenie kategorii 1 i 2A w wytycznych NCCN dotyczących MDS, co podkreśla jego silną pozycję na rynku.
Geron ustanowił solidną obecność komercyjną i przewiduje ogólnokrajowe pokrycie przez płatników do pierwszego kwartału 2025 roku. Pod względem finansowym, firma jest w dobrej kondycji, posiadając 430 milionów dolarów w gotówce i ekwiwalentach na połowę 2024 roku, a prognozowane wydatki operacyjne na 2024 rok szacuje się między 270 a 280 milionów dolarów.
Jednakże firma nie przedstawiła jeszcze prognoz sprzedaży ani szacunków konsensusu.
Spostrzeżenia InvestingPro
Według danych InvestingPro, kapitalizacja rynkowa Geron Corporation (NASDAQ:GERN) wynosi obecnie 2,67 miliarda dolarów. Pomimo niedawnych wyzwań, analitycy pozostają optymistyczni co do wzrostu sprzedaży Geron w bieżącym roku, co jest zgodne z opinią wyrażoną przez Leerink Partners w ich inicjacji pokrycia. Akcje spółki odnotowały znaczący wzrost ceny o około 88,89% w ciągu ostatnich sześciu miesięcy, co wskazuje na silne zaufanie rynku, potencjalnie wynikające z zatwierdzenia i perspektyw komercyjnych Rytelo.
Wskazówki InvestingPro sugerują, że Geron posiada więcej gotówki niż długu w swoim bilansie, co może zapewnić firmie elastyczność finansową i stabilność w trakcie komercjalizacji Rytelo. Ponadto, aktywa płynne Geron przewyższają jego zobowiązania krótkoterminowe, co dodatkowo podkreśla solidną pozycję finansową firmy. Chociaż analitycy nie przewidują, że firma będzie rentowna w tym roku, długoterminowy potencjał Rytelo i strategiczna wartość firmy w obszarze hematologii mogą stanowić przekonującą narrację dla inwestorów.
Aby uzyskać więcej informacji, w tym dodatkowe wskazówki InvestingPro na temat Geron Corporation, odwiedź https://www.investing.com/pro/GERN. Obecnie dostępnych jest 12 dodatkowych wskazówek, zapewniających kompleksową analizę dla inwestorów rozważających tę akcję.
Artykuł został przetłumaczony przy pomocy sztucznej inteligencji. Zapoznaj się z Warunkami Użytkowania, aby uzyskać więcej informacji.