DALLAS - HF Sinclair Corporation (NYSE:DINO), niezależna spółka energetyczna, ogłosiła stratę netto w wysokości 75,9 mln USD, czyli (0,40) USD na rozwodnioną akcję, za trzeci kwartał zakończony 30 września 2024 roku. W porównaniu z zyskiem netto w wysokości 790,9 mln USD, czyli 4,23 USD na rozwodnioną akcję, w analogicznym kwartale poprzedniego roku. Po wyłączeniu pewnych korekt, skorygowany zysk netto za trzeci kwartał 2024 roku wyniósł 96,5 mln USD, czyli 0,51 USD na rozwodnioną akcję.
Spółka odnotowała EBITDA w wysokości 98,6 mln USD oraz skorygowaną EBITDA w wysokości 316,0 mln USD za trzeci kwartał. W tym okresie HF Sinclair zwrócił akcjonariuszom 221,8 mln USD w formie dywidend i wykupu akcji. Dodatkowo ogłoszono regularną kwartalną dywidendę w wysokości 0,50 USD na akcję, płatną 4 grudnia 2024 roku dla posiadaczy akcji zarejestrowanych na dzień 21 listopada 2024 roku.
Tim Go, CEO HF Sinclair, wyraził zadowolenie z wyników finansowych i operacyjnych spółki, przypisując je silnym wynikom w segmentach Marketingu, Midstream oraz Smarów i Produktów Specjalistycznych. Go podkreślił zaangażowanie firmy w bezpieczne działania oraz przekonanie, że zdywersyfikowana działalność pozycjonuje ją do generowania stabilnych przepływów pieniężnych i zwrotów dla akcjonariuszy.
Segment Rafinerii odnotował stratę przed odsetkami i podatkami w wysokości (212,1) mln USD za trzeci kwartał 2024 roku, co stanowi znaczący spadek w porównaniu z zyskiem 916,1 mln USD w trzecim kwartale 2023 roku. Było to głównie spowodowane niższymi skorygowanymi marżami brutto rafinerii, które spadły o 59% do 10,79 USD na sprzedaną baryłkę produkcji, w porównaniu z 26,27 USD w analogicznym okresie ubiegłego roku.
Segment Odnawialnych Źródeł Energii również odnotował stratę przed odsetkami i podatkami w wysokości (23,1) mln USD za trzeci kwartał 2024 roku, w porównaniu z zyskiem 3,1 mln USD w trzecim kwartale 2023 roku. Pomimo zwiększonych wolumenów sprzedaży i optymalizacji surowców, niższe marże wskaźnikowe doprowadziły do spadku skorygowanej EBITDA dla tego segmentu.
Segment Marketingu odnotował jednak niewielki wzrost zysku przed odsetkami i podatkami do 15,6 mln USD za trzeci kwartał 2024 roku, w porównaniu z 15,1 mln USD w trzecim kwartale 2023 roku. Segment Smarów i Produktów Specjalistycznych doświadczył spadku zysku przed odsetkami i podatkami, odnotowując 54,6 mln USD za trzeci kwartał 2024 roku, w porównaniu z 95,2 mln USD za analogiczny okres ubiegłego roku.
Segment Midstream odnotował zysk przed odsetkami i podatkami w wysokości 80,5 mln USD za trzeci kwartał 2024 roku, w porównaniu z 78,2 mln USD w trzecim kwartale 2023 roku. Skorygowana EBITDA dla tego segmentu wzrosła głównie dzięki wyższym przychodom z zwiększonych wolumenów i wyższych taryf.
Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej za trzeci kwartał 2024 roku wyniosły łącznie 707,6 mln USD. Stan środków pieniężnych i ich ekwiwalentów na koniec kwartału wynosił 1 229,5 mln USD, co stanowi spadek z 1 353,7 mln USD na koniec 2023 roku. Skonsolidowane zadłużenie spółki wyniosło 2 636,8 mln USD na dzień 30 września 2024 roku.
Zgodnie z oświadczeniem prasowym, HF Sinclair Corporation ma siedzibę w Dallas w Teksasie i działa w sektorach rafinerii, marketingu, smarów i midstream, posiadając rafinerie w kilku stanach oraz sieć stacji pod własną marką. Spółka produkuje również odnawialne oleje napędowe i specjalistyczne smary oraz sprzedaje oleje bazowe i inne specjalistyczne smary na rynkach międzynarodowych.
Informacje te opierają się na oświadczeniu prasowym i nie stanowią poparcia dla HF Sinclair Corporation ani jej działalności.
W innych niedawnych wiadomościach, prognozy zysków HF Sinclair Corporation za trzeci kwartał zostały zrewidowane w dół przez Mizuho Securities, JPMorgan i Piper Sandler ze względu na przewidywane wyzwania operacyjne i warunki rynkowe. Mizuho Securities obniżyło cenę docelową dla spółki z 53,00 USD do 50,00 USD, powołując się na oczekiwane niedobory w EBITDA, wolnych przepływach pieniężnych i zysku na akcję. JPMorgan utrzymał neutralną ocenę z celem 51 USD, rewidując w dół szacunki zysku na akcję spółki za trzeci kwartał do 0,20 USD z poprzednich 0,70 USD. Piper Sandler również zrewidował swoje prognozy na trzeci kwartał, odzwierciedlając spadek zysku na akcję z 0,65 USD do 0,36 USD oraz redukcję EBITDA z 365 mln USD do 299 mln USD.
Pomimo tych rewizji, drugorzędne działalności HF Sinclair wykazały względną stabilność w trzecim kwartale 2024 roku. Wyniki finansowe spółki za drugi kwartał 2024 roku wykazały zysk netto w wysokości 152 mln USD, co stanowi spadek w porównaniu z poprzednim rokiem. Jednakże spółka doświadczyła poprawy wskaźników wykorzystania mocy produkcyjnych i wolumenów sprzedaży w segmencie rafinerii, wraz z pozytywną EBITDA w segmencie odnawialnych źródeł energii.
Dalsze niedawne wydarzenia obejmują strategiczne plany HF Sinclair na rok 2024, które zakładają inwestycję około 800 mln USD w podtrzymujące nakłady inwestycyjne oraz partnerstwo dystrybucyjne w celu rozszerzenia działalności marki Solar w Europie, na Bliskim Wschodzie i w Afryce. Pomimo wyzwań, HF Sinclair zwrócił akcjonariuszom 467 mln USD w formie dywidend i wykupu akcji, kończąc kwartał z całkowitą płynnością na poziomie około 3,4 mld USD.
Spostrzeżenia InvestingPro
Uzupełniając wyniki HF Sinclair Corporation (NYSE:DINO) za trzeci kwartał, najnowsze dane z InvestingPro dostarczają dodatkowego kontekstu dla sytuacji finansowej i wyników rynkowych spółki.
Pomimo odnotowanej straty netto, dane InvestingPro pokazują, że DINO był rentowny w ciągu ostatnich dwunastu miesięcy, z wskaźnikiem P/E wynoszącym 7,88. Sugeruje to, że strata w ostatnim kwartale może być anomalią, a nie długoterminowym trendem. Wskaźnik ceny do wartości księgowej spółki wynoszący 0,79 wskazuje, że może być ona niedowartościowana w stosunku do swoich aktywów, co jest zgodne z Wskazówką InvestingPro, że DINO "jest notowany przy niskim mnożniku przychodów".
Stopa dywidendy wynosząca 4,9% jest godna uwagi, szczególnie biorąc pod uwagę Wskazówkę InvestingPro, że DINO "utrzymuje wypłaty dywidend przez 37 kolejnych lat". Ta długotrwała historia dywidend może być atrakcyjna dla inwestorów skoncentrowanych na dochodach, szczególnie w świetle niedawnego ogłoszenia przez spółkę kwartalnej dywidendy w wysokości 0,50 USD na akcję.
Jednakże inwestorzy powinni być świadomi, że 13 analityków zrewidowało w dół swoje prognozy zysków na nadchodzący okres, zgodnie ze Wskazówkami InvestingPro. Jest to zgodne z raportowanymi przez spółkę wyzwaniami w segmentach Rafinerii i Odnawialnych Źródeł Energii.
Dla osób zainteresowanych bardziej kompleksową analizą, InvestingPro oferuje dodatkowe wskazówki i spostrzeżenia. Dostępnych jest 7 dodatkowych Wskazówek InvestingPro dla DINO, które mogą dostarczyć cennej perspektywy na temat kondycji finansowej i pozycji rynkowej spółki.
Artykuł został przetłumaczony przy pomocy sztucznej inteligencji. Zapoznaj się z Warunkami Użytkowania, aby uzyskać więcej informacji.