W czwartek BofA Securities wykazał dalsze zaufanie do NVIDIA (NASDAQ: NVDA), wiodącego producenta chipów graficznych, podnosząc cenę docelową ze 150,00 USD do 165,00 USD. Firma utrzymuje rekomendację Kupuj dla akcji spółki.
BofA Securities uzasadnia podniesienie ceny docelowej, wskazując na solidną sprzedaż NVIDII w drugim kwartale, która osiągnęła 30 miliardów dolarów, przewyższając konsensus 28,6 miliarda dolarów. Firma zrewidowała również prognozowany zysk na akcję (EPS) na lata fiskalne 2025 i 2026, zwiększając go o 9% do odpowiednio 2,81 USD i 3,90 USD.
Pomimo pozytywnych wyników, firma zauważyła, że akcje NVIDII mogą doświadczać zmienności ze względu na prognozę sprzedaży w trzecim kwartale na poziomie 32,5 mld USD, tylko nieznacznie powyżej konsensusu 31,9 mld USD i poniżej bardziej optymistycznych prognoz niektórych analityków na poziomie 33-35 mld USD. To ostrożne stanowisko przypisuje się opóźnionemu uruchomieniu platformy Blackwell firmy NVIDIA, które ma nastąpić kwartał później niż wcześniej przewidywano.
W raporcie podkreślono również potencjalną krótkoterminową presję kosztową związaną z platformą Blackwell, przewidując, że marże brutto mogą być bliższe 73% w czwartym kwartale w porównaniu do szacowanych 75% w trzecim kwartale. Pomimo tych krótkoterminowych obaw, BofA Securities wyraził silną wiarę w możliwości rozwoju firmy NVIDIA i jej wiodącą pozycję rynkową, z ponad 80% udziałem w rynku generatywnej sztucznej inteligencji.
BofA Securities podkreślił znaczącą rolę firmy NVIDIA w branży sztucznej inteligencji, w której przewiduje się, że modele nowej generacji będą wymagały od 10 do 20 razy większej mocy obliczeniowej do treningu. Oczekuje się, że nadchodzący produkt Blackwell firmy NVIDIA będzie oferował od 3 do 4 razy większą moc obliczeniową niż jego poprzednik, Hopper.
Ten postęp technologiczny ma kluczowe znaczenie, ponieważ wdrożenie sztucznej inteligencji jest uważane za imperatyw o znaczeniu krytycznym dla globalnych klientów chmurowych i korporacyjnych, a NVIDIA oferuje wiodące rozwiązanie "pod klucz".
Wreszcie, firma podkreśliła atrakcyjną wycenę NVIDII, ze wskaźnikiem ceny do zysków (PE) wynoszącym od 30 do 35-krotności prognozowanych zysków na rok kalendarzowy 2025 (CY25E), który jest poniżej wskaźnika PE do wzrostu (PEG), w stosunku do oczekiwań ponad 40% wzrostu zysków na akcję, pozycjonując NVIDIĘ jako wyróżniającą się nie tylko w sektorze półprzewodników, ale także wśród dużych spółek technologicznych i wzrostowych.
Według najnowszych raportów analityków, wyniki finansowe NVIDIA Corporation (NASDAQ:NVDA) przekraczają oczekiwania. Wolfe Research utrzymał wyższą rekomendację dla NVIDIA po wynikach finansowych spółki, które przewyższyły prognozy. Firma zwróciła również uwagę na dostosowania procesorów graficznych NVIDIA Blackwell, które mają na celu zwiększenie wydajności produkcji i mają rozpocząć się w czwartym kwartale fiskalnym, generując znaczne przychody.
Piper Sandler, potwierdzając swoją ocenę Overweight, podkreślił solidne fundamenty firmy NVIDIA i potencjalny wzrost przychodów z produktu Blackwell, pomimo pewnych problemów z wydajnością i produkcją. Bernstein podniósł swoją cenę docelową dla akcji NVIDIA, odzwierciedlając zaufanie do trajektorii wzrostu firmy, szczególnie w sektorze centrów danych, oraz wysoki popyt na produkt Blackwell.
Dyrektor finansowy firmy, Colette Kress, wskazała niedawno, że przyjęcie aplikacji AI przez kraje może dodać niskie dwucyfrowe miliardy do przychodów NVIDII w roku obrotowym kończącym się w styczniu 2025 roku. Dzieje się tak, ponieważ narody coraz częściej inwestują w modele sztucznej inteligencji dostosowane do ich języków, przyczyniając się do wzrostu popytu na chipy NVIDIA.
Oto najważniejsze ostatnie wydarzenia dla NVIDIA Corporation.
InvestingPro Insights
Odzwierciedlając optymizm BofA Securities co do przyszłości NVIDIA (NASDAQ:NVDA), dane InvestingPro zapewniają ilościową perspektywę kondycji finansowej i pozycji rynkowej firmy. Kapitalizacja rynkowa NVIDIA wynosi imponujące 3090 miliardów dolarów, co podkreśla jej pozycję w branży. Przy wskaźniku P/E na poziomie 72,84, firma handluje przy znacznej wielokrotności zysków, co jest zgodne z analizą wyceny BofA, wskazując na wysokie oczekiwania inwestorów co do przyszłego wzrostu zysków. Co więcej, wzrost przychodów NVIDIA w ciągu ostatnich dwunastu miesięcy wyniósł oszałamiające 208,27%, co pokazuje zdolność firmy do zwiększania przychodów w tempie wykładniczym.
Porady InvestingPro dodatkowo podkreślają mocne strony NVIDII i obszary zainteresowania inwestorów. Firma może pochwalić się doskonałym wskaźnikiem Piotroski Score na poziomie 9, wskazującym na doskonałą kondycję finansową. Analitycy spodziewają się, że NVIDIA będzie kontynuować wzrost sprzedaży w bieżącym roku, wzmacniając pozytywne prognozy przedstawione przez BofA Securities. Inwestorom poszukującym dodatkowych informacji, InvestingPro oferuje dodatkowe 19 wskazówek dotyczących NVIDIA, które można znaleźć na stronie https://www.investing.com/pro/NVDA. Porady te zapewniają głębsze spojrzenie na wskaźniki finansowe i wyniki rynkowe firmy NVIDIA, oferując cenne informacje do podejmowania świadomych decyzji inwestycyjnych.
Artykuł został przetłumaczony przy pomocy sztucznej inteligencji. Zapoznaj się z Warunkami Użytkowania, aby uzyskać więcej informacji.