W czwartek Guggenheim podtrzymało rekomendację "kupuj" dla akcji AnaptysBio (NASDAQ:ANAB), zachowując pewność co do perspektyw firmy biotechnologicznej, szczególnie w odniesieniu do jej agonisty BTLA, ANB032, który jest w fazie rozwoju klinicznego w leczeniu atopowego zapalenia skóry (AD) i innych chorób autoimmunologicznych (AID).
Analityk podkreślił potencjał agonistów BTLA w leczeniu AID po wycofaniu podobnego środka przez LLY. Mimo to, podejście to pozostaje obiecujące w przypadku schorzeń, w których zaangażowane są komórki B lub T.
Gilead Sciences (NASDAQ:GILD) również uwzględniło agonizm BTLA w swojej linii produktów przeciwzapalnych, o czym była mowa podczas środowej prezentacji wyników za trzeci kwartał. Analiza Guggenheim sugeruje, że zarówno AnaptysBio, jak i Gilead, które nabyło agonistę BTLA poprzez przejęcie MiroBio za 405 milionów dolarów, opracowują silne agonisty BTLA. ANB032 firmy AnaptysBio wykazał w badaniach klinicznych skuteczniejsze hamowanie proliferacji pierwotnych komórek T w porównaniu z cząsteczką Gilead.
AnaptysBio przeprowadziło bezpośrednie porównanie ANB032 z innymi agonistami BTLA, wykazując obiecujące wyniki w przedklinicznym modelu choroby przeszczep przeciwko gospodarzowi. Zespół zarządzający AnaptysBio wyraził duże zaufanie co do nadchodzących wyników badania fazy IIb dla ANB032, wskazując na przekonanie o skuteczności leku na podstawie analizy zaślepionych danych.
Wyniki badania fazy IIb w atopowym zapaleniu skóry, spodziewane w grudniu, mogą pozycjonować ANB032 jako silnego konkurenta na przewidywanym rynku o wartości 10 miliardów dolarów po wprowadzeniu dupilumab. Analityk z Guggenheim przewiduje ponad czterokrotny potencjał wzrostu i mniej niż 20% ryzyko spadku na podstawie nadchodzących wyników badań, podkreślając asymetryczny stosunek ryzyka do potencjalnych korzyści przed ogłoszeniem wyników.
W innych ostatnich wiadomościach, AnaptysBio było przedmiotem różnych rewizji analityków. H.C. Wainwright obniżył cenę docelową z 55,00 do 52,00 dolarów, powołując się na zwiększone koszty operacyjne i stratę operacyjną w trzecim kwartale w wysokości 22,8 miliona dolarów. Jednakże firma odnotowała znaczący wzrost przychodów z współpracy, które wzrosły do 30 milionów dolarów w trzecim kwartale.
Leerink Partners również obniżył cenę docelową do 45 dolarów, utrzymując ocenę "Outperform" ze względu na solidne portfolio AnaptysBio i niedowartościowane akcje.
Guggenheim podtrzymało rekomendację "kupuj", wyrażając optymizm co do nadchodzących wyników badania fazy IIb w atopowym zapaleniu skóry dla ANB032, monoklonalnego przeciwciała agonisty BTLA firmy AnaptysBio. Piper Sandler również utrzymał ocenę "Overweight" dla AnaptysBio, zwracając uwagę na potencjalny sukces trwającego 28-tygodniowego badania fazy 2b ROSETTA dla rosnilimabu, agonisty PD-1, u pacjentów z umiarkowanym do ciężkiego wrzodziejącym zapaleniem jelita grubego.
AnaptysBio odnotowało stratę netto w trzecim kwartale w wysokości 32,9 miliona dolarów, z pozycją gotówki i ekwiwalentów w wysokości 458,0 milionów dolarów. ANB032 firmy przechodzi do badania fazy 2b ARISE-AD, a rosnilimab przechodzi do badania fazy 2b RENOIR RA.
Pozytywne wyniki zostały również zgłoszone z badań fazy 3 GEMINI-1 i GEMINI-2 dla imsidolimabu, leku na uogólnioną łuszczycę krostkową. To są najnowsze wydarzenia w finansowym i klinicznym postępie AnaptysBio.
Spostrzeżenia InvestingPro
Najnowsze dane i wskazówki InvestingPro dostarczają dodatkowego kontekstu dla obecnej pozycji i przyszłych perspektyw AnaptysBio (NASDAQ:ANAB). Pomimo obiecującego portfolio produktów firmy, szczególnie ANB032, wskaźniki finansowe ujawniają pewne wyzwania. Przychody AnaptysBio za ostatnie dwanaście miesięcy do III kwartału 2024 roku wyniosły 57,17 miliona dolarów, z imponującym wzrostem przychodów o 282,17% w tym samym okresie. Jest to zgodne ze wskazówką InvestingPro, że analitycy przewidują wzrost sprzedaży w bieżącym roku.
Jednakże firma nie jest jeszcze rentowna, z ujemną marżą zysku brutto na poziomie -131,38% i marżą dochodu operacyjnego -245,01% za ostatnie dwanaście miesięcy. Odzwierciedla to wskazówka InvestingPro, że analitycy nie przewidują, aby firma była rentowna w tym roku. Mimo tych wyzwań finansowych, AnaptysBio utrzymuje silną pozycję płynnościową, z aktywami płynnymi przewyższającymi zobowiązania krótkoterminowe.
Ostatnie wyniki akcji były mieszane, z 34,44% zwrotem z ceny w ciągu ostatniego roku, ale -32,7% zwrotem w ostatnim miesiącu. Ta zmienność jest typowa dla firm biotechnologicznych oczekujących na kluczowe wyniki badań. Nadchodzące wyniki badania fazy IIb w atopowym zapaleniu skóry mogą znacząco wpłynąć na trajektorię akcji, co odzwierciedla optymistyczne prognozy analityków.
Dla inwestorów poszukujących bardziej kompleksowej analizy, InvestingPro oferuje 11 dodatkowych wskazówek dla AnaptysBio, zapewniając głębsze zrozumienie kondycji finansowej i pozycji rynkowej firmy.
Artykuł został przetłumaczony przy pomocy sztucznej inteligencji. Zapoznaj się z Warunkami Użytkowania, aby uzyskać więcej informacji.