W czwartek Piper Sandler zrewidował swoją prognozę dla akcji Fastly Inc. (NYSE:FSLY), globalnej platformy chmurowej, podnosząc cenę docelową do 8 USD z wcześniejszych 6 USD, jednocześnie utrzymując neutralną rekomendację dla akcji. Ta rewizja nastąpiła po wynikach Fastly za trzeci kwartał, które wykazały znaczącą poprawę, napędzaną zwiększonym ruchem mediowym związanym z transmisjami sportowymi na żywo, grami, dużymi wydarzeniami oraz wzrostem wśród klientów spoza pierwszej dziesiątki.
Po raz pierwszy od czwartego kwartału 2023 roku Fastly nie obniżył swoich prognoz. Zamiast tego, firma przeniosła pozytywny impet z trzeciego kwartału na czwarty kwartał, zasadniczo utrzymując prognozy na Q4 bez zmian.
Ten ruch sugeruje znormalizowane spowolnienie Content Delivery Network (CDN) o 3-4% kwartał do kwartału, na tle łatwiejszych porównań z poprzednich okresów. Ta konserwatywna postawa na Q4 jest postrzegana jako strategia zarządu mająca na celu odzyskanie wiarygodności rynkowej.
Ponadto, Fastly odnotował pozytywny dochód netto i był prawie na poziomie break-even w zakresie zysku przed odsetkami i opodatkowaniem (EBIT) oraz wolnych przepływów pieniężnych (FCF). Perspektywy na rok 2025 wyglądają teraz bardziej obiecująco, z lepszymi prognozami zarówno dla wzrostu przychodów, jak i rentowności. Ostatnie wyniki firmy są postrzegane jako pozytywny krok, sygnalizujący potencjalny zwrot sytuacji.
Analityk podkreślił, że na horyzoncie pojawiają się potencjalne katalizatory dla Fastly, w tym rozwój wokół Edgio, stabilizacja wśród 10 największych klientów, wprowadzenie nowych produktów oraz usprawnienia w strategii go-to-market.
Te czynniki mogą prowadzić do wyższych szacunków w przyszłości. Niemniej jednak, Piper Sandler pozostaje ostrożny, decydując się na oczekiwanie na dodatkowe oznaki materializacji tych katalizatorów przed zmianą swojego stanowiska wobec akcji. Podniesiony cel cenowy do 8 USD opiera się na poprawionych fundamentach zademonstrowanych w ostatnim kwartale.
W innych niedawnych wiadomościach, Fastly Inc. odnotował lepsze niż oczekiwano wyniki za trzeci kwartał w zakresie zysków i przychodów, co doprowadziło do podwyższenia prognozy na cały rok. Jednakże, prognoza przychodów firmy na czwarty kwartał jest zgodna z oczekiwaniami, ale nie przewiduje zwyczajowego sezonowego wzrostu. Fastly zrewidował również w dół swoją prognozę wolnych przepływów pieniężnych na cały rok.
W odpowiedzi na te wyniki finansowe, Baird podniósł cenę docelową dla Fastly z 7 USD do 8 USD, utrzymując neutralną rekomendację. Citi również dostosował swoją cenę docelową dla Fastly z 7 USD do 9 USD, również utrzymując neutralną rekomendację.
Fastly niedawno odnotował 7% wzrost przychodów rok do roku, częściowo dzięki jednorazowym wydarzeniom i 20% przyspieszeniu rok do roku przychodów od klientów spoza pierwszej dziesiątki. W odpowiedzi na to, Fastly ogłosił plan restrukturyzacji, który zmniejszy zatrudnienie o około 11% w ramach wysiłków mających na celu zmniejszenie wydatków i usprawnienie działalności.
Firma zaktualizowała również swój statut, wprowadzając nowe zasady dotyczące pełnomocnictw oraz dodatkowe wymagania dla akcjonariuszy proponujących kandydatów lub sprawy do rozpatrzenia.
Analitycy z różnych firm dostosowali swoje oceny i cele cenowe dla Fastly. Raymond James obniżył ocenę firmy z Strong Buy do Market Perform, wskazując na lepsze możliwości gdzie indziej. DA Davidson i Piper Sandler również utrzymali neutralną rekomendację, ale dostosowali swoje cele cenowe. To są niektóre z ostatnich wydarzeń dotyczących Fastly.
Spostrzeżenia InvestingPro
Najnowsze dane z InvestingPro dodają kontekstu do analizy Piper Sandler dotyczącej Fastly Inc. (NYSE:FSLY). Kapitalizacja rynkowa firmy wynosi 1,13 miliarda USD, z przychodami w wysokości 540,87 miliona USD za ostatnie dwanaście miesięcy do Q3 2024, wykazując wzrost o 10,94%. Jest to zgodne z obserwacją analityka dotyczącą zwiększonego ruchu mediowego i wzrostu wśród klientów spoza pierwszej dziesiątki.
Wskazówki InvestingPro podkreślają, że Fastly odnotował znaczący zwrot w ciągu ostatniego tygodnia, z danymi pokazującymi 12,86% całkowitego zwrotu z ceny w ciągu ostatniego tygodnia. Ta niedawna dynamika wspiera pozytywne perspektywy po wynikach firmy za Q3. Ponadto, wskazówka sugerująca, że Fastly działa z umiarkowanym poziomem zadłużenia, potwierdza poprawiającą się pozycję finansową firmy, co zostało zauważone w artykule w odniesieniu do pozytywnego dochodu netto i prawie zerowego EBIT i FCF.
Warto jednak zauważyć, że według innej wskazówki InvestingPro, analitycy nie przewidują, że firma będzie rentowna w tym roku. Jest to zgodne z ostrożnym stanowiskiem utrzymywanym przez Piper Sandler pomimo podniesionego celu cenowego.
Dla inwestorów poszukujących bardziej kompleksowej analizy, InvestingPro oferuje 7 dodatkowych wskazówek dla Fastly, zapewniając głębsze zrozumienie kondycji finansowej i pozycji rynkowej firmy.
Artykuł został przetłumaczony przy pomocy sztucznej inteligencji. Zapoznaj się z Warunkami Użytkowania, aby uzyskać więcej informacji.