Po przerwie świąteczno-noworocznej na rynki finansowe powraca normalna zmienność, która sprzyja tworzeniu się formacji technicznych oraz ich realizacji. Analiza techniczna opiera się przede wszystkim na założeniach, iż cena dyskontuje wszystko, historia się powtarza a formacje techniczne odzwierciedlają aktualną sytuację rynkową bez potrzeby angażowania się w kwestie fundamentalne czy makroekonomiczne. To podejście ma oczywiście swoich przeciwników oraz zwolenników, jednak pomimo tego należy przyznać, iż analiza techniczna jest ważnym sposobem analizowania rynków finansowych. Znajomość przynajmniej jej podstawowych elementów znacząco rozszerza nasze możliwości analityczne i wraz z wiedzą makroekonomiczną może stanowić idealne połączenie. W ramach dzisiejszej analizy przedstawione zostaną trzy ciekawe okazje techniczne z różnych sektorów rynków finansowych do realizacji w perspektywie przyszłego tygodnia.
Wybicie srebra z konsolidacji coraz bliżej?
Srebro w październiku zeszłego roku rozpoczęło trend wzrostowy, który obecnie wpadł w konsolidację w granicach 23.30-24.70 dolarów za uncję. Wybicie z kształtowanego się od ponad miesiąca trendu bocznego powinno być ciekawym sygnałem technicznym, który może nadać kierunek notowań na kolejne dni. Aktualnie większe prawdopodobieństwo wydaje się stać pod stronie popytowej, co byłoby zgodne z obecnie panującym trendem, szczególnie, po wczorajszym silnym odbiciu od dolnej bandy.
Rysunek 1. Analiza techniczna srebro
Jeżeli faktycznie będziemy świadkami przełamania w kierunku północnym, wówczas kolejnym obszarem docelowym będzie strefa podażowa zlokalizowana w rejonie cenowym 26 dolarów za uncję. Srebro, jak i wysoce skorelowane z nim złoto może być beneficjentem potencjalnie słabszego dolara amerykańskiego, co powinno mieć miejsce, jeżeli na najbliższym posiedzeniu Rezerwa Federalna złagodzi swoje jastrzębie stanowisko.
Formacja RGR na Dino bliska realizacji
Dino to jedna z najszybciej rozwijających się sieci supermarketów w Polsce. Spółka od momentu debiutu znajduje się w trendzie wzrostowym, który napotkał problemy w okolicach aktualnych historycznych maksimów w rejonie cenowym 390 zł za akcję. W wyniku dwóch nieudanych prób przełamania tego poziomu, powstała długoterminowa formacja podwójnego szczytu. Na przestrzeni ostatnich miesięcy jesteśmy świadkami realizacji formacji RGR, czyli głowy z ramionami. Aktualnie kurs zbliża się do ataku na linię szyi zlokalizowaną w rejonie cenowym 350 zł za akcję.
Rysunek 2. Analiza techniczna Dino
Od strony teoretycznej realizacja wskazanej formacji zakłada wybicie wspomnianego obszaru i kontynuację spadków z kolejnym celem w rejonie wsparcia 320-330 zł za akcję. Negacją formacji i całego scenariusza byłoby wybicie prawego ramienia na 373 zł, co otwiera drogę do ataku ostatnie maksima. Z punktu widzenia makroekonomicznego głębszy ruch w kierunku południowym mogłoby być wygenerowany w sytuacji gwałtownego wzrostu inflacji na początku roku, co mogłoby ograniczyć siłę polskiego konsumenta i zmusić RPP do rozważenia kontynuacji cyklu podwyżek stóp procentowych.
AUDUSD broni ważne wsparcie
Główna para walutowa z dolarem australijskim na początku tygodnia zanotowała korektę w ramach średnioterminowego trendu wzrostowego, spowodowanego głównie okresową słabością dolara amerykańskiego. W wyniku odreagowania kurs dotarł i jak na razie wybronił bardzo ciekawą strefę wsparcia 0.6880, gdzie mamy do czynienia z konfluencją linii trendu wzrostowego oraz równości korekt.
Rysunek 3. Analiza techniczna AUDUSD
Silna reakcja kupujących wskazuje na wysokie prawdopodobieństwo mocniejszego odbicia w kierunku północnym. W tej sytuacji pierwszy docelowy poziom dla byków wypada w pobliżu wyraźnie zarysowanej strefy podażowej 0.7100. Ewentualne przebicie linii trendu wzrostowego, będzie sygnałem kontynuacji spadków i rozszerzenia korekty.