We wtorek na giełdowym parkiecie przy Wall Street zadebiutowała rosyjska firma internetowa Ozon Holdings. Popyt na akcje przerósł oczekiwania - IPO i debiut odniosły pełen sukces.
Akcje Ozona na zamknięcie pierwszego dnia notowań rosły o 34% kończąc handel po 40,18 USD. Wcześniej spółka zwiększyła ofertę IPO o 10%, sprzedając ostatecznie 33 miliony akcji po 30 USD, co znacznie przekroczyło prognozę w wysokości 22,5 do 27,5 USD. Tym samym rosyjski sprzedawca e-commerce, którego komentatorzy porównują do polskiego Allegro, pozyskał ze sprzedaży akcji 990 milionów USD.
Rosjanie niechętnie szukają kapitału u Amerykanów. Ozon to największa transakcja rosyjskiej firmy od czasu EN + Group Plc w 2017 r., i pierwsza rosyjska firma, która sprzedała akcje w USA od czasu IPO Kismet Acquisition One Corp. w sierpniu. Komentatorzy wskazują, że Ozon to najprawdopodobniej najbardziej ekscytująca oferta sprzedaży akcji rosyjskiej firmy pod względem zainteresowania ze strony inwestorów. Ozon planuje przeznaczyć wpływy z IPO na ogólne cele korporacyjne takie jak finansowanie strat operacyjnych i kosztów związanych z ekspansją rosyjskiego rynku.
Ozon, którego historia sięga 1998 roku, na początku był księgarnią, aby później rozszerzyć asortyment o kolejne branże (przez wiele lat był wzorowany na Amazonie). Jednak rynek rosyjski nie rozwijał się tak szybko jak inne - ogromne odległości i problemy z dystrybucją towarów przez pocztę (dziś około 40% Rosjan może liczyć na dostawę następnego dnia), a także niechęć konsumentów z prowincji do płatności elektronicznych, skutecznie spowalniały rozwój branży. Ozon podobnie jak inne firmy internetowe zajmujące się handlem elektronicznym, odnotował gwałtowny wzrost sprzedaży podczas pandemii. Według prospektu, firma odnotowała w pierwszych dziewięciu miesiącach wzrost przychodów o 70% w porownaniu do analogicznego okresu ubiegłego roku. Jednak wraz ze wzrostem skali rosną straty. Ponadto działalność firmy jest denominowana w rublach rosyjskich, podczas, gdy kurs dolara amerykańskiego do rubla od miesięcy rośnie, co naraża inwestorów na straty walutowe.
Obecnie Ozon to market, w którym uczestniczy ponad 18 tys. sprzedawców (stan na 30.09). Firma zarządza ogólnokrajową infrastrukturą logistyczną obsługując dziewięć centrów logistycznych, 43 sortownie, 4,6 tys. punktów odbioru i 2,7 tys. kurierów. Ozon zmaga się z wysoką konkurencją na rosyjskim rynku m.in. z Wildberries, AliExpress Russia czy Yandex.