W piątek TD Cowen zmodyfikowało swoją prognozę dla Comcast Corp (NASDAQ:CMCSA), obniżając cel cenowy do 48 USD z wcześniejszych 50 USD, jednocześnie utrzymując rekomendację Kupuj dla akcji. Analiza firmy nastąpiła po opublikowaniu wyników Comcast za trzeci kwartał 2024 roku, które wskazywały na mieszankę pozytywnych i trudnych wydarzeń dla spółki.
Comcast przedstawił lepsze niż oczekiwano wyniki za trzeci kwartał, napędzane jednorazowymi wydarzeniami, takimi jak mniejsze niż przewidywano straty abonentów szerokopasmowych (BB) ze względu na korzystną rezerwę na nieopłacone rachunki w ramach Programu Przystępnej Łączności (ACP) oraz wyższe przychody z Igrzysk Olimpijskich. Ponadto Comcast ujawnił zamiar rozważenia wydzielenia swoich sieci kablowych.
Mimo pozytywnych wyników w trzecim kwartale, firma zauważyła, że silne wyniki BB były w dużej mierze spowodowane jednorazowymi wydarzeniami. Analityk TD Cowen podkreślił, że trwające zmniejszanie się strat abonentów szerokopasmowych będzie wyzwaniem dla Comcast. Niemniej jednak oczekuje się, że firma skoncentruje się na strategiach konwergencji, aby poradzić sobie z obecnymi trudnościami rynkowymi.
Analityk wyraził pewność co do długoterminowych perspektyw finansowych Comcast. Przewiduje się, że firma osiągnie długoterminową skumulowaną roczną stopę wzrostu (CAGR) wolnych przepływów pieniężnych na akcję (FCF/sh) na poziomie 14%, co sugeruje solidną trajektorię finansową pomimo krótkoterminowych przeszkód. Zrewidowany cel cenowy odzwierciedla ostrożne, ale wciąż optymistyczne stanowisko wobec zdolności Comcast do osiągania wyników finansowych w czasie.
W innych niedawnych wiadomościach, Comcast Corporation (NASDAQ:CMCSA) był w centrum kilku wydarzeń. Wyniki finansowe spółki za trzeci kwartał wykazały wzrost całkowitych przychodów o 6,5% do 32,1 mld USD, głównie dzięki Igrzyskom Olimpijskim w Paryżu. Comcast odnotował również wzrost netto o 9 000 abonentów danych w trzecim kwartale, co stanowi pierwszą poprawę rok do roku w wynikach netto nowych danych od drugiego kwartału 2021 roku.
Po tych silnych wynikach za trzeci kwartał, Benchmark, Pivotal Research i Seaport Global Securities dostosowały swoje prognozy dla spółki. Benchmark podniósł swój cel cenowy dla akcji Comcast do 60 USD, utrzymując rekomendację Kupuj, podczas gdy Pivotal Research zwiększył swój cel cenowy do 54 USD. Seaport Global Securities natomiast utrzymał neutralną ocenę dla spółki.
Dodatkowo, Comcast ogłosił strategiczne inicjatywy ekspansji, w tym swoje usługi szerokopasmowe i bezprzewodowe, oraz rozwój parku tematycznego Epic Universe, którego otwarcie planowane jest na 22 maja 2025 roku. Firma planuje wzmocnić swoją pozycję konkurencyjną w obszarze szerokopasmowym, dążąc do podłączenia ponad 1,2 miliona nowych domów w 2023 roku i uczestnictwa w programie BEAD.
Spostrzeżenia InvestingPro
Aby uzupełnić analizę TD Cowen dotyczącą Comcast Corp (NASDAQ:CMCSA), najnowsze dane z InvestingPro oferują dodatkową perspektywę na kondycję finansową i pozycję rynkową spółki. Kapitalizacja rynkowa Comcast wynosi 169,81 mld USD, co odzwierciedla jej znaczącą obecność w branży medialnej. Wskaźnik P/E spółki wynoszący 11,8 sugeruje, że może być ona niedowartościowana w porównaniu do konkurencji, co jest zgodne z utrzymaną przez TD Cowen rekomendacją Kupuj, pomimo obniżonego celu cenowego.
Wskazówki InvestingPro podkreślają zaangażowanie Comcast w zwroty dla akcjonariuszy. Spółka utrzymuje wypłaty dywidend od 17 lat z rzędu i podnosi dywidendę od 5 lat z rzędu, demonstrując silną historię zwracania wartości akcjonariuszom. Ta konsekwentna polityka dywidendowa wspiera pewność analityka co do długoterminowych perspektyw finansowych Comcast.
Ponadto, wzrost przychodów Comcast o 6,49% w ostatnim kwartale (Q3 2024) potwierdza lepsze niż oczekiwano wyniki wspomniane w artykule. Zdolność spółki do generowania wzrostu przychodów, nawet w trudnych warunkach rynkowych, podkreśla jej odporność i zdolność adaptacji.
Dla inwestorów poszukujących bardziej kompleksowej analizy, InvestingPro oferuje 11 dodatkowych wskazówek dotyczących Comcast, zapewniając głębsze zrozumienie pozycji finansowej spółki i dynamiki rynku.
Artykuł został przetłumaczony przy pomocy sztucznej inteligencji. Zapoznaj się z Warunkami Użytkowania, aby uzyskać więcej informacji.