HOUSTON - Epsilon Energy Ltd. (NASDAQ: EPSN), niezależna firma zajmująca się poszukiwaniem i wydobyciem ropy naftowej i gazu, ogłosiła utworzenie joint venture z nieznanym z nazwy prywatnym operatorem z Calgary. Partnerstwo, sfinalizowane wcześniej w tym tygodniu, przyznaje Epsilon 25% udziałów operacyjnych w dwóch kluczowych obszarach w obrębie Zachodniokanadyjskiego Basenu Sedymentacyjnego w Albercie w Kanadzie.
Umowa obejmuje około 30 000 akrów brutto w rejonie Garrington i około 130 000 akrów brutto w rejonie Harmattan. Tereny te są przeznaczone do poziomego zagospodarowania formacji Glauconitic i Ellerslie w Garrington oraz formacji Upper Viking w Harmattan, które koncentrują się na płynach.
Inwestycja Epsilon w joint venture ma strukturę rozwojową, z przeznaczeniem do 12 milionów CAD na wiercenia i prace wykończeniowe w ustalonym okresie. Początkowe zobowiązanie obejmuje co najmniej cztery odwierty poziome z odcinkami bocznymi o długości 1,5 mili, które mają zostać odwiercone i ukończone od 1 grudnia 2024 r. Operator zachowuje opcję odwiercenia dwóch dodatkowych odwiertów począwszy od 1 grudnia 2025 r., utrzymując minimalny 20% udział operacyjny przez cały ten okres.
Oprócz tego nowego przedsięwzięcia, Epsilon weszła w inne joint venture w rejonie Killam w Albercie w kwietniu 2024 r. To partnerstwo, z innym operatorem z Calgary, pozwoliło Epsilon nabyć 50% udziałów operacyjnych w 14 000 akrów brutto. Dwa odwierty zostały wykonane w sierpniu i wrześniu, co zaowocowało jednym komercyjnym odkryciem obecnie w produkcji i jednym projektem, który napotkał problemy mechaniczne.
Dyrektor generalny firmy, Jason Stabell, wyraził entuzjazm wobec nowego obszaru projektu, który jest zgodny ze strategią Epsilon inwestowania w możliwości oparte na wierceniach z atrakcyjnymi zwrotami i potencjałem do dalszych inwestycji. Oczekuje się, że nowe przedsięwzięcie więcej niż podwoi dzierżawę firmy i zwiększy jej ekspozycję na płyny.
Epsilon, mająca siedzibę w Kanadzie, zwraca uwagę na kilka korporacyjnych korzyści z ustanowienia działalności w Kanadzie, w tym możliwość transferu środków z amerykańskich spółek zależnych do kanadyjskiej spółki macierzystej bez ponoszenia amerykańskich federalnych podatków u źródła, a także wykorzystanie swojej dużej pozycji strat operacyjnych netto w Kanadzie.
Ta informacja opiera się na komunikacie prasowym i dostarcza inwestorom wglądu w strategiczny wzrost Epsilon na rynku kanadyjskim. Główne operacje firmy znajdują się w basenie Marcellus w północno-wschodniej Pensylwanii i na Central Basin Platform w basenie Permian.
W innych niedawnych wiadomościach, Epsilon Energy Ltd. przedstawiła mieszane wyniki za drugi kwartał 2024 roku. Aktywa firmy w basenie Permian wykazały solidne wyniki, stanowiąc połowę przychodów kwartału i trzy czwarte przepływów pieniężnych. Mimo że niektóre odwierty były przez pewien czas wyłączone, przewiduje się, że działalność w basenie Permian doświadczy sekwencyjnego wzrostu wolumenów po raz szósty z rzędu. Jednakże operacje w basenie Marcellus odnotowały spadek przychodów i wolumenów z powodu naturalnych spadków i ciągłych ograniczeń.
Roth/MKM niedawno wydał rekomendację "Kupuj" dla Epsilon Energy, podkreślając konsekwentne zwroty kapitału dla akcjonariuszy. W ciągu ostatnich kilku lat Epsilon Energy odkupiła znaczną liczbę akcji i wypłaciła znaczące dywidendy, co zaowocowało całkowitym zwrotem dla akcjonariuszy w wysokości 29,3 miliona USD od 2022 roku do chwili obecnej.
Wreszcie, Epsilon Energy aktywnie poszukuje nowych możliwości inwestycji kapitałowych, szczególnie w Kanadzie. To są najnowsze wydarzenia w działalności firmy.
Spostrzeżenia InvestingPro
Niedawne ogłoszenia Epsilon Energy dotyczące joint venture dobrze wpisują się w jej silną pozycję finansową i trajektorię wzrostu. Według danych InvestingPro, firma może pochwalić się kapitalizacją rynkową w wysokości 131,56 miliona USD, co odzwierciedla jej solidną pozycję w sektorze poszukiwań i wydobycia ropy naftowej i gazu.
Wskazówki InvestingPro podkreślają siłę finansową Epsilon, zauważając, że "posiada więcej gotówki niż długu w swoim bilansie" oraz "aktywa płynne przewyższają zobowiązania krótkoterminowe". Te czynniki zapewniają firmie elastyczność finansową niezbędną do realizacji możliwości wzrostu, takich jak niedawno ogłoszone joint ventures w Albercie.
Rentowność firmy jest również godna uwagi. Przy wskaźniku P/E wynoszącym 24,27 i skorygowanym wskaźniku P/E wynoszącym 26,86 za ostatnie dwanaście miesięcy do Q2 2024, Epsilon wydaje się być wyceniana na rozsądnym poziomie, biorąc pod uwagę jej perspektywy wzrostu. Wskazówka InvestingPro potwierdza, że firma była "rentowna w ciągu ostatnich dwunastu miesięcy", co dobrze wróży jej zdolności do finansowania przyszłych działań poszukiwawczych i rozwojowych.
Inwestorzy mogą być również zachęceni wynikami akcji Epsilon. Firma "handluje blisko swojego 52-tygodniowego maksimum" i wykazała "silny zwrot w ciągu ostatnich trzech miesięcy", jak wskazują wskazówki InvestingPro. Ta pozytywna dynamika może odzwierciedlać zaufanie rynku do strategicznych posunięć Epsilon, w tym nowych joint ventures.
Dla tych zainteresowanych dochodem z dywidend, Epsilon oferuje stopę dywidendy w wysokości 4,08%, co może być atrakcyjne dla inwestorów skoncentrowanych na dochodzie w sektorze energetycznym.
Te spostrzeżenia z InvestingPro uzupełniają skupienie artykułu na ekspansji Epsilon na rynku kanadyjskim. InvestingPro oferuje 7 dodatkowych wskazówek dla Epsilon Energy, zapewniając bardziej kompleksową analizę dla inwestorów chcących głębiej zbadać perspektywy firmy.
Artykuł został przetłumaczony przy pomocy sztucznej inteligencji. Zapoznaj się z Warunkami Użytkowania, aby uzyskać więcej informacji.