We wtorek Truist Securities zrewidował swoje stanowisko w sprawie Ball Corp (NYSE: BALL), podnosząc cenę akcji z "Trzymaj" do "Kupuj" i podnosząc cenę docelową do 76 USD z poprzednich 67 USD. Analityk firmy przytacza kilka czynników wpływających na optymistyczne perspektywy, w tym wzrost zysków Ball Corp, silne generowanie wolnych przepływów pieniężnych (FCF) oraz zamiar zwrotu znacznej części tych środków pieniężnych akcjonariuszom.
Dodatkowo, potencjał do wielokrotnej ekspansji wyceny i niskiej dźwigni finansowej, napędzany rosnącym naciskiem na produktywność, wydajność i zarządzanie kosztami, zostały podkreślone jako kluczowe czynniki stojące za aktualizacją.
Niedawny spadek cen akcji Ball Corp, który od 5 czerwca odnotował około 12% spadek w porównaniu z około 2% wzrostem indeksu S&P 500, został przypisany obniżonym prognozom wolumenu przedstawionym podczas dnia inwestora spółki 18 czerwca. Co więcej, zaktualizowany algorytm wzrostu zysków, wskazujący na ponad 10% roczny wzrost w porównaniu z wcześniejszym zakresem 10-15%, oraz obawy dotyczące potencjalnego nowego zakładu w północno-zachodnim Pacyfiku wpłynęły na wyniki akcji.
Pomimo tych wyzwań Truist Securities widzi atrakcyjny punkt wejścia dla inwestorów. Ball Corp jest obecnie notowany na poziomie około 11,6-krotności szacowanej EBITDA na 2025 r. i 17,7-krotności prognozowanego zysku na akcję (EPS) na 2025 r., czyli poniżej średniej z pięciu lat wynoszącej około 13,4-krotności EBITDA i 20,1-krotności EPS.
Pozytywne prognozy firmy są dodatkowo wspierane przez odporny wzrost wolumenu Ball Corp, nawet pomimo obecnych przeciwności w północnoamerykańskim sektorze napojów energetycznych. Wiodący w branży zwrot kapitału dla akcjonariuszy i niski poziom zadłużenia również przyczyniają się do pozytywnej oceny i decyzji o podniesieniu wartości akcji do Kupuj.
W innych niedawnych wiadomościach Ball Corporation (NYSE:BALL) doświadczyła kilku znaczących wydarzeń. Wells Fargo niedawno skorygował swoje prognozy dla Ball Corp, obniżając cenę docelową do 64,00 USD z 69,00 USD, utrzymując jednocześnie ocenę Equal Weight. Korekta ta odzwierciedla dokonaną przez firmę ponowną ocenę skorygowanej globalnej złożonej rocznej stopy wzrostu wolumenu (CAGR) Ball Corp na poziomie 2-3%, która jest postrzegana jako zrównoważona prognoza napędzająca potencjalny wzrost zysków.
W pierwszym kwartale 2024 r. firma Ball Corporation odnotowała 3,7% wzrost globalnych dostaw puszek do napojów. Po udanym zbyciu działalności w branży lotniczej firma zmniejszyła swoje zadłużenie o 2,8 mld USD, wzmacniając swoją pozycję finansową. Ball Corporation ogłosiła plany zwrotu około 1,5 miliarda dolarów swoim akcjonariuszom w 2024 roku poprzez solidny program odkupu akcji i dywidendy.
Oprócz zmian finansowych, Ball Corporation powitała w swoim zarządzie Aarona Ertera. Dzięki bogatemu doświadczeniu, w tym jako dyrektor generalny James Hardie Industries plc oraz w sprzedaży i marketingu w Stanley Black & Decker, oczekuje się, że doświadczenie Ertera uzupełni istniejący zarząd i kierownictwo wykonawcze. Są to ostatnie zmiany w Ball Corporation, która odnotowała sprzedaż netto w wysokości 12,06 mld USD w 2023 roku.
Artykuł został przetłumaczony przy pomocy sztucznej inteligencji. Zapoznaj się z Warunkami Użytkowania, aby uzyskać więcej informacji.