FORT WORTH, Teksas - Omnicell, Inc. (NASDAQ: OMCL), dostawca rozwiązań w zakresie zarządzania lekami, ogłosił dzisiaj plany emisji obligacji zamiennych o wartości 150 milionów dolarów z terminem wykupu w 2029 roku w ramach prywatnej oferty dla kwalifikowanych inwestorów instytucjonalnych. Spółka zamierza również przyznać opcję zakupu dodatkowych obligacji o wartości do 22,5 miliona dolarów w ciągu 13 dni od daty emisji.
Obligacje, których termin wykupu przypada na 1 grudnia 2029 roku, będą stanowić niezabezpieczone zobowiązania uprzywilejowane Omnicell. Odsetki będą wypłacane co pół roku, a przy konwersji spółka może wypłacić środki w gotówce, akcjach lub w formie kombinacji, według własnego uznania. Szczegółowe warunki dotyczące oprocentowania, kursu konwersji i innych aspektów zostaną ustalone w momencie ustalania ceny oferty.
Omnicell przedstawił planowane wykorzystanie wpływów z tej emisji, które obejmuje finansowanie transakcji zabezpieczających związanych z obligacjami zamiennymi oraz odkup do 400 milionów dolarów swoich pozostających w obrocie obligacji zamiennych o oprocentowaniu 0,25% z terminem wykupu w 2025 roku. W przypadku skorzystania z opcji zakupu dodatkowych obligacji, spółka planuje wykorzystać dodatkowe wpływy na kolejne transakcje zabezpieczające, odkup obligacji z 2025 roku oraz ogólne cele korporacyjne.
W związku z ustalaniem ceny obligacji, Omnicell zamierza zawrzeć transakcje zabezpieczające, aby ograniczyć potencjalne rozwodnienie akcji przy konwersji obligacji lub zrekompensować płatności gotówkowe powyżej kwoty głównej. Jednakże powiązane transakcje warrantowe mogą potencjalnie rozwodnić akcje zwykłe, jeśli cena rynkowa przekroczy cenę wykonania.
Spółka spodziewa się, że kontrahenci opcji lub ich podmioty powiązane mogą nabywać akcje zwykłe Omnicell na rynku wtórnym po ustaleniu ceny obligacji, co może wpłynąć na cenę rynkową akcji. Ponadto, zamknięcie różnych instrumentów pochodnych związanych z akcjami może być przeprowadzone w związku z konwersją, wykupem lub odkupem obligacji, wpływając na cenę rynkową i wartość konwersji.
Równolegle z emisją obligacji, Omnicell planuje negocjować odkup swoich obligacji z 2025 roku. Odkup obligacji z 2025 roku i zamknięcie istniejących transakcji call spread mogą wpłynąć na cenę rynkową akcji zwykłych Omnicell oraz cenę nowych obligacji.
To ogłoszenie opiera się na komunikacie prasowym i nie stanowi oferty sprzedaży ani zaproszenia do składania ofert kupna jakichkolwiek papierów wartościowych. Obligacje oraz wszelkie akcje zwykłe Omnicell, które mogą być wyemitowane w wyniku konwersji obligacji, nie zostały zarejestrowane zgodnie z Ustawą o Papierach Wartościowych i nie będą oferowane ani sprzedawane w Stanach Zjednoczonych bez rejestracji lub odpowiedniego zwolnienia z wymogów rejestracyjnych.
W innych ostatnich wiadomościach, Omnicell, wiodący dostawca w dziedzinie automatyzacji aptek, był przedmiotem kilku niedawnych wydarzeń. BofA Securities zmieniło swoje stanowisko wobec Omnicell, obniżając cenę docelową do 54 dolarów z poprzednich 57 dolarów, utrzymując jednocześnie ocenę Neutralną. Ta korekta następuje po kwartalnym badaniu nakładów inwestycyjnych, które przewiduje stabilny wzrost budżetów na IT w aptekach o 4% rok do roku w 2025 roku.
W osobnym wydarzeniu, BofA Securities obniżyło ocenę Omnicell z Kupuj do Neutralna ze względu na obawy dotyczące widoczności wzrostu przychodów z produktów spółki w nadchodzących latach. Mimo obniżenia oceny, firma uznaje silną pozycję Omnicell na rynku i potencjał wzrostu, szczególnie w przypadku nowych rozszerzeń produktów, takich jak XT Amplify.
Omnicell niedawno opublikował mieszane wyniki za III kwartał, z łącznym przychodem wynoszącym 282 miliony dolarów, co stanowi wzrost w porównaniu z poprzednim kwartałem, ale spadek w porównaniu z analogicznym okresem ubiegłego roku. Zysk na akcję według GAAP wzrósł do 0,19 dolara z 0,08 dolara w poprzednim kwartale, podczas gdy zysk na akcję non-GAAP wyniósł 0,56 dolara, co stanowi spadek z 0,62 dolara rok do roku.
Patrząc w przyszłość, prognoza Omnicell na cały rok 2024 przewiduje zamówienia między 800 milionów a 875 milionów dolarów, przy całkowitych przychodach oczekiwanych na poziomie między 1,1 miliarda a 1,110 miliarda dolarów. Prognozowany EBITDA non-GAAP ma wynieść między 129 milionów a 134 milionów dolarów, przy zysku na akcję non-GAAP szacowanym na 1,65 do 1,72 dolara.
Spostrzeżenia InvestingPro
Decyzja Omnicell o emisji obligacji zamiennych o wartości 150 milionów dolarów pojawia się w momencie, gdy spółka stoi przed pewnymi wyzwaniami finansowymi, ale jednocześnie wykazuje oznaki potencjalnego ożywienia. Według danych InvestingPro, przychody Omnicell za ostatnie dwanaście miesięcy do III kwartału 2023 roku wyniosły 1,06 miliarda dolarów, przy spadku wzrostu przychodów o 10,26% w tym samym okresie. Ten kontekst pomaga wyjaśnić, dlaczego spółka może poszukiwać dodatkowego kapitału poprzez tę emisję obligacji.
Pomimo spadku przychodów, istnieją pozytywne wskaźniki dla przyszłych wyników Omnicell. Wskazówka InvestingPro ujawnia, że oczekuje się wzrostu zysku netto w tym roku, a analitycy przewidują, że spółka będzie rentowna w tym roku. Ten optymizm odzwierciedla się w wynikach akcji, z danymi InvestingPro pokazującymi znaczący całkowity zwrot z ceny na poziomie 50,03% w ciągu ostatnich sześciu miesięcy.
Strategia finansowa spółki, w tym odkup istniejących obligacji i wdrożenie transakcji zabezpieczających związanych z obligacjami zamiennymi, jest zgodna z inną wskazówką InvestingPro, która wskazuje, że Omnicell działa z umiarkowanym poziomem zadłużenia. To podejście może pomóc spółce utrzymać elastyczność finansową przy jednoczesnym dążeniu do możliwości wzrostu.
Dla inwestorów rozważających akcje Omnicell w świetle tej nowej emisji, warto zauważyć, że spółka obecnie nie wypłaca dywidendy akcjonariuszom, zgodnie ze wskazówką InvestingPro. Dodatkowo, akcje są notowane przy wysokim mnożniku wyceny EBITDA, co może być punktem do rozważenia dla inwestorów zorientowanych na wartość.
Te spostrzeżenia to tylko próbka cennych informacji dostępnych na InvestingPro. Platforma oferuje 7 dodatkowych wskazówek dla Omnicell, zapewniając bardziej kompleksową analizę dla inwestorów chcących podejmować świadome decyzje dotyczące tych akcji.
Artykuł został przetłumaczony przy pomocy sztucznej inteligencji. Zapoznaj się z Warunkami Użytkowania, aby uzyskać więcej informacji.