W środę Lindblad Expeditions Holdings (NASDAQ: LIND) ogłosiła zakup Torcatt Enterprises za 17 milionów dolarów, co oznacza dodanie dwóch statków ekspedycyjnych do swojej floty na Wyspach Galapagos.
Przejęcie, które ma zostać sfinalizowane na początku pierwszego kwartału 2025 roku, oznacza pierwszy wzrost zdolności morskiej firmy od 2021 roku. Zwiększy to liczbę miejsc do cumowania całej floty firmy o około 5% i podwoi jej obecność w dochodowym regionie Galapagos.
Stifel podtrzymał swoją rekomendację Kupuj i cenę docelową 16,00 USD dla Lindblad Expeditions Holdings po ogłoszeniu. Firma postrzega ekspansję jako strategiczną inwestycję kapitałową dla Lindblad, ponieważ wykorzystuje całoroczne możliwości żeglarskie na Galapagos. Ponadto oczekuje się, że wzmocnione partnerstwo firmy z Disney i National Geographic zwiększy popyt na te trasy.
Sytuacja finansowa Lindblad Expeditions Holdings wydaje się solidna, a firma odnotowała około 178 milionów dolarów wolnej gotówki na koniec pierwszego kwartału 2024 roku. Ta silna pozycja płynnościowa jest postrzegana jako zapewniająca niezbędne fundusze na przejęcie bez konieczności uciekania się przez Lindblad do zaciągania długu o wysokim oprocentowaniu lub emisji akcji, które mogłyby rozwodnić wartość obecnych akcjonariuszy.
Przejęcie ma na celu zwiększenie oferty Lindblad na Wyspach Galapagos, obszarze znanym z lukratywnych operacji żeglarskich. Oczekuje się, że to strategiczne posunięcie pomoże zaspokoić rosnący popyt na rejsy ekspedycyjne, szczególnie w regionach o wysokiej rentowności.
Strategia finansowa Lindblad i niedawne przejęcie wskazują, że firma koncentruje się na wzroście i efektywności kapitałowej. Wraz z dodaniem statków Torcatt Enterprises, Lindblad ma wzmocnić swoją pozycję na rynku rejsów ekspedycyjnych, szczególnie w poszukiwanym regionie Galapagos.
W innych niedawnych wiadomościach Lindblad Expeditions Holdings odnotował 7% wzrost całkowitych przychodów w pierwszym kwartale 2024 r., osiągając 154 mln USD. Pomimo tego wzrostu firma poniosła wyższe koszty operacyjne, co doprowadziło do spadku skorygowanej EBITDA do 21,6 mln USD i odnotowała stratę netto w wysokości 5,1 mln USD. Firma analityczna B.Riley skorygowała swoją cenę docelową dla Lindblad z 14,00 USD do 13,00 USD, utrzymując jednocześnie rekomendację Kupuj.
Ostatnie wydarzenia firmy obejmują rozszerzenie partnerstwa z National Geographic i przejęcie Wineland-Thomson Adventures, które mają przyczynić się do przyszłego wzrostu. Ponadto Lindblad poczynił postępy w integracji działań sprzedażowych i marketingowych z Disneyem. Pomimo tych pozytywnych wskaźników, B.Riley przyjął konserwatywne stanowisko w sprawie przyszłych zysków Lindblad, co doprowadziło do nieznacznego obniżenia szacunków na lata 2024 i 2025.
Wydarzenia te mają miejsce w obliczu wzrostu przyszłych rezerwacji o 20% i przejęcia innej lądowej operacji turystycznej. Pomimo wyzwań, takich jak wydarzenia geopolityczne i konkurencyjne zniżki, Lindblad pozostaje zaangażowany w utrzymanie integralności cen i wysokiej jakości doświadczeń.
Spostrzeżenia InvestingPro
W świetle niedawnego strategicznego przejęcia Lindblad Expeditions Holdings, aktualne dane rynkowe z InvestingPro zapewniają dodatkowy kontekst dla inwestorów. Kapitalizacja rynkowa spółki wynosi 407,39 mln USD, przy znacznym wzroście przychodów o 16,64% w ciągu ostatnich dwunastu miesięcy (stan na 1. kwartał 2024 r.). Pomimo tego wzrostu, wskaźnik P/E spółki jest ujemny i wynosi -7,47, co odzwierciedla fakt, że spółka nie jest obecnie rentowna, a analitycy nie przewidują rentowności w tym roku.
Wskazówki InvestingPro sugerują ostrożność ze względu na znaczną zmienność akcji i niedawny spadek cen, z tygodniowym całkowitym zwrotem w wysokości -9.93%. Co więcej, krótkoterminowe zobowiązania spółki przewyższają jej płynne aktywa, co może stanowić zagrożenie dla jej stabilności finansowej. Jednak solidny wzrost przychodów i strategiczny charakter przejęcia mogą stanowić długoterminową propozycję wartości dla inwestorów gotowych przetrwać krótkoterminową niepewność.
Dla tych, którzy są zainteresowani głębszą analizą, InvestingPro oferuje dodatkowe spostrzeżenia i wskazówki dotyczące Lindblad Expeditions Holdings. Korzystając z kodu kuponu PRONEWS24, inwestorzy mogą otrzymać dodatkowe 10% zniżki na roczną lub dwuletnią subskrypcję Pro i Pro+, uzyskując dostęp do cennych informacji, które mogą pomóc w podejmowaniu decyzji inwestycyjnych. Dostępnych jest jeszcze 6 porad InvestingPro dla Lindblad, które mogą dodatkowo pomóc inwestorom rozważającym te akcje.
Artykuł został przetłumaczony przy pomocy sztucznej inteligencji. Zapoznaj się z Warunkami Użytkowania, aby uzyskać więcej informacji.