Pivotal Research zaktualizowało swoją prognozę dla Netflix (NASDAQ: NASDAQ:NFLX), podnosząc cenę docelową akcji do 925 USD z 900 USD, jednocześnie podtrzymując rekomendację Kupuj.
Analityk firmy podkreślił imponujące wyniki Netflix w trzecim kwartale, które pokazały wzrost liczby subskrybentów przewyższający oczekiwania oraz 15% wzrost przychodów, przekraczający prognozowane 14%. Po skorygowaniu o wpływ walut, wzrost przychodów wyniósł 21%.
Gigant streamingowy odnotował również wzrost EBITDA o 31% rok do roku, przekraczając prognozę Pivotal Research wynoszącą 28%. Co istotne, wolne przepływy pieniężne Netflix w trzecim kwartale były znacznie wyższe niż oczekiwano. W następstwie tych wyników, firma podniosła swoje prognozy dotyczące przychodów, marży operacyjnej i wolnych przepływów pieniężnych na cały rok 2024.
Zarząd Netflix przedstawił również solidne prognozy wzrostu przychodów i zysku operacyjnego na rok 2025, zgodne zarówno z szacunkami analityka, jak i konsensusu rynkowego. Pivotal Research uważa, że prognoza wzrostu zysku operacyjnego może być konserwatywna. Firma spodziewa się, że Netflix będzie nadal osiągać solidny wzrost liczby subskrybentów i średniego przychodu na użytkownika (ARPU), napędzany strategiami cenowymi i rozwojem reklam, choć częściowo zrównoważony niższym ARPU na rynkach rozwijających się.
W innych ostatnich wiadomościach, wyniki finansowe Netflix za trzeci kwartał przekroczyły oczekiwania rynku, przy czym gigant streamingowy odnotował przychody o około 1% wyższe niż prognozy Wall Street oraz zysk operacyjny o 7% powyżej konsensusu.
Trzeci kwartał Netflix przyniósł również znaczący wzrost liczby subskrybentów, z 5,1 miliona netto nowych użytkowników, przewyższając prognozę konsensusu Video Advertising wynoszącą 4,6 miliona. Ponadto, Netflix prognozuje wyższe niż oczekiwano wartości zysku operacyjnego, zysku netto i zysku na akcję (EPS) w czwartym kwartale.
Citi utrzymał neutralną rekomendację dla Netflix, z niezmienioną ceną docelową 675 USD, cytując ostatnie wyniki spółki i przyszłe prognozy jako powody potencjalnego wzrostu. Analitycy z firm takich jak Morgan Stanley i Bernstein pozytywnie zareagowali na te wydarzenia, podnosząc swoje ceny docelowe dla Netflix odpowiednio do 830 USD i 780 USD. Jednakże Phillip Securities obniżył rekomendację dla akcji Netflix z Kupuj do Neutralnie, mimo podniesienia ceny docelowej do 695 USD.
Oczekiwania dotyczące wzrostu przychodów Netflix w całym roku zostały zrewidowane w górę do 15%, a marża zysku operacyjnego ma osiągnąć 27% do 2024 roku. Patrząc w przyszłość na rok 2025, Netflix przewiduje wzrost przychodów o 11-13% i marżę na poziomie 28%.
Spostrzeżenia InvestingPro
Silne wyniki Netflix, podkreślone w artykule, są dodatkowo wspierane przez dane w czasie rzeczywistym z InvestingPro. Kapitalizacja rynkowa spółki wynosi imponujące 295,12 mld USD, odzwierciedlając jej dominującą pozycję w branży streamingowej. Przychody Netflix za ostatnie dwanaście miesięcy do II kwartału 2024 roku osiągnęły 36,30 mld USD, z godnym uwagi wzrostem przychodów o 13,0% w tym samym okresie.
Wskazówki InvestingPro sugerują, że Netflix jest notowany przy niskim wskaźniku P/E w stosunku do krótkoterminowego wzrostu zysków, z wskaźnikiem PEG wynoszącym 0,59. Wskazuje to, że akcje mogą być niedowartościowane, biorąc pod uwagę perspektywy wzrostu. Dodatkowo, Netflix wykazał wysoki zwrot w ciągu ostatniego roku, z całkowitym zwrotem z ceny w ciągu roku na poziomie 98,63% według najnowszych danych.
Te spostrzeżenia są zgodne z pozytywną prognozą dla przyszłych wyników Netflix przedstawioną w artykule oraz podwyższoną ceną docelową ustaloną przez Pivotal Research. Dla inwestorów poszukujących bardziej kompleksowej analizy, InvestingPro oferuje 14 dodatkowych wskazówek dla Netflix, zapewniając głębsze zrozumienie kondycji finansowej spółki i jej pozycji rynkowej.
Artykuł został przetłumaczony przy pomocy sztucznej inteligencji. Zapoznaj się z Warunkami Użytkowania, aby uzyskać więcej informacji.