W piątek Barclays zainicjował pokrycie akcji MicroStrategy (NASDAQ: MSTR), spółki znanej ze swoich znaczących udziałów w Bitcoinach, z ratingiem Overweight i ceną docelową ustaloną na 146,00 USD. Nowy rating odzwierciedla pogląd firmy, że MicroStrategy jest wiodącą opcją dla inwestorów poszukujących ekspozycji na Bitcoin poprzez inwestycje w spółki publiczne.
Firma programistyczna, która specjalizuje się w analityce biznesowej, przekierowała swoje przepływy pieniężne i wykorzystała swój bilans do zgromadzenia rezerwy Bitcoinów o wartości około 13 miliardów dolarów. To strategiczne posunięcie pozycjonuje MicroStrategy nie tylko jako pełnomocnika Bitcoina, ale także jako podmiot zdolny do generowania kapitału na dalsze inwestycje w kryptowalutę.
Barclays podkreślił unikalne podejście MicroStrategy, porównując firmę do funduszu indeksowego Bitcoin, który ma dodatkową zaletę w postaci możliwości finansowania własnej akumulacji Bitcoinów. Może to potencjalnie zaoferować inwestorom podwójne korzyści wynikające z ekspozycji na ruchy cen Bitcoina i zdolności firmy do niezależnego rozszerzania swoich zasobów Bitcoina.
Strategia finansowa firmy w zakresie zarządzania inwestycjami w kryptowaluty również została uznana za solidną. MicroStrategy zabezpieczyła finansowanie o średnim koszcie mieszanym wynoszącym około 1,6%, głównie poprzez dług zamienny. Co więcej, zapadalność długu jest rozłożona w czasie na dłuższy okres, z ostatnim terminem zapadalności w 2032 roku.
Według Barclays, ten rozłożony w czasie harmonogram zapadalności zadłużenia pozwala MicroStrategy radzić sobie z potencjalnymi presjami na płynność, które mogą pojawić się w wyniku przyszłych spadków na rynku kryptowalut, czasami określanych jako "krypto-zimy".
W innych niedawnych wiadomościach MicroStrategy Incorporated odnotowała 7% spadek całkowitych przychodów rok do roku w wynikach za II kwartał, głównie z powodu przejścia z licencji na produkty na subskrypcje usług w chmurze, które obecnie stanowią 22% całkowitych przychodów. Firma, która posiada 226 500 bitcoinów o wartości 15 miliardów dolarów, ogłosiła również podział akcji 10 na 1 i nową ofertę akcji ATM o wartości 2 miliardów dolarów.
MicroStrategy otrzymało również nową ocenę Overweight od Cantor Fitzgerald, podkreślając strategiczną inwestycję firmy w Bitcoin jako podstawowy zasób napędzający wartość firmy.
Jednocześnie MicroStrategy uruchomiła MicroStrategy ONE for Government, platformę analityczną opartą na sztucznej inteligencji, na AWS Marketplace, mającą na celu ułatwienie podejmowania decyzji opartych na danych w organizacjach sektora publicznego. Jest to zgodne ze strategicznym partnerstwem MicroStrategy z AWS.
W szerszym kontekście, propozycja republikańskiego kandydata na prezydenta Donalda Trumpa, aby ustanowić "strategiczne krajowe zapasy bitcoinów" może mieć wpływ na firmy takie jak MicroStrategy, która posiada znaczną ilość bitcoinów. Oto niektóre z ostatnich wydarzeń związanych z MicroStrategy Incorporated.
InvestingPro Insights
Ponieważ MicroStrategy (NASDAQ: MSTR) przyciąga uwagę niedawnym ratingiem Barclays Overweight, wskaźniki finansowe spółki i oczekiwania analityków zapewniają dodatkowy kontekst. Według danych InvestingPro, kapitalizacja rynkowa MicroStrategy wynosi 23,23 mld USD, co odzwierciedla znaczącą wartość, jaką rynek przypisuje strategii Bitcoin i oprogramowaniu do analityki biznesowej. Pomimo trudnego otoczenia, firma utrzymuje imponujące marże zysku brutto na poziomie 75,9%, pokazując siłę swojej podstawowej działalności biznesowej.
Należy jednak zwrócić uwagę na zmienność i ostatnie wyniki akcji MicroStrategy. Cena odnotowała znaczny spadek w ciągu ostatnich trzech miesięcy, o 27,82%, co wskazuje na wysokie ryzyko inwestycji. Jest to zgodne ze wskazówką InvestingPro, że ruchy akcji są dość zmienne. Co więcej, krótkoterminowe zobowiązania spółki przekraczające jej płynne aktywa i przewidywany spadek dochodu netto w tym roku sygnalizują potencjalne wyzwania w przyszłości, jak podkreślono w dwóch kolejnych poradach InvestingPro.
Dla inwestorów poszukujących głębszej analizy dostępne są dodatkowe porady InvestingPro, które zapewniają dalszy wgląd w kondycję finansową i wyniki akcji MicroStrategy. Porady te oferują cenne informacje dla tych, którzy rozważają spółkę jako proxy inwestycyjne Bitcoin. W związku z tym, że kolejna data publikacji wyników przypada na 29 października 2024 r., inwestorzy będą chcieli monitorować bieżącą strategię MicroStrategy i jej wpływ na finanse spółki.
Aby zapoznać się z tymi spostrzeżeniami i nie tylko, inwestorzy mogą odwiedzić InvestingPro, aby uzyskać kompleksową listę wskazówek i wskaźników danych w czasie rzeczywistym.
Artykuł został przetłumaczony przy pomocy sztucznej inteligencji. Zapoznaj się z Warunkami Użytkowania, aby uzyskać więcej informacji.