W środę Scotiabank utrzymał pozytywną perspektywę dla akcji Biogen (NASDAQ: BIIB), podtrzymując rekomendację Sector Outperform ze stałą ceną docelową 275,00 USD. Poparcie to wynika z ostatnich wydarzeń w branży farmaceutycznej związanych z leczeniem choroby Alzheimera.
Optymizm Scotiabank wynika z jednogłośnego głosowania komitetu doradczego FDA ds. OUN, który opowiedział się za profilem ryzyka i korzyści przeciwciała Eli Lilly, donanemabu, celującego w amyloid. Decyzja ta jest postrzegana jako pozytywny wskaźnik dla potencjalnego zatwierdzenia leku i jego późniejszej komercyjnej premiery przewidywanej latem 2024 roku.
Analiza Scotiabank sugeruje, że etykieta produktu donanemabu prawdopodobnie będzie bardzo podobna do etykiety wspólnie opracowanego Leqembi firmy Biogen/Eisai, ale z dodatkowymi korzyściami marketingowymi wynikającymi z rzadszego i ograniczonego schematu dawkowania. Ponadto oczekuje się, że Eli Lilly skorzysta na przyspieszonym wprowadzeniu leku na rynek, wykorzystując podstawy już ustanowione przez Biogen w zakresie logistyki i procesów refundacyjnych.
Prognoza banku dotycząca światowych przychodów Leqembi odzwierciedla poprawiające się perspektywy sprzedaży, z prognozami na lata 2024 i 2025 na poziomie odpowiednio 236 mln USD i 253 mln USD, zgodnie z konsensusem szacunków. Dla porównania, przewiduje się, że donanemab wygeneruje sprzedaż w wysokości 29 mln USD w 2024 r., a w kolejnym roku wzrośnie do 387 mln USD, zgodnie z danymi Visible Alpha.
Na potwierdzoną rekomendację Sector Outperform dla Biogen wpływają również słabe wyniki akcji w ujęciu rocznym, przy czym Scotiabank przewiduje poprawę trajektorii sprzedaży Leqembi. Perspektywa ta podkreśla zaufanie banku do pozycji rynkowej Biogen i przyszłego potencjału przychodów.
W innych niedawnych wiadomościach Biogen poczynił znaczące postępy w sektorze farmaceutycznym. Lek firmy na chorobę Alzheimera, donanemab, ma odbyć kluczowe posiedzenie komitetu doradczego FDA. Stifel potwierdził rekomendację Kupuj dla Biogen z ceną docelową 275 USD, koncentrując się na profilu bezpieczeństwa leku i potencjalnym wpływie na rynek.
Jednocześnie RBC Capital utrzymał ocenę Outperform dla Biogen, z ceną docelową 317 USD, powołując się na potencjał terapii Alzheimera Biogen i znaczenie Skyclarys, innego kluczowego leku w portfolio Biogen.
Firma poczyniła również znaczne postępy w zakresie swojego leku na ALS, QALSODY, który niedawno otrzymał pozwolenie na dopuszczenie do obrotu w Unii Europejskiej. Oznacza to, że QALSODY jest pierwszą terapią w UE ukierunkowaną na genetyczną przyczynę ALS, co jest postrzegane jako znaczący krok naprzód dla społeczności ALS.
Ponadto Biogen ogłosił plany przejęcia Human Immunology Biosciences (HI-Bio) za płatność z góry w wysokości 1,15 mld USD oraz dodatkowe 650 mln USD związane z potencjalnymi kamieniami milowymi rozwoju. Przejęcie ma na celu wzmocnienie portfolio Biogen, w szczególności poprzez dodanie wiodącego składnika aktywów HI-Bio, Felzartamabu. Transakcja ma zostać sfinalizowana w trzecim kwartale 2024 roku. Są to ostatnie wydarzenia z Biogen, ponieważ firma nadal robi znaczące postępy w sektorze farmaceutycznym.
InvestingPro Insights
Uzupełniając pozytywne stanowisko Scotiabank w sprawie Biogen (NASDAQ: BIIB), dane InvestingPro zapewniają dalszy kontekst dla kondycji finansowej firmy i zachowania rynku. Kapitalizacja rynkowa Biogenu wynosi 33,21 mld USD, a wskaźnik P/E 28,21 odzwierciedla nastroje inwestorów co do możliwości generowania zysków.
Warto zauważyć, że skorygowany wskaźnik P/E za ostatnie dwanaście miesięcy od pierwszego kwartału 2024 r. jest niższy i wynosi 19,98, co wskazuje na potencjalnie bardziej atrakcyjną wycenę, biorąc pod uwagę znormalizowane zyski. Co więcej, marża zysku brutto Biogen pozostaje na solidnym poziomie 75,49%, pokazując zdolność spółki do utrzymania rentowności w konkurencyjnej branży.
Dwie porady InvestingPro podkreślają charakterystyczne cechy Biogen na rynku. Po pierwsze, Biogen jest uznawany za czołowego gracza w branży biotechnologicznej, co wzmacnia jego strategiczną pozycję rynkową i potencjał do trwałego wzrostu. Po drugie, płynne aktywa spółki przewyższają jej krótkoterminowe zobowiązania, co sugeruje solidne podstawy finansowe, które mogą zapewnić inwestorów o jej odporności finansowej. Dla czytelników, którzy chcą zagłębić się w profil inwestycyjny Biogen, dostępne są dodatkowe porady InvestingPro, do których można uzyskać dostęp za pomocą kodu kuponu PRONEWS24, aby uzyskać dodatkowe 10% zniżki na roczną lub dwuletnią subskrypcję Pro i Pro+.
Warto zauważyć, że akcje Biogen generalnie charakteryzują się niską zmiennością cen, co może być korzystnym czynnikiem dla inwestorów unikających ryzyka. Co więcej, chociaż analitycy skorygowali w dół swoje zyski za nadchodzący okres, nadal przewidują, że firma będzie rentowna w tym roku, wzmacniając pozytywne prognozy podzielane przez Scotiabank. Mając na uwadze te spostrzeżenia, inwestorzy mogą uznać Biogen za intrygującą opcję dla swoich portfeli.
Artykuł został przetłumaczony przy pomocy sztucznej inteligencji. Zapoznaj się z Warunkami Użytkowania, aby uzyskać więcej informacji.