👁 Chcesz inwestować jak profesjonalista? Wykorzystaj moc SI i znajdź najlepsze akcje. Promocja z okazji Cyfrowego Poniedziałku wkrótce dobiegnie końca!SKORZYSTAJ Z PROMOCJI

BofA obniża ocenę akcji Charles Schwab, powołując się na niższe stopy procentowe i presję na zyski

EdytorEmilio Ghigini
Opublikowano 02.10.2024, 12:50
SCHW
-

W środę BofA Securities skorygowało swoją prognozę dla Charles Schwab Corp. (NYSE: SCHW), obniżając cenę docelową do 63 USD z poprzednich 66 USD, utrzymując jednocześnie ocenę Underperform dla akcji spółki.

Korekta odzwierciedla zrewidowane oczekiwania dotyczące stóp procentowych i trwających działań sortujących, które według przewidywań wpłyną na zysk na akcję (EPS) spółki.

Analityk BofA Securities zrewidował szacunki EPS dla Charles Schwab na lata 2024, 2025 i 2026. Nowe szacunki wynoszą odpowiednio 0,79 USD, 3,41 USD i 4,23 USD, co stanowi zmianę w stosunku do poprzednich 0,76 USD, 3,40 USD i 4,42 USD.

Rewizja ta opiera się na niższej prognozie stóp procentowych i kontynuacji operacji sortowania, które zostały zidentyfikowane jako negatywne czynniki wpływające na wyniki finansowe spółki.

Jednakże te negatywne wpływy zostały częściowo zrównoważone przez strategiczny ruch Charles Schwab mający na celu obniżenie kosztów depozytów. Spółka zdecydowała się obniżyć stawkę cash sweep do 0,20%, co stanowi znaczący spadek w porównaniu z wcześniejszą stawką 0,45%. Decyzja ta została podjęta w odpowiedzi na obniżkę stóp o 50 punktów bazowych, która miała miejsce we wrześniu.

Ustalając nową cenę docelową, BofA Securities stosuje mnożnik 15-krotności prognozowanego EPS na rok 2026 dla Charles Schwab. To podejście do wyceny jest zgodne z historycznym zakresem notowań akcji spółki, który zazwyczaj wahał się między 15 a 25-krotnością zysków, w zależności od panującego środowiska stóp procentowych i wzrostu.

Wyniki akcji Charles Schwab i oczekiwania inwestorów będą nadal pod wpływem tych czynników, a także szerszych warunków na rynku finansowym i strategicznych decyzji spółki w zakresie zarządzania finansami.

W innych niedawnych wiadomościach, The Charles Schwab Corporation (NYSE:SCHW) ogłosiła znaczące zmiany. Obecny CEO korporacji, Walt Bettinger, ma przejść na emeryturę pod koniec 2024 roku, a stanowisko CEO w 2025 roku obejmie obecny Prezes, Rick Wurster. Pod kierownictwem Bettingera, Schwab odnotował znaczący wzrost, z aktywami klientów rosnącymi z 1,14 biliona USD do 9,74 biliona USD.

Ponadto, Schwab poinformował o wzroście aktywów klientów do 9,74 biliona USD i otwarciu 324 tysięcy nowych rachunków maklerskich w sierpniu. Mimo że obniżone krótkoterminowe stopy procentowe wpływają na szacunki zysków, spółka przewiduje, że zysk na akcję w trzecim kwartale utrzyma się na stabilnym poziomie 0,75 USD.

Analitycy dokonali również korekt celów dla akcji Schwab. Deutsche Bank obniżył cenę docelową dla akcji Schwab do 77 USD, utrzymując ocenę Kupuj. Morgan Stanley obniżył cel dla spółki z 71 USD do 70 USD, podczas gdy Piper Sandler obniżył ocenę akcji spółki z Overweight do Neutral, redukując cel do 64 USD.

Korporacja zaplanowała również Jesienną Aktualizację Biznesową dla inwestorów instytucjonalnych, która będzie obejmować publiczną transmisję na żywo z udziałem kluczowych menedżerów. Te ostatnie wydarzenia dostarczają wglądu w obecne wyniki finansowe Charles Schwab i przyszłe prognozy.

Spostrzeżenia InvestingPro

Najnowsze dane z InvestingPro rzucają dodatkowe światło na pozycję finansową i wyniki rynkowe Charles Schwab. Mimo wyzwań podkreślonych w artykule, wskazówki InvestingPro ujawniają, że Charles Schwab utrzymuje wypłaty dywidend przez imponujące 36 lat z rzędu, demonstrując zaangażowanie w zwroty dla akcjonariuszy. Ta konsekwencja może być szczególnie atrakcyjna dla inwestorów skupiających się na dochodach w obecnym klimacie ekonomicznym.

Wskaźnik P/E spółki wynosi 26,48, z skorygowanym P/E na poziomie 24,12 za ostatnie dwanaście miesięcy do drugiego kwartału 2024 roku. Choć te liczby sugerują premię w wycenie, należy je rozważyć w kontekście pozycji rynkowej spółki i perspektyw wzrostu. Przychody Charles Schwab za ten sam okres wyniosły 18,4 miliarda USD, chociaż odnotowano spadek przychodów o 12,02% rok do roku.

Warto zauważyć, że analitycy przewidują, iż Charles Schwab pozostanie rentowny w tym roku, co jest zgodne z historią rentowności spółki w ciągu ostatnich dwunastu miesięcy. Ta pozytywna perspektywa może zapewnić pewne uspokojenie inwestorom zaniepokojonym zrewidowanymi szacunkami EPS wspomnianymi w artykule.

Dla czytelników zainteresowanych bardziej kompleksową analizą, InvestingPro oferuje dodatkowe wskazówki i spostrzeżenia, które mogą być cenne w ocenie potencjału inwestycyjnego Charles Schwab.

Artykuł został przetłumaczony przy pomocy sztucznej inteligencji. Zapoznaj się z Warunkami Użytkowania, aby uzyskać więcej informacji.

Najnowsze komentarze

Zainstaluj nasze aplikacje
Zastrzeżenie w związku z ryzykiem: Obrót instrumentami finansowymi i/lub kryptowalutami wiąże się z wysokim ryzykiem, w tym ryzykiem częściowej lub całkowitej utraty zainwestowanej kwoty i może nie być odpowiedni dla wszystkich inwestorów. Ceny kryptowalut są niezwykle zmienne i mogą pozostawać pod wpływem czynników zewnętrznych, takich jak zdarzenia finansowe, polityczne lub związane z obowiązującymi przepisami. Obrót marżą zwiększa ryzyko finansowe.
Przed podjęciem decyzji o rozpoczęciu handlu instrumentami finansowym lub kryptowalutami należy dogłębnie zapoznać się z ryzykiem i kosztami związanymi z inwestowaniem na rynkach finansowych, dokładnie rozważyć swoje cele inwestycyjne, poziom doświadczenia oraz akceptowalny poziom ryzyka, a także w razie potrzeby zasięgnąć porady profesjonalisty.
Fusion Media pragnie przypomnieć, że dane zawarte na tej stronie internetowej niekoniecznie są przekazywane w czasie rzeczywistym i mogą być nieprecyzyjne. Dane i ceny tu przedstawiane mogą pochodzić od animatorów rynku, a nie z rynku lub giełdy. Ceny te zatem mogą być nieprecyzyjne i mogą różnić się od rzeczywistej ceny rynkowej na danym rynku, a co za tym idzie mają charakter orientacyjny i nie nadają się do celów inwestycyjnych. Fusion Media i żaden dostawca danych zawartych na tej stronie internetowej nie biorą na siebie odpowiedzialności za jakiekolwiek straty lub szkody poniesione w wyniku inwestowania lub korzystania z informacji zawartych na niniejszej stronie internetowej.
Zabrania się wykorzystywania, przechowywania, reprodukowania, wyświetlania, modyfikowania, przesyłania lub rozpowszechniania danych zawartych na tej stronie internetowej bez wyraźnej uprzedniej pisemnej zgody Fusion Media lub dostawcy danych. Wszelkie prawa własności intelektualnej są zastrzeżone przez dostawców lub giełdę dostarczającą dane zawarte na tej stronie internetowej.
Fusion Media może otrzymywać od reklamodawców, którzy pojawiają się na stronie internetowej, wynagrodzenie uzależnione od reakcji użytkowników na reklamy lub reklamodawców.
Angielska wersja tego zastrzeżenia jest wersją główną i obowiązuje zawsze, gdy istnieje rozbieżność między angielską wersją porozumienia i wersją polską.
© 2007-2024 - Fusion Media Limited. Wszelkie prawa zastrzeżone.