W czwartek Needham, firma świadcząca usługi finansowe, podniosła swoją cenę docelową dla akcji NVIDIA (NASDAQ: NVDA) do 145 USD z poprzednich 120 USD, potwierdzając jednocześnie rekomendację Kupuj. Korekta jest następstwem ostatnich wyników finansowych firmy NVIDIA, które przekroczyły szacunki analityków i były zgodne z optymistycznymi oczekiwaniami inwestorów.
Firma podkreśliła, że NVIDIA sprawnie poradziła sobie z kilkoma kluczowymi obawami inwestorów. Po pierwsze, plotki dotyczące opóźnień w wydaniu technologii Blackwell firmy NVIDIA zostały odrzucone, przy czym oczekuje się, że produkt wygeneruje kilka miliardów dolarów przychodów do czwartego kwartału roku podatkowego 2025. Po drugie, przewiduje się, że popyt i dostawy architektury Hopper firmy NVIDIA wykażą poprawę w drugiej połowie roku podatkowego 2025, rozwiewając obawy o lukę popytową.
Odniesiono się również do obaw dotyczących marży brutto (GM) firmy NVIDIA, przyznając, że wprowadzenie nowych produktów, takich jak H200 i Blackwell / GB200, może mieć wpływ na GM do pierwszego kwartału roku podatkowego 2026. Firma spodziewa się jednak poprawy marży brutto w pierwszej połowie roku obrotowego 2027 ze względu na wysiłki na rzecz optymalizacji kosztów.
Pozytywne prognozy dotyczą również roli NVIDIA w rozwijającej się dziedzinie sztucznej inteligencji (AI), w której przypadki użycia GenAI firmy są wdrażane w wielu branżach. Trend ten wzmacnia wiarę w zwrot z inwestycji w nakłady inwestycyjne związane ze sztuczną inteligencją.
Zaktualizowana cena docelowa opiera się na 30-krotności szacowanego przez firmę zysku na akcję (EPS) na rok kalendarzowy 2026 bez GAAP w wysokości 4,85 USD, co oznacza wzrost zarówno oczekiwań firmy co do wyników finansowych NVIDII, jak i wyceny akcji.
W innych niedawnych wiadomościach NVIDIA Corporation (NASDAQ:NVDA) poczyniła znaczące postępy w branży technologicznej. Firma poinformowała o rekordowych przychodach w wysokości 30 miliardów dolarów w swoim ostatnim wezwaniu do przedstawienia wyników finansowych, co oznacza 15% wzrost w porównaniu z poprzednim kwartałem i 122% wzrost w porównaniu z poprzednim rokiem. Sukces ten był w dużej mierze spowodowany dużym popytem na platformy obliczeniowe Hopper i GPU firmy NVIDIA, które przyczyniły się do przychodów z centrów danych w wysokości 26,3 mld USD.
Firma przewiduje również, że przychody w trzecim kwartale wyniosą 32,5 miliarda dolarów, napędzane oczekiwanym wzrostem architektury Hopper i produktów Blackwell. NVIDIA wyjaśniła niedawne obawy dotyczące opóźnień w architekturze Blackwell, stwierdzając, że dokonano modyfikacji w celu zwiększenia wydajności produkcji bez żadnych zmian funkcjonalnych.
Co więcej, NVIDIA utrzymała ocenę Kupuj od Summit Insights, mimo że firma wyraziła obawy dotyczące perspektyw marży brutto giganta technologicznego na nadchodzące kwartały. Firma przyznała, że wyzwania związane ze zmianą kroku maski związaną z "Blackwell", ale przewidywała rozwiązanie na początku 2025 roku.
Wreszcie, NVIDIA ogłosiła autoryzację odkupu akcji o wartości 50 miliardów dolarów, co odzwierciedla zaufanie do jej kondycji finansowej i perspektyw na przyszłość.
InvestingPro Insights
W świetle zaktualizowanej ceny docelowej Needham dla NVIDIA (NASDAQ: NVDA), aktualne dane z InvestingPro zapewniają dodatkowy kontekst dla inwestorów. NVIDIA może pochwalić się doskonałym wynikiem Piotroskiego wynoszącym 9, wskazującym na dobrą kondycję finansową i wydajność operacyjną, co może uspokoić inwestorów co do stabilności firmy w obliczu jej ambitnych wdrożeń produktów. Analitycy przewidują również wzrost sprzedaży w bieżącym roku, co jest zgodne z optymistycznymi prognozami Needham dotyczącymi możliwości generowania przychodów przez NVIDIA, w szczególności dzięki nadchodzącej technologii Blackwell.
InvestingPro Data ujawnia kapitalizację rynkową na poziomie 3090,0 mld USD, co odzwierciedla znaczącą obecność firmy NVIDIA na rynku. Wskaźnik P/E wynosi 72,84, co sugeruje wysoką wielokrotność zysków, którą inwestorzy są skłonni zapłacić, prawdopodobnie ze względu na silne perspektywy wzrostu firmy i wiodącą pozycję w branży półprzewodników. Wzrost przychodów w ciągu ostatnich dwunastu miesięcy był imponujący i wyniósł 208,27%, co dodatkowo uzasadnia pozytywne nastroje związane z wynikami finansowymi NVIDIA.
Dla tych, którzy chcą zagłębić się w temat, na stronie Investing.com/pro dostępne są dodatkowe porady InvestingPro, oferujące kompleksową analizę wskaźników finansowych i pozycji rynkowej firmy NVIDIA.
Artykuł został przetłumaczony przy pomocy sztucznej inteligencji. Zapoznaj się z Warunkami Użytkowania, aby uzyskać więcej informacji.