W czwartek Goldman Sachs zaktualizował swoje stanowisko w sprawie ZipRecruiter (NYSE: ZIP), podnosząc cenę docelową do 11,50 USD z 8,00 USD, ale utrzymując neutralną ocenę akcji. Korekta nastąpiła po raporcie wyników ZipRecruiter za drugi kwartał, który przedstawił mieszane sygnały dotyczące wyników i perspektyw spółki.
Kierownictwo ZipRecruiter podkreśliło kilka kluczowych punktów w swoim raporcie za 2Q'24, w tym wyniki operacyjne, które przekroczyły oczekiwania Goldman Sachs i FactSet. Wydali jednak prognozy na III kwartał poniżej tych oczekiwań, powołując się na słabnące trendy wśród małych i średnich przedsiębiorstw (SMB), które rozpoczęły się w czerwcu i utrzymywały się do lipca. Ta obserwacja wpłynęła na słabsze prognozy na nadchodzący kwartał.
Pomimo krótkoterminowych wyzwań, kierownictwo firmy pozostaje zaangażowane w długoterminową strategię wzrostu. Obejmuje to dalsze inwestycje w technologię i marketing w drugiej połowie 2024 r., Nawet w obliczu słabnących trendów, na które wpływa szersze otoczenie makroekonomiczne.
Goldman Sachs przewiduje, że dyskusje wokół działalności ZipRecruiter będą nadal koncentrować się na przeciwnościach i zmienności wynikającej z makroekonomicznego tła pracy. Wraz z poprawą otoczenia popytowego, uwaga może przenieść się na dźwignię operacyjną firmy i jej potencjał do skalowania w bardziej korzystnym scenariuszu przychodów.
Patrząc w przyszłość, Goldman Sachs nadal postrzega ZipRecruiter jako dobrze przygotowaną do czerpania korzyści z sekularnej zmiany w kierunku rekrutacji online oraz zwiększonej roli personalizacji i technologii w tej przestrzeni. Firma skorygowała swoje szacunki operacyjne w oparciu o najnowszy raport o zyskach i komentarz zarządu oraz ustaliła nową 12-miesięczną cenę docelową na 11,50 USD.
W innych niedawnych wiadomościach ZipRecruiter ogłosił kilka istotnych wydarzeń. Internetowy rynek pracy ujawnił spadek przychodów o 33% rok do roku w pierwszym kwartale 2024 r., generując 2 mln USD przepływów pieniężnych z działalności operacyjnej i 21 mln USD skorygowanej EBITDA, co daje 17% skorygowaną marżę EBITDA. Firma odnotowała również pierwszy sekwencyjny wzrost kwartalnych wynagrodzeń pracodawców od 2022 r., co wskazuje na potencjalną stabilizację rynku pracy.
W strategicznym posunięciu ZipRecruiter przejął Breakroom z siedzibą w Wielkiej Brytanii, dążąc do wprowadzenia innowacyjnych informacji o pracy w Stanach Zjednoczonych. Breakroom, znany z koncentracji na branżach pierwszej linii, będzie nadal działał jako niezależna marka, zapewniając osobom poszukującym pracy przejrzysty wgląd w różne aspekty zatrudnienia.
W ramach zmian korporacyjnych ZipRecruiter powitał Mike'a Guptę w swoim zarządzie, po rezygnacji Erica Liaw. Akcjonariusze zatwierdzili również zmiany w regulaminie spółki, wybrali Blake'a Irvinga i Emily McEvilly na dyrektorów klasy III oraz ratyfikowali nominację PricewaterhouseCoopers LLP na niezależną zarejestrowaną publiczną firmę księgową spółki na 2024 rok.
Wreszcie, UBS skorygował swoją perspektywę dla ZipRecruiter, obniżając cenę docelową z 13 USD do 11 USD przy jednoczesnym utrzymaniu neutralnej oceny, ze względu na obawy dotyczące krótkoterminowych perspektyw rynku pracy w USA. Pomimo tych wydarzeń, ZipRecruiter utrzymuje ponad 510 milionów dolarów w rezerwach gotówkowych i planuje nadal inwestować w swoje produkty i działania marketingowe. Oto ostatnie wydarzenia dotyczące ZipRecruiter.
InvestingPro Insights
Ponieważ Goldman Sachs zmienia swoje prognozy dotyczące ZipRecruiter, dane w czasie rzeczywistym z InvestingPro zapewniają dodatkowy kontekst dla inwestorów rozważających akcje. Co imponujące, ZipRecruiter może pochwalić się marżą zysku brutto w wysokości 89,9% za ostatnie dwanaście miesięcy od drugiego kwartału 2024 r., co podkreśla zdolność spółki do utrzymania wysokiego poziomu rentowności pomimo spadku przychodów. Jest to zgodne z jedną z porad InvestingPro, która podkreśla imponujące marże zysku brutto spółki.
Jednak wyniki akcji przedstawiają otrzeźwiający obraz, z 1-miesięczną całkowitą stopą zwrotu z ceny na poziomie -19.27% i 1-letnią całkowitą stopą zwrotu z ceny na poziomie -58.31% od 2024 roku. Liczby te sugerują, że chociaż spółka działa efektywnie, nastroje inwestorów uległy pogorszeniu, prawdopodobnie z powodu szerszych trendów rynkowych lub przewidywanego spadku sprzedaży wspomnianego w innej poradzie InvestingPro.
Pomimo niedawnego spadku kursu akcji, przy wskaźniku Cena / Wartość Księgowa wynoszącym 29,48 w drugim kwartale 2024 r., spółka jest notowana przy wysokiej wielokrotności, co wskazuje, że inwestorzy mogą nadal dostrzegać długoterminową wartość aktywów spółki i potencjał wzrostu. Dla tych, którzy szukają głębszej analizy, dostępne są dodatkowe porady InvestingPro, które zapewniają dalszy wgląd w kondycję finansową i pozycję rynkową ZipRecruiter.
Dla inwestorów rozważających potencjalne ryzyko i korzyści, te wskaźniki i wskazówki mogą zaoferować bardziej zniuansowany obraz pozycji ZipRecruiter na rynku. Aby zapoznać się z pełną listą wskazówek InvestingPro dla ZipRecruiter, odwiedź stronę https://www.investing.com/pro/ZIP.
Artykuł został przetłumaczony przy pomocy sztucznej inteligencji. Zapoznaj się z Warunkami Użytkowania, aby uzyskać więcej informacji.