Przegląd sytuacji technicznej na wybranych parach walutowych

Po okresie niezdecydowania i ruchu bocznego nadszedł czas mocniejszych ruchów na USDJPY. Widzimy na wykresie, że od maja, kiedy wykres ustanowił maxima, trwa korekta, która technicznie może być określona, jako trójkąt symetryczny. Ostatni tygodnie upłynęły pod znakiem zawężania notowań i oczekiwania na wybicie. Taki sygnał utworzył się w poniedziałek, kiedy cena z mocnym impetem przebiła górne ograniczenie trójkąta dając znak do rozpoczęcia kolejnej fali byczego umocnienia. Scenariusz wzrostowy obowiązuje do momentu utrzymania ceny ponad 23,6% Fibonacciego i zakłada dojście, co najmniej do szczytów z maja. Jeżeli wzrosty zostaną zanegowane i zostanie przebita dolna linia niedawnego trójkąta symetrycznego, otworzy to drogę do mocniejszej przeceny, która napędzana będzie głównie przez kupujących masowo uciekających ze swoich stratnych długich pozycji.

Wykres dzienny USD/JPY

EUR/USD schodzi poniżej 38,2% Fibonacciego, nie pokazując chwilowo szans na bycze odreagowanie

Po wyrysowaniu szczytów 20 sierpnia, EUR/USD dosyć mocno się cofnął, a ostatnie dni przyniosły dalsze osłabienie wspólnej waluty. Wszystko to dzieje się nawet pomimo pozytywnych danych płynących z Europy, które zgodnie pokazują wychodzenie z recesji. Analitycy różnie tłumaczą takie zachowanie, od sprzedawania faktów, poprzez obawy
o terminacje QE3, do umacniania się amerykańskiej waluty związanego z konfliktem w Syrii. Technicznie sytuacja nie jest przychylna kupującym. Cena zeszła poniżej kluczowego wsparcia na 1,3190 pokrywającego się z poziomem 38,2% Fibonacciego. Wsparcie to,
w dniu dzisiejszym, potwierdzane jest, jako świeży opór i jeżeli cena zostanie poniżej, będzie to potwierdzeniem scenariusza spadkowego. Potencjalnym zasięgiem tego ruchu jest poziom geometrii 50%. Jeżeli 1,3190 zostanie pokonany, następnym oporem będzie 1,3225
i przebicie dopiero tego poziomu zmieni sentyment na pozytywny.

Wykres 4-godzinowy EUR/USD


GBP/USD ma się dobrze i korzysta z kanału wzrostowego

Dzisiejsze lepsze dane PMI dla usług w Wielkiej Brytanii doskonale obrazują to, co ostatnio dzieje się na tej parze. Od początku lipca, mamy do czynienia z kanałem wzrostowym, który wspiera ostatnią aprecjację funta. Dzisiejszy dzień wydaje się kluczowy dla średniego terminu ze względu na to, że cena przebiła opór na 1,5590, który był w stanie sprowokować atak na dolne ograniczenie kanału. Dzisiejszy wzrost oddala widmo niedźwiedziego ataku
i stawia w dobrym położeniu kupujących. 1,5590 będzie obecnie najbliższym wsparciem, które będzie miało potencjał wyprowadzenia cen w kierunku sierpniowych maksimów. Scenariusz wzrostowy pozostanie aktualny do momentu utrzymania ceny powyżej dolnego ograniczenia kanału, a dalej, jeżeli cena utrzyma się powyżej 1,5425. Dopiero przebicie, zielonego obszaru może zostać uznane za pokaz siły niedźwiedzi sugerujący odwrót od pozycji długich.

Wykres 4-godzinowy GBP/USD


Fibonacci idealnie respektowany przez złotego

Od dłuższego czasu przyglądamy się parze EUR/PLN, która w ostatnim miesiącu idealnie respektuje poziomy geometryczne. W poprzednią środę kurs przebił bronioną przez kilka dni strefę oporów (niebieskie pole). Strefa ta wynik z geometrii 38,2% oraz 41,4%.
W następstwie tego ruchu kurs doszedł do geometrii 61,8% (4,2950) i od tamtego czasu rozpoczęła się korekta ruchu wzrostowego. W poniedziałek kurs doszedł do zniesienia 41,4% ostatniej fali wzrostowej i tym razem również strefa między 38,2% a 41,4% (czerwone pole) zadziałała idealnie jako wsparcie. Od tamtego czasu złoty zaczął ponownie osłabiać się do europejskiej waluty. Obecnie najbliższym wsparciem dla pary EUR/PLN jest 4,2470, natomiast opór wyznacza nam 4,2950 (szczyt z poprzedniej środy). Scenariusz pesymistyczny dla złotego może utrzymywać się w najbliższych dniach, jednak długoterminowo jesteśmy optymistycznie nastawieni do rodzimej waluty.

Wykres dzienny EUR/PLN


USD/PLN również stosuje się do geometrii

Nie tylko EUR/PLN rozgrywany jest pod dyktando geometrii, ale również USD/PLN. Kurs spędził ostatnie dni na walce z silną strefą oporów wynikającą przede wszystkim z geometrii 38,2% i 41,4% (niebieskie pole) ale również z poziomu psychologicznego 3,2300 oraz lokalnych szczytów z końca lipca i początku sierpnia. Obrona tego poziomu przez niedźwiedzie skierowała kurs w poniedziałek na południe. Niedźwiedzi w tym ruchu wspierały dane odnośnie PMI dla przemysłu, który w Polsce w sierpniu wyniósł 52,6 punków. Lepszy od prognoz wskaźnik pomógł złotemu, ale tylko chwilowo. We wtorek rynek zaczął korygować to umocnienie złotego. To wszystko za sprawą spadków na EUR/USD. Dodatkowo niekorzystny wpływ na złotego wywierają obawy związane ze zbliżającym się ograniczeniem przez Fed wartości QE3. Mając na uwadze jak duże obawy na rynkach wschodzących wywołuje temat ograniczenia QE3, złoty do najbliższego posiedzenia FOMC (17-18 września) powinien znajdować się pod lekką presją sprzedających. Najbliższym silnym wsparciem dla pary USD/PLN jest poziom 3,2240, a kolejno 3,1900. Opór to geometria 50% (3,2550), która w dniu wczorajszym powstrzymała dalsze wzrosty na tej parze.

Wykres dzienny USD/PLN


USD/TRY ponownie atakuje projekcję 61,8%

W poprzednią środę kurs USD/TRY doszedł do projekcji 61,8%. Poziom ten zastał wybroniony przez niedźwiedzie i kurs zaczął kierować się na południe. Jednak ruch korekcyjny rozpatrywany pod kątem ostatnich wzrostów był znikomy. Obecnie byki zaatakowały ponownie poziom projekcji 61,8%. Zamknięcie świecy dziennej powyżej tego poziomu powinno potwierdzić możliwość dalszych wzrostów. Patrząc przez pryzmat geometrii najbliższa ważna projekcja stanowiąca opór znajduje się na 100% (okolice 2,2700). Wydaje się, że scenariusz dla tej pary wskazuje na dalsze osłabianie liry tureckiej, która będzie też najbliższym czasie pod presją możliwego ograniczenia QE3 przez Fed. Najbliższe silne wsparcie na tej parze to 2,0000 (geometria 50%, będąca projekcją poprzedniej fali wzrostowej oraz silny poziom psychologiczny).

Wykres dzienny USD/TRY


Tomasz Wiśniewski
Krzysztof Koza