We wtorek RBC Capital skorygował cenę docelową akcji Vertex Pharmaceuticals Incorporated (NASDAQ: VRTX), obniżając ją nieznacznie z 424,00 USD do 421,00 USD. Firma utrzymała rating Sector Perform dla akcji. Korekta następuje w świetle zapytań inwestorów dotyczących potencjalnego wpływu sporów licencyjnych związanych z leczeniem mukowiscydozy Vertex na marże spółki.
Analityk z RBC Capital odniósł się do obaw dotyczących możliwego wpływu opłat licencyjnych należnych Royalty Pharma (za pośrednictwem Fundacji Mukowiscydozy) na finanse Vertex. Pomimo złożoności umów licencyjnych i zawartych w nich redakcji, ocena analityka sugeruje, że wpływ na zysk Vertex na akcję i wycenę byłby minimalny, nawet gdyby firma przegrała w potencjalnym arbitrażu dotyczącym tych opłat licencyjnych.
W raporcie podkreślono, że każdy negatywny wynik prawdopodobnie spowodowałby nieznaczny spadek o około 2% w stosunku do rocznego zysku Vertex na akcję i wyceny. Ocena ta opiera się na analizie sytuacji przeprowadzonej przez analityka, pomimo trudności w pełnej ocenie potencjalnych wyników ze względu na redakcje w umowach.
RBC Capital wyraził ciągłą aprobatę dla obecnych i przyszłych podstaw franczyzy mukowiscydozy firmy Vertex, a także jej wschodzących aktywów związanych z chorobami nerek. Jednak przy cenie akcji Vertex osiągającej rekordowe poziomy, firma uważa, że rynek już uwzględnił perspektywy rurociągu firmy. Ta percepcja doprowadziła RBC Capital do utrzymania neutralnego nastawienia do akcji Vertex.
Nieznaczna modyfikacja ceny docelowej do 421 USD odzwierciedla drobne aktualizacje modelu finansowego firmy. Aktualizacje te są odpowiedzią na niedawne pozytywne opinie lekarzy dotyczące przyjmowania potrójnej terapii skojarzonej mukowiscydozy Vertex, która zakończyła proces składania wniosków. Analityk stwierdził, że podczas gdy podstawy pozostają silne, obecna wycena rynkowa w pełni odzwierciedla pozytywne perspektywy dla rurociągu produktów Vertex.
W innych ostatnich wiadomościach Vertex Pharmaceuticals Incorporated poczyniła znaczne postępy w leczeniu mukowiscydozy (CF) i wynikach finansowych. Firma odnotowała solidny 13% wzrost przychodów rok do roku w pierwszym kwartale 2024 r., osiągając 2,7 mld USD, napędzany udanym wprowadzeniem CASGEVY w chorobie sierpowatej i talasemii beta w wielu regionach.
Wśród ostatnich wydarzeń BMO Capital Markets podniosło cenę docelową akcji Vertex do 500 USD, utrzymując ocenę Outperform, po ocenie perspektyw Vertex w leczeniu bólu. Podobnie Piper Sandler podniósł cenę docelową akcji do 456 USD, po dobrych wynikach finansowych Vertex w pierwszym kwartale 2024 roku.
RBC Capital Markets skorygował swoją cenę docelową dla Vertex do 424 USD, podając jako główny powód solidną sprzedaż mukowiscydozy. W międzyczasie Stifel skorygował swoją cenę docelową do 420 USD, utrzymując rekomendację Trzymaj, uznając ostatnie wyniki finansowe Vertex i strategiczne wydarzenia, w tym przejęcie Alpine Immune Sciences. Są to jedne z ostatnich wydarzeń dla Vertex Pharmaceuticals Incorporated.
Artykuł został przetłumaczony przy pomocy sztucznej inteligencji. Zapoznaj się z Warunkami Użytkowania, aby uzyskać więcej informacji.