W środę BMO Capital Markets skorygowało swoją prognozę dla PayPal (NASDAQ:PYPL) Holdings Inc. (NASDAQ:PYPL), powołując się na solidne wyniki spółki w trzecim kwartale. Firma podniosła cenę docelową akcji do 82,00 USD z poprzednich 73,00 USD, utrzymując jednocześnie rekomendację "Neutralnie".
Decyzja o podniesieniu ceny docelowej nastąpiła po wynikach PayPal za trzeci kwartał, które wykazały kwartalne przyspieszenie wzrostu całkowitej wartości płatności (Total Payment Volume, TPV). BMO Capital podkreśliło kilka czynników przyczyniających się do tej pozytywnej dynamiki, choć zauważyło oczekiwanie spowolnienia wzrostu TPV w najbliższym czasie, częściowo z powodu zmniejszających się korzystnych efektów dochodów z odsetek.
BMO Capital zrewidowało również swoje szacunki zysku na akcję (EPS) dla PayPal w górę o 10-12%, przyznając, że ich początkowe liczby były poniżej konsensusu. Ta rewizja odzwierciedla bardziej optymistyczny pogląd na potencjał zarobkowy spółki.
Mimo pozytywnych wyników za trzeci kwartał i podwyższonych szacunków EPS, BMO Capital wyraziło ostrożne stanowisko wobec długoterminowych perspektyw PayPal. Firma wskazała na wstępne wytyczne PayPal na rok 2025, które sugerują utrzymanie się dynamiki w biznesie. Jednakże BMO Capital poszukuje więcej dowodów na znaczące przyspieszenie wzrostu TPV w obszarze Branded Checkout, zanim przyjmie bardziej optymistyczne stanowisko wobec akcji.
Wyniki finansowe PayPal i perspektywy na przyszłość pozostają w centrum uwagi inwestorów, gdy spółka porusza się po dynamicznym krajobrazie płatności cyfrowych. Zaktualizowana cena docelowa BMO Capital odzwierciedla równowagę między uznaniem ostatnich sukcesów a podejściem "poczekamy, zobaczymy" wobec długoterminowej trajektorii wzrostu PayPal.
W innych niedawnych wiadomościach, PayPal Holdings Inc . odnotował 6% wzrost przychodów do 7,85 mld USD i 14% wzrost skorygowanych zysków do 1,23 mld USD w trzecim kwartale. Marża transakcyjna spółki wzrosła o 8%, co pozytywnie wpłynęło na wyniki firmy.
Susquehanna, Canaccord Genuity i Mizuho Securities utrzymały swoje pozytywne stanowisko wobec PayPal, podnosząc swoje ceny docelowe, podczas gdy TD Cowen podniosło swoją cenę docelową, ale utrzymało rekomendację "Trzymaj". Mimo konserwatywnej prognozy przychodów na czwarty kwartał, wyniki PayPal za trzeci kwartał wykazały odporność z 11% wzrostem całkowitej wartości płatności i 9% wzrostem przychodów w ujęciu neutralnym walutowo.
Jednakże, ze względu na niepewne warunki ekonomiczne, PayPal planuje zredukować swoją globalną siłę roboczą o 9%, co odpowiada około 2 500 miejsc pracy. Firma rozszerzyła również swoje usługi kryptowalutowe na konta biznesowe w USA oraz zintegrowała się z usługą Amazon "Buy with Prime" i nawiązała współpracę z Adyen w celu wprowadzenia Fastlane.
Spostrzeżenia InvestingPro
Ostatnie wyniki PayPal są zgodne z kilkoma kluczowymi wskaźnikami i spostrzeżeniami z InvestingPro. Kapitalizacja rynkowa spółki wynosi 80,76 mld USD, co odzwierciedla jej znaczącą obecność w branży usług finansowych. Wzrost przychodów PayPal o 8,66% w ciągu ostatnich dwunastu miesięcy do II kwartału 2024 roku potwierdza obserwację BMO Capital dotyczącą przyspieszenia wzrostu całkowitej wartości płatności.
Wskazówki InvestingPro podkreślają silny zwrot PayPal w ciągu ostatnich trzech miesięcy, co potwierdza imponujący 25,44% całkowity zwrot z ceny w tym samym okresie. Ta niedawna dynamika mogła przyczynić się do decyzji BMO Capital o podniesieniu ceny docelowej.
Dodatkowo, wskaźnik P/E PayPal wynoszący 19,91 sugeruje, że akcje są wyceniane na stosunkowo umiarkowanym poziomie w porównaniu do zysków spółki. Może to być postrzegane jako pozytywny czynnik dla inwestorów rozważających pozycję rynkową i perspektywy wzrostu spółki.
Dla czytelników poszukujących bardziej kompleksowej analizy, InvestingPro oferuje 7 dodatkowych wskazówek dotyczących PayPal, zapewniając głębszy wgląd w kondycję finansową i pozycję rynkową spółki.
Artykuł został przetłumaczony przy pomocy sztucznej inteligencji. Zapoznaj się z Warunkami Użytkowania, aby uzyskać więcej informacji.