We wtorek Compass Point podniósł cenę docelową dla akcji Core Scientific Inc. (NASDAQ: CORZ) do 12,50 USD, w porównaniu z poprzednim celem 8,50 USD, utrzymując jednocześnie rekomendację Kupuj.
Korekta wynika z niedawnego ogłoszenia umowy hostingowej AI / HPC o mocy 200 MW z Coreweave, która ma wygenerować ponad 3,5 miliarda dolarów przychodów w okresie obowiązywania umowy.
Analityk firmy spodziewa się, że umowa przyniesie 1,46 mln USD rocznego przychodu na megawat. Przewiduje się, że wdrożenie rozpocznie się od 25 MW w pierwszym kwartale 2025 r. i osiągnie pełną moc 200 MW w drugiej połowie tego samego roku. Model przychodów obejmuje również konserwatywną marżę brutto w wysokości 75% i dodatkowe 10 mln USD kosztów operacyjnych.
Nowa cena docelowa pochodzi z analizy sumy części, biorąc pod uwagę zarówno wydobycie / hosting BTC, jak i operacje HPC. Uwzględnia ona szacowany wpływ transakcji hostingowej na finanse spółki, w tym 20% dyskonto zastosowane do szacunków HPC na CY26 dla około 300 MW mocy, które mają zostać uruchomione do CY25, oraz wielokrotność 12,5x. Analiza odejmuje również 1,5 mln USD na megawat nakładów inwestycyjnych, co może być konserwatywnym szacunkiem.
Co więcej, analityk sugeruje, że akcje Core Scientific przechodzą proces ponownej wyceny i widzi dalszy potencjał wzrostu wartości dzięki dodatkowym ogłoszeniom dotyczącym HPC.
Firma zauważa również, że Core Scientific może być potencjalnym celem przejęcia, o czym świadczy poprzednia oferta Coreweave w wysokości 5,75 USD za akcję, która została odrzucona ze względu na zaniżoną wycenę spółki. Pełny potencjał mocy 500 MW może spowodować wzrost ceny docelowej do 17,50 USD, co wskazuje na optymizm co do perspektyw rozwoju firmy.
W innych ostatnich wiadomościach Core Scientific Inc. poczyniła znaczące postępy w swojej działalności. Spółka otrzymała niedawno podwyższenie ratingu z neutralnego do kupuj od BTIG, ze względu na konsekwentne wyniki operacyjne i potencjał do bardziej agresywnej redukcji zadłużenia.
Podwyższenie ratingu opiera się na oczekiwaniu na wzmocnienie ceny Bitcoina i zdolności spółki do wykonania warrantów Transzy 1 i Transzy 2, co może przynieść spółce około 670 milionów dolarów netto i pomóc w spłacie zadłużenia.
Oprócz tego Core Scientific ogłosiło zwiększenie mocy o 72 megawaty w swoim centrum danych w Denton w Teksasie. Rozbudowa ta jest częścią szerszej strategii mającej na celu ukończenie 372 megawatów częściowo zbudowanej infrastruktury w obiektach firmy w Teksasie.
Ukończenie tego projektu, spodziewane do końca drugiego kwartału 2024 r., zwiększy infrastrukturę operacyjną w centrum danych Denton do 197 megawatów, a całkowitą infrastrukturę należącą do firmy do 817 megawatów.
Co więcej, Core Scientific odnotowała w marcu 2024 r. rekordowe zyski z bitcoinów, wydobywając 906 bitcoinów i ułatwiając swoim klientom zarabianie około 309 bitcoinów w swoich centrach danych. Osiągnięcie to zostało wzmocnione przez wdrożenie około 2500 górników S21, co zwiększyło całkowity operacyjny współczynnik hashowania firmy do 25,6 exahash.
Firmie udało się również sprzedać 981 bitcoinów w marcu, a wpływy ze sprzedaży wyniosły około 66,3 miliona dolarów, co przyczyniło się do łącznej kwoty 160,8 miliona dolarów wpływów ze sprzedaży bitcoinów w pierwszym kwartale. Są to najnowsze wydarzenia w działalności Core Scientific.
InvestingPro Insights
Ponieważ Core Scientific Inc. (NASDAQ: CORZ) przyciąga uwagę swoją znaczącą umową hostingową i zmienionymi celami cenowymi, dane w czasie rzeczywistym z InvestingPro podkreślają dynamiczny charakter akcji. Przy kapitalizacji rynkowej wynoszącej 1,46 mld USD i imponującym jednomiesięcznym całkowitym zwrocie z ceny na poziomie 125,55%, inwestorzy są świadkami silnego wzrostu wartości. Wzrost przychodów spółki w pierwszym kwartale 2023 r. wzrósł o 48,6%, odzwierciedlając obiecującą trajektorię jej wyników finansowych.
InvestingPro Tips podkreśla obecny status akcji na terytorium wykupienia, na co wskazuje RSI, oraz fakt, że analitycy są optymistycznie nastawieni do zysków spółki, a dwóch analityków skorygowało w górę swoje zyski za nadchodzący okres. Ten pozytywny sentyment jest dodatkowo wzmocniony przez silny zwrot w ciągu ostatniego tygodnia. Dla tych, którzy szukają głębszego wgłębienia się w potencjał Core Scientific, dostępne są dodatkowe wskazówki InvestingPro, w sumie 14 wskazówek, do których można uzyskać dostęp w celu przeprowadzenia kompleksowej analizy. Inwestorzy zainteresowani tymi spostrzeżeniami mogą skorzystać z kodu kuponu PRONEWS24, aby otrzymać dodatkowe 10% zniżki na roczną lub dwuletnią subskrypcję Pro i Pro+, wzbogacając swoją strategię inwestycyjną o wiedzę ekspercką.
Chociaż spółka nie wypłaca dywidendy, to koncentracja na wzroście i ekspansji, czego dowodem jest nowa umowa hostingowa, może sprawić, że Core Scientific stanie się atrakcyjnym wyborem dla inwestorów zorientowanych na wzrost. Wraz z kolejną datą zysków spółki na horyzoncie, 28 sierpnia 2024 r., rynek będzie uważnie obserwował wyniki finansowe tych strategicznych posunięć.
Artykuł został przetłumaczony przy pomocy sztucznej inteligencji. Zapoznaj się z Warunkami Użytkowania, aby uzyskać więcej informacji.