W środę Needham potwierdziło rekomendację "Kupuj" dla Couchbase Inc (NASDAQ:BASE), utrzymując cenę docelową na poziomie 22,00 USD. Obecnie akcje są notowane po 21,12 USD, co jest bliskie szacunkowej wartości godziwej według InvestingPro, przy czym cele analityków wahają się od 18 do 30 USD. Spółka może pochwalić się imponującą marżą zysku brutto na poziomie 89% i osiągnęła 21% wzrost przychodów rok do roku.
Po publikacji wyników za trzeci kwartał roku fiskalnego 2025, firma skupia się na zdolności spółki do osiągnięcia prognozowanego rocznego powtarzalnego przychodu (ARR) na czwarty kwartał roku fiskalnego 2025. Prognoza ta sugeruje znaczący wzrost nowego ARR netto, przewidując między 16,2 mln a 19,2 mln USD, w porównaniu do 16,1 mln USD osiągniętych w ciągu pierwszych trzech kwartałów roku.
Analiza InvestingPro pokazuje, że Couchbase utrzymuje silną płynność finansową z wskaźnikiem bieżącej płynności na poziomie 1,97 i posiada więcej gotówki niż długu w bilansie, co zapewnia elastyczność finansową wspierającą inicjatywy wzrostowe.
Przewidywany wzrost ARR opiera się na znaczącej bazie odnowień oczekiwanej w czwartym kwartale roku fiskalnego 2025. Zarząd wcześniej wskazywał, że pula odnowień na rok fiskalny 2025 jest mniejsza niż w roku fiskalnym 2024, przy czym około 85% ARR nadal pochodzi z Couchbase Server.
Dodatkowo, istnieje aspekt sezonowości, który sprawia, że odnowienia są bardziej skoncentrowane w czwartym kwartale w porównaniu do poprzednich lat. Aby uzyskać głębszy wgląd w kondycję finansową i perspektywy wzrostu Couchbase, inwestorzy mogą skorzystać z kompleksowej analizy i 8 dodatkowych wskazówek ProTips dostępnych w szczegółowych raportach badawczych InvestingPro.
Analityk podkreśla, że oczekiwany wzrost nowego ARR netto z 6,3 mln USD w trzecim kwartale roku fiskalnego 2025 do średnio 17,7 mln USD w czwartym kwartale wynika z kilku czynników. Po pierwsze, pula odnowień ma się podwoić. Po drugie, istnieje "kilka milionów" dolarów w zakontraktowanym wcześniej ARR. Wreszcie, oczekuje się wkładu od nowych klientów, którzy powiększą ARR.
Strategia i wskaźniki wydajności Couchbase będą uważnie obserwowane przez inwestorów w miarę postępu czwartego kwartału, biorąc pod uwagę wymienione czynniki, które mają napędzać wzrost ARR. Zdolność spółki do realizacji tych prognoz będzie kluczowym wskaźnikiem jej kondycji finansowej i pozycji rynkowej na koniec roku fiskalnego.
Artykuł został przetłumaczony przy pomocy sztucznej inteligencji. Zapoznaj się z Warunkami Użytkowania, aby uzyskać więcej informacji.