W piątek Telsey Advisory Group zaktualizowała swoją prognozę dla akcji Ralph Lauren (NYSE:RL), podnosząc cel cenowy do 247 USD z poprzednich 207 USD, jednocześnie podtrzymując rekomendację "Outperform". Ostatni raport finansowy spółki przekroczył oczekiwania, co przypisuje się silnej sprzedaży i poprawie marży brutto, które zrównoważyły zwiększone wydatki na koszty sprzedaży, ogólne i administracyjne (SG&A).
Pozytywne wyniki Ralph Lauren zostały podkreślone przez wzrost przychodów we wszystkich kluczowych regionach, w tym w Azji, Europie i Ameryce Północnej, w czasie gdy inne firmy konsumenckie borykają się z wyzwaniami.
Szczególnie godny uwagi był kilkunastoprocentowy wzrost przychodów spółki w Chinach. Ralph Lauren przedstawił również prognozy na trzeci kwartał, które przewyższyły obecne oczekiwania rynkowe, i zrewidował w górę swoje prognozy na rok fiskalny 2025 (FY25), sygnalizując pewność siebie w obliczu złożonego globalnego krajobrazu gospodarczego.
Spółka wykazała wzrost sprzedaży porównywalnej i marż operacyjnych we wszystkich trzech regionach w pierwszym kwartale. Ponadto, średnia cena detaliczna (AUR) wzrosła znacząco o 10%, kontynuując trend z poprzedniego roku. Ten sukces jest postrzegany jako dowód na skuteczność strategicznych inicjatyw spółki mających na celu wzmocnienie marki i przyciągnięcie nowych, młodszych klientów o wysokiej wartości.
Ralph Lauren wykazał konsekwentny impet operacyjny, z wynikami przekraczającymi szacunki przez czwarty z rzędu kwartał roku fiskalnego 2024 (FY24) i kontynuując tę tendencję w pierwszej połowie FY25.
Oczekuje się, że strategie spółki, które obejmują podnoszenie wartości marki, zdobywanie pozycji w kluczowych miastach i ekspansję na nowe kategorie, będą wspierać dalszy wzrost przychodów, dźwignię marży brutto i ekspansję marży operacyjnej, przy jednoczesnym inwestowaniu w długoterminową żywotność marki.
Nowy cel cenowy akcji wynoszący 247 USD odzwierciedla mnożnik 18,3 razy szacowanego zysku na akcję (EPS) na najbliższe dwanaście miesięcy (NTM) według Telsey. Jest to w porównaniu do średniego mnożnika NTM sektora odzieżowego z ostatniego roku wynoszącego 19,2 razy i ostatniego mnożnika NTM Ralph Lauren wynoszącego 17,1 razy.
Artykuł został przetłumaczony przy pomocy sztucznej inteligencji. Zapoznaj się z Warunkami Użytkowania, aby uzyskać więcej informacji.