W czwartek Raymond James utrzymał ocenę Outperform dla akcji Marvell Technology Group Ltd. (NASDAQ:MRVL) i podniósł cenę docelową do 130,00 USD z poprzednich 120,00 USD. Firma półprzewodnikowa, obecnie wyceniana na ponad 92 miliardy USD, odnotowała wzrost kursu akcji o 75% od początku roku, co odzwierciedla silne zaufanie inwestorów do jej potencjału w obszarze AI, solidnego portfolio IP oraz strategicznych relacji z klientami.
Według danych InvestingPro, 28 analityków niedawno zrewidowało w górę swoje oczekiwania dotyczące zysków, co sugeruje rosnący optymizm co do perspektyw spółki.
Podczas niedawnych spotkań inwestorskich z CEO Marvell Mattem Murphym i SVP ds. Relacji Inwestorskich Ashishem Saranem, analityk Raymond James ocenił perspektywy firmy jako pozytywne, mimo braku dyskusji na temat krótkoterminowych trendów.
Strategia i wykonanie zespołu zarządzającego zostały pochwalone, szczególnie w obszarze niestandardowych układów krzemowych, gdzie podkreślono solidne IP Marvell, w tym SERDES, niestandardową pamięć High Bandwidth Memory (HBM) i pakowanie, wraz z wiedzą systemową w zakresie sieci i łączności.
Zespół zarządzający Marvell wyraził pewność co do strategicznej współpracy z Amazon Web Services (AWS) i zbagatelizował obawy dotyczące potencjalnego spadku popytu w drugiej połowie 2025 roku lub w 2026 roku. Ponadto, współpraca z Klientem C, zidentyfikowanym jako Microsoft, ma nabrać tempa w 2026 roku, co stanowi znaczącą szansę dla Marvell.
Popyt na łączność optyczną jest również silny, z dodatkowym wsparciem ze strony nadchodzących cykli produktów 1.6T/800ZR zaplanowanych na 2025 rok. Zakładając brak znaczącego spadku wydatków na AI, Raymond James przewiduje potencjalną skumulowaną roczną stopę wzrostu (CAGR) przychodów Marvell na poziomie ponad 25% w ciągu najbliższych trzech do czterech lat, z perspektywą osiągnięcia około 7 USD zysku na akcję (EPS). Analiza InvestingPro wskazuje, że firma ma stać się rentowna w tym roku, a analitycy prognozują EPS na poziomie 1,57 USD na rok fiskalny 2025.
Odkryj 12 dodatkowych ekskluzywnych ProTipów i kompleksowe metryki wyceny z subskrypcją InvestingPro, w tym naszą szczegółową analizę Wartości Godziwej i Raport Pro Research obejmujący trajektorię wzrostu Marvell.
Rewizja w górę ceny docelowej ze 120 USD do 130 USD wynika z większego przekonania co do rozwoju niestandardowych układów krzemowych, które mają znacząco przyczynić się do wzrostu i wyników Marvell w nadchodzących latach.
W innych niedawnych wiadomościach, Marvell Technology była przedmiotem licznych wydarzeń. Analityk CFRA Angelo Zino podniósł cenę docelową dla Marvell do 130,00 USD, powołując się na optymistyczne perspektywy wzrostu. Szacunki zysków firmy zostały zrewidowane w górę przez 28 analityków, odzwierciedlając pozytywne oczekiwania na nadchodzący okres. Dokonano również korekt szacunków zysku na akcję (EPS) na lata fiskalne 2025, 2026 i 2027, głównie ze względu na oczekiwany wzrost produkcji niestandardowych układów krzemowych.
Przewiduje się, że całkowity rynek adresowalny (TAM) Marvell będzie rósł w tempie 29% rocznie do 2028 roku, osiągając szacunkową wartość 75 miliardów USD. W sektorze niestandardowych układów obliczeniowych oczekuje się, że Marvell utrzyma 20% udziału w rynku, co przekłada się na około 8 miliardów USD przychodów.
Marvell niedawno zaprezentował również zestaw chipów optycznych 1,6 Tbps i niestandardową architekturę obliczeniową High-Bandwidth Memory (HBM), mające na celu poprawę transferów danych i wydajności AI. Oczekuje się, że te innowacje poprawią wykorzystanie i wydajność infrastruktury centrów danych.
Ponadto Marvell wprowadził swój procesor sygnału cyfrowego Aquila coherent-lite, zoptymalizowany dla rozproszonych kampusowych centrów danych. Analitycy z Morgan Stanley i Raymond James uznali solidne wyniki sektora półprzewodników i odpowiednio dostosowali swoje ceny docelowe dla Broadcom.
Kondycja finansowa Marvell pozostaje solidna, z możliwym do zarządzania poziomem zadłużenia wynoszącym 4,1 miliarda USD, przy zadłużeniu netto na poziomie 3,2 miliarda USD. Te ostatnie wydarzenia odzwierciedlają serię pozytywnych trendów dla Marvell, w tym wzrost szacunków zysków przez 28 analityków.
Artykuł został przetłumaczony przy pomocy sztucznej inteligencji. Zapoznaj się z Warunkami Użytkowania, aby uzyskać więcej informacji.