NOWY JORK - New York Mortgage Trust, Inc. (NASDAQ: NYMT), fundusz inwestycyjny działający na rynku nieruchomości (REIT), ogłosił wycenę swojej oferty publicznej obligacji uprzywilejowanych o wartości 60 mln USD i oprocentowaniu 9,125%, z terminem zapadalności w 2029 roku. Przewiduje się, że oferta zostanie zamknięta 28 czerwca 2024 r., z zastrzeżeniem zwyczajowych warunków zamknięcia.
Spółka zapewniła również subemitentom 30-dniową opcję zakupu dodatkowych 9 mln USD obligacji w celu pokrycia wszelkich nadprzydziałów. Jeśli obligacje zostaną zatwierdzone, będą notowane na Nasdaq Global Select Market pod symbolem NYMTI, a obrót nimi rozpocznie się w ciągu 30 dni od emisji.
NYMT zamierza wykorzystać wpływy z tej oferty na ogólne cele korporacyjne. Obejmują one nabycie docelowych aktywów, takich jak jednorodzinne i wielorodzinne aktywa mieszkaniowe oraz inne aktywa związane z kredytami hipotecznymi i kredytami, które spółka może rozważyć w przyszłości. Ponadto środki mogą zostać przeznaczone na ogólne cele związane z kapitałem obrotowym.
Obligacje, które są niezabezpieczonymi uprzywilejowanymi zobowiązaniami NYMT, będą płacić kwartalne odsetki pierwszego dnia stycznia, kwietnia, lipca i października, począwszy od 1 października 2024 roku. Termin ich zapadalności ustalono na 1 lipca 2029 r., ale spółka zastrzega sobie prawo do ich wykupu, w całości lub w części, w dowolnym momencie 1 lipca 2026 r. lub później.
Wspólnymi menedżerami prowadzącymi księgę popytu dla oferty są Morgan Stanley & Co. LLC, RBC Capital Markets, LLC, UBS Securities LLC, Wells Fargo Securities, LLC, Keefe, Bruyette & Woods, Inc. oraz Piper Sandler & Co.
Oferta jest prowadzona na podstawie istniejącego oświadczenia o rejestracji półkowej, które weszło w życie 6 sierpnia 2021 r. Potencjalni inwestorzy mogą uzyskać kopie prospektu emisyjnego i powiązanego suplementu od gwarantów emisji.
Niniejsza wiadomość jest oparta na oświadczeniu prasowym i jest przeznaczona wyłącznie do celów informacyjnych. Nie stanowią one oferty sprzedaży ani zaproszenia do złożenia oferty kupna obligacji lub jakichkolwiek innych papierów wartościowych. Każda taka oferta byłaby niezgodna z prawem w jurysdykcjach, w których nie jest zarejestrowana lub kwalifikowana zgodnie z przepisami dotyczącymi papierów wartościowych.
W innych niedawnych wiadomościach New York Mortgage Trust odnotował szereg istotnych wydarzeń. Spółka przeprowadziła doroczne zgromadzenie akcjonariuszy w 2024 r., wybierając siedmiu dyrektorów do Rady Dyrektorów i zatwierdzając dwie dodatkowe propozycje. Ponadto spółka ogłosiła dywidendę za II kwartał 2024 r. w wysokości 0,20 USD na akcję zwykłą i dalsze dywidendy z różnych serii akcji uprzywilejowanych.
Wyniki spółki za I kwartał 2024 r. wykazały jednak ujemny zysk na akcję w wysokości 0,75 USD z powodu utraty wartości pozycji kapitałowych joint venture. W odpowiedzi New York Mortgage Trust zmienia swoją strategię, zmniejszając ekspozycję na wielorodzinne inwestycje kapitałowe typu joint venture i koncentrując się bardziej na agencyjnych mieszkaniowych papierach wartościowych zabezpieczonych hipoteką (RMBS) i pożyczkach na cele biznesowe (BPL).
Analitycy Keefe, Bruyette & Woods (KBW) skorygowali swoje prognozy dla spółki, obniżając cenę docelową z 8,50 USD do 7,00 USD, jednocześnie utrzymując rekomendację Market Perform. Korekta ta nastąpiła po ostatnim raporcie o wynikach spółki, który ujawnił niezamortyzowany zysk na akcję w wysokości -0,68 USD, niższy zarówno od szacunków KBW, jak i konsensusu. Firma podała zwiększone wydatki jako główny powód obniżenia szacunków EPS.
Są to jedne z ostatnich wydarzeń dla New York Mortgage Trust, odzwierciedlające zaangażowanie spółki w akcjonariuszy i jej wysiłki na rzecz sprostania obecnym wyzwaniom rynkowym.
InvestingPro Insights
W miarę jak New York Mortgage Trust, Inc. (NYMT) posuwa się naprzód ze swoją publiczną ofertą obligacji uprzywilejowanych, obecni i potencjalni inwestorzy mogą rozważyć kilka kluczowych wskaźników i spostrzeżeń InvestingPro, aby ocenić kondycję finansową spółki i jej przyszłe perspektywy. Przy kapitalizacji rynkowej wynoszącej 564,7 mln USD, sytuacja finansowa NYMT przedstawia złożony obraz.
Wskaźnik ceny do zysku (P/E) spółki wynosi -3,34, co wskazuje, że nie jest ona obecnie rentowna, a analitycy nie przewidują rentowności w tym roku. Co więcej, wskaźnik P/E skorygowany o ostatnie dwanaście miesięcy od pierwszego kwartału 2024 r. jest znacznie niższy i wynosi -18,97, co potęguje obawy o zyski spółki.
Pomimo tych wyzwań NYMT ma solidne doświadczenie w utrzymywaniu wypłat dywidend, z godnymi uwagi 21 kolejnymi latami stałych dywidend i obecną wysoką stopą dywidendy na poziomie 12,84%. To zaangażowanie w zwroty dla akcjonariuszy jest kluczowym czynnikiem dla inwestorów zorientowanych na dochód. Co więcej, aktywa płynne spółki przewyższają zobowiązania krótkoterminowe, co sugeruje solidną pozycję do wywiązywania się z natychmiastowych zobowiązań finansowych.
Inwestorzy powinni zauważyć, że dwie porady InvestingPro podkreślają zmienność kursu akcji NYMT i spadek sprzedaży przewidywany przez analityków w bieżącym roku. Akcje doświadczyły znacznego spadku w ciągu ostatnich sześciu miesięcy, z całkowitym zwrotem z ceny na poziomie -25,78% i całkowitym zwrotem z ceny od początku roku na poziomie -24,91%. Wskaźniki te mogą mieć wpływ na nastroje inwestorów i podejmowane przez nich decyzje, zwłaszcza w kontekście nowej oferty obligacji.
Dla tych, którzy szukają bardziej kompleksowej analizy, InvestingPro zapewnia dodatkowe wskazówki dotyczące NYMT, które mogą dodatkowo informować o strategiach inwestycyjnych. Aby uzyskać dostęp do tych spostrzeżeń i wskazówek, inwestorzy mogą odwiedzić stronę https://www.investing.com/pro/NYMT i użyć kodu kuponu PRONEWS24, aby otrzymać dodatkowe 10% zniżki na roczną lub dwuletnią subskrypcję Pro i Pro+.
Artykuł został przetłumaczony przy pomocy sztucznej inteligencji. Zapoznaj się z Warunkami Użytkowania, aby uzyskać więcej informacji.