W piątek Citi skorygował swoją perspektywę dla akcji HubSpot Inc (NYSE: HUBS), obniżając cenę docelową do 629 USD z poprzednich 699 USD, jednocześnie utrzymując rekomendację Kupuj dla akcji spółki.
Posunięcie to jest odpowiedzią na obecną niestabilność małych i średnich przedsiębiorstw (SMB) oraz otoczenia makroekonomicznego, mimo że wyniki HubSpot za drugi kwartał wykazują oznaki stabilizacji przy niewielkiej nadwyżce przychodów, podobnej do wyników z pierwszego kwartału.
Raport spółki za drugi kwartał ujawnił utrzymujący się niski 20-procentowy wzrost bazowych rachunków i chociaż nastąpił niewielki wzrost prognozy przychodów na cały rok 2024, zaktualizowana prognoza skutecznie obniża oczekiwania na drugą połowę roku.
Korekta ta obejmuje 10 mln USD korzyści z tytułu różnic kursowych i uwzględnia 19 mln USD przychodów osiągniętych w drugim kwartale. Pomimo tych danych, skorygowana cena docelowa odzwierciedla oczekiwanie na trwającą niepewność makroekonomiczną.
Citi zauważa, że HubSpot nadal skutecznie wdraża nowy model cenowy oparty na miejscach, który wraz z innymi czynnikami, takimi jak przyjęcie wielu hubów i solidna mapa drogowa sztucznej inteligencji, ma zapewnić pozytywną dynamikę, gdy firma wkracza w 2025 rok. Te strategiczne inicjatywy są postrzegane jako kluczowe czynniki napędzające firmę w obliczu szerszej presji rynkowej.
Zrewidowana cena docelowa w wysokości 629 USD oznacza wycenę około 9-krotności prognozowanej sprzedaży na 2026 r., co uwzględnia zarówno kompresję wycen grup rówieśniczych, jak i wpływ makroekonomicznych przeciwności. Stanowisko Citi w sprawie HubSpot pozostaje pozytywne, podkreślając realizację i strategię firmy w poruszaniu się w obecnym klimacie biznesowym.
InvestingPro Insights
Podczas gdy inwestorzy rozważają zmienione prognozy Citi dotyczące HubSpot Inc (NYSE: HUBS), dane w czasie rzeczywistym z InvestingPro zapewniają bardziej szczegółowy obraz kondycji finansowej i wyników rynkowych spółki. Przy kapitalizacji rynkowej wynoszącej 24,46 mld USD i imponującej marży zysku brutto na poziomie 84,51% w ciągu ostatnich dwunastu miesięcy (stan na II kwartał 2024 r.), HubSpot wykazuje solidną zdolność do generowania zysków w stosunku do swoich przychodów. Jednak wskaźnik P/E spółki wynosi ujemne -641,38, co odzwierciedla jej obecny brak rentowności.
Wskazówki InvestingPro podkreślają, że pomimo ostatnich słabych wyników akcji w ciągu ostatniego miesiąca, z całkowitym zwrotem z ceny na poziomie -14.97%, analitycy są optymistycznie nastawieni do przyszłości HubSpot, korygując w górę swoje zyski na nadchodzący okres. Optymizm ten znajduje również odzwierciedlenie w oczekiwaniu wzrostu zysku netto w tym roku. Ponadto HubSpot działa z umiarkowanym poziomem zadłużenia, co może zapewnić pewną elastyczność finansową w poruszaniu się w niepewnych warunkach ekonomicznych.
Dla tych, którzy są zainteresowani głębszą analizą, InvestingPro oferuje więcej wskazówek na temat HubSpot, wskazując potencjalne obszary możliwości i ryzyka dla inwestorów. Obecnie InvestingPro zawiera 14 dodatkowych wskazówek dotyczących HubSpot, do których można uzyskać dostęp w celu podejmowania bardziej świadomych decyzji.
Gdy rynek analizuje te spostrzeżenia wraz ze zmienioną ceną docelową Citi, zrozumienie tych wskaźników w czasie rzeczywistym i wskazówek ekspertów może dać jaśniejszy obraz pozycji HubSpot w niestabilnym sektorze SMB. Platforma InvestingPro zapewnia kompleksowy zestaw narzędzi i danych dla inwestorów, którzy chcą podejmować najbardziej świadome decyzje w tym dynamicznym krajobrazie rynkowym.
Artykuł został przetłumaczony przy pomocy sztucznej inteligencji. Zapoznaj się z Warunkami Użytkowania, aby uzyskać więcej informacji.