W środę BMO Capital Markets zrewidowało swoją prognozę dla Vertex Inc. (NASDAQ: VERX), podnosząc cenę docelową do 52 USD z poprzednich 42 USD, jednocześnie utrzymując rekomendację "Market Perform" dla akcji. Rewizja nastąpiła po ostatnich wynikach Vertex, które wykazały silne rezultaty, szczególnie w zakresie przychodów z subskrypcji i EBITDA.
Spółka odnotowała solidny wzrost podstawowego rocznego powtarzalnego przychodu (ARR) oraz przyrost klientów, co według analityka było zgodne z oczekiwaniami. Pomimo ograniczonego wzrostu liczby klientów, Vertex wykazał zdolność do osiągania wzrostu w średnim do wysokiego przedziału nastolatków, co wcześniej było niedoszacowane przez analityków rynkowych.
Zrewidowane stanowisko BMO Capital jest podyktowane potencjałem Vertex w obszarach wzrostu, takich jak e-fakturowanie i transformacja systemów planowania zasobów przedsiębiorstwa (ERP), co może prowadzić do rozszerzenia bazy klientów. Decyzja firmy o podniesieniu ceny docelowej opiera się na silnych wynikach finansowych i bardziej optymistycznych perspektywach wzrostu spółki w roku kalendarzowym 2025.
Analityk zauważył, że akcje Vertex są obecnie notowane z premią, co wskazuje na pozytywne oczekiwania rynku co do przyszłych wyników spółki. Wzrost mnożników wyceny odzwierciedla ten większy optymizm i jest głównym czynnikiem wpływającym na nową cenę docelową 52 USD.
Zaktualizowane szacunki i cena docelowa sugerują, że BMO Capital Markets postrzega Vertex jako spółkę utrzymującą stabilne wyniki, z potencjałem wzrostu wynikającym z nowych wektorów rozwoju, które mogą dodatkowo wzmocnić pozycję rynkową i sukces finansowy firmy w nadchodzących latach.
W innych niedawnych wiadomościach, Vertex Inc. przedstawił silne wyniki za trzeci kwartał, z przychodami sięgającymi 170,4 mln USD, co oznacza wzrost o 17,5% rok do roku. Ten wzrost był głównie napędzany przez wzrost przychodów z subskrypcji oprogramowania i chmury, które wzrosły o 28,5%. Analityk z Stifel zareagował na te pozytywne wyniki, podnosząc cenę docelową dla Vertex do 52,00 USD z poprzednich 41,00 USD, utrzymując jednocześnie rekomendację "Kupuj" dla akcji. Przejęcie ecosio, dostawcy usług opartych na chmurze, również odegrało znaczącą rolę w tych wydarzeniach, przyczyniając się do wzrostu przychodów z chmury i wzmacniając możliwości e-fakturowania firmy.
Patrząc w przyszłość, Vertex przewiduje, że przychody w czwartym kwartale 2024 roku wyniosą od 175 mln USD do 178 mln USD, a przychody za cały rok mają wynieść od 663,3 mln USD do 666,3 mln USD. Spółka oczekuje również 28% wzrostu przychodów z chmury w całym roku. Jednakże, integracja i inwestycje w niedawno przejęte ecosio mogą tymczasowo wpłynąć na skorygowaną EBITDA. Te ostatnie wydarzenia odzwierciedlają solidne wyniki finansowe Vertex i strategiczne postępy.
Spostrzeżenia InvestingPro
Dane i wskazówki InvestingPro dostarczają dodatkowego kontekstu do optymistycznych prognoz BMO Capital Markets dotyczących Vertex Inc. (NASDAQ: VERX). Kapitalizacja rynkowa spółki wynosi 7,74 mld USD, co odzwierciedla jej znaczącą obecność w sektorze technologii podatkowych. Wzrost przychodów Vertex o 16,61% w ciągu ostatnich dwunastu miesięcy jest zgodny z obserwacją BMO dotyczącą wzrostu w średnim do wysokiego przedziału nastolatków, co potwierdza pozytywną ocenę analityka.
Dwie kluczowe wskazówki InvestingPro wzmacniają optymistyczne stanowisko rynku wobec Vertex. Po pierwsze, oczekuje się, że dochód netto spółki wzrośnie w tym roku, co może uzasadniać premię w wycenie zauważoną przez BMO. Po drugie, Vertex wykazał silny zwrot w ciągu ostatniego roku, z imponującym całkowitym zwrotem z ceny na poziomie 96,98%, co wskazuje na silne zaufanie inwestorów.
Obecna cena akcji na poziomie 99,7% 52-tygodniowego maksimum dodatkowo podkreśla pozytywne nastawienie rynku. Jednakże inwestorzy powinni zauważyć, że Vertex jest notowany przy wysokich mnożnikach wyceny w różnych kategoriach, w tym zysków, EBIT i przychodów, co może wyjaśniać utrzymanie przez BMO rekomendacji "Market Perform" pomimo podniesienia ceny docelowej.
Dla czytelników zainteresowanych głębszą analizą, InvestingPro oferuje 11 dodatkowych wskazówek dotyczących Vertex, zapewniając kompleksowy obraz kondycji finansowej i pozycji rynkowej spółki.
Artykuł został przetłumaczony przy pomocy sztucznej inteligencji. Zapoznaj się z Warunkami Użytkowania, aby uzyskać więcej informacji.