W środę firma H.C. Wainwright zmieniła swoją prognozę dla AnaptysBio (NASDAQ: ANAB), obniżając cel cenowy z 55,00 USD do 52,00 USD, jednocześnie utrzymując rekomendację "Kupuj" dla akcji. Firma uzasadniła tę korektę wynikami finansowymi AnaptysBio za trzeci kwartał oraz przewidywanym wzrostem kosztów operacyjnych.
AnaptysBio raportowało całkowite koszty operacyjne w wysokości 52,8 mln USD za trzeci kwartał 2024 roku, co oznacza niewielki wzrost w porównaniu z drugim kwartałem tego samego roku. Strata operacyjna za kwartał wyniosła 22,8 mln USD, przy stracie na akcję (EPS) wynoszącej 1,14 USD.
Jednakże firma odnotowała znaczący wzrost przychodów z współpracy, które wzrosły do 30 mln USD w trzecim kwartale z 11,0 mln USD w poprzednim kwartale. Ten skok obejmował płatność 15 mln USD z tytułu osiągnięcia kamienia milowego i jest głównie przypisywany sprzedaży leków Jemperli i Zejula przez GSK, z którym AnaptysBio ma umowę o współpracy.
Patrząc w przyszłość, H.C. Wainwright prognozuje, że przychody AnaptysBio z współpracy osiągną 64,2 mln USD w 2024 roku. Firma spodziewa się również niewielkiego wzrostu kosztów operacyjnych, gdy AnaptysBio będzie kontynuować trzy badania kliniczne fazy 2 i przygotowywać się do potencjalnych badań fazy 3. W związku z tym, całkowite koszty operacyjne na rok 2024 szacowane są na 210,1 mln USD, przy przewidywanym EPS na poziomie -6,18 USD.
Firma zakończyła trzeci kwartał z solidną pozycją gotówkową i ekwiwalentów w wysokości 458,0 mln USD. H.C. Wainwright szacuje, że te rezerwy mogą utrzymać działalność AnaptysBio do 2027 roku. Mimo pozytywnej pozycji gotówkowej, firma obniżyła prawdopodobieństwo sukcesu (POS) dla rosnilimabu AnaptysBio, leku na reumatoidalne zapalenie stawów (RZS), do 50% z wcześniejszych 60%. Ta rewizja nastąpiła po decyzji Eli Lilly o zaprzestaniu rozwoju podobnego leku, peresolimabu, co wpłynęło na obniżenie celu cenowego do 52,00 USD.
W innych ostatnich wiadomościach, AnaptysBio było przedmiotem analiz wielu firm finansowych po opublikowaniu wyników finansowych za trzeci kwartał i aktualizacji programów klinicznych. Leerink Partners obniżył swój cel cenowy do 45 USD, ale utrzymał ocenę "Outperform", powołując się na obiecujące portfolio firmy i niedowartościowane akcje. Guggenheim również potwierdziło rekomendację "Kupuj" dla AnaptysBio, wyrażając optymizm co do nadchodzących wyników badania fazy IIb nad atopowym zapaleniem skóry dla ANB032, przeciwciała monoklonalnego agonisty BTLA firmy.
Piper Sandler utrzymał ocenę "Overweight" dla AnaptysBio po niedawnej prezentacji danych na United European Gastroenterology Week. Firma wyraziła silne przekonanie co do potencjalnego sukcesu trwającego 28-tygodniowego badania fazy 2b ROSETTA dla rosnilimabu, agonisty PD-1, u pacjentów z umiarkowanym do ciężkiego wrzodziejącym zapaleniem jelita grubego.
AnaptysBio raportowało stratę netto w trzecim kwartale w wysokości 32,9 mln USD, co jest korzystniejsze niż szacunki Leerink wynoszące 43,6 mln USD straty. Środki pieniężne, ekwiwalenty środków pieniężnych i inwestycje firmy wyniosły 15,90 USD na akcję, a kierownictwo firmy utrzymuje, że jej rezerwy gotówkowe powinny wystarczyć do końca 2026 roku.
Jeśli chodzi o rozwój kliniczny, ANB032 AnaptysBio przechodzi do badania fazy 2b ARISE-AD, a rosnilimab przechodzi do badania fazy 2b RENOIR RA. Pozytywne wyniki zostały również zgłoszone z badań fazy 3 GEMINI-1 i GEMINI-2 dla imsidolimabu, leku na uogólnioną łuszczycę krostkową.
Spostrzeżenia InvestingPro
Najnowsze dane i wskazówki InvestingPro dostarczają dodatkowego kontekstu do sytuacji finansowej i wyników rynkowych AnaptysBio. Kapitalizacja rynkowa firmy wynosi 600,37 mln USD, odzwierciedlając jej obecną wycenę w sektorze biotechnologicznym. Mimo optymistycznych prognoz H.C. Wainwright, wskazówki InvestingPro sugerują, że AnaptysBio "szybko spala gotówkę" i "nie jest rentowne w ciągu ostatnich dwunastu miesięcy", co jest zgodne z raportowaną stratą operacyjną i ujemnym EPS w artykule.
Wzrost przychodów firmy jest jasnym punktem, z danymi InvestingPro pokazującymi imponujący wzrost o 282,17% w ciągu ostatnich dwunastu miesięcy i jeszcze bardziej imponujący wzrost o 804,67% w ostatnim kwartale. Ten znaczący wzrost potwierdza wspomniane w artykule zwiększone przychody z współpracy, szczególnie z partnerstwa z GSK.
Jednakże inwestorzy powinni zauważyć, że akcje AnaptysBio napotkały trudności, a wskazówki InvestingPro podkreślają, że "mocno straciły w ciągu ostatniego tygodnia" i "radziły sobie słabo w ciągu ostatniego miesiąca". Konkretnie, akcje odnotowały spadek o 10,37% w ciągu ostatniego tygodnia i o 41,49% w ciągu ostatniego miesiąca. Te wskaźniki dostarczają ważnego kontekstu dla obecnej pozycji rynkowej firmy i mogą odzwierciedlać reakcje inwestorów na ostatnie wydarzenia, w tym zmniejszone prawdopodobieństwo sukcesu rosnilimabu wspomniane w artykule.
Dla inwestorów poszukujących bardziej kompleksowej analizy, InvestingPro oferuje 14 dodatkowych wskazówek dla AnaptysBio, zapewniając głębsze zrozumienie kondycji finansowej i pozycji rynkowej firmy.
Artykuł został przetłumaczony przy pomocy sztucznej inteligencji. Zapoznaj się z Warunkami Użytkowania, aby uzyskać więcej informacji.