Ceny akcji Nike ( NYSE: NKE ) nie radzą sobie dobrze, co czyni ją jedną z najgorszych spółek w indeksie Dow Jones. Spadł o ponad 47% w stosunku do najwyższego poziomu w 2021 r. i na wykresie tygodniowym utworzył krzyż śmierci, wskazując na dalsze spadki.
Akcje spółki osiągnęły także gorsze wyniki od Adidasa, swojego największego konkurenta, który wzrósł o ponad 139% w stosunku do najniższego poziomu w 2023 r. W sumie w ciągu ostatnich pięciu lat wartość Nike wzrosła o 12%, podczas gdy indeks S&P 500 wzrósł w tym roku o prawie 81%. ten sam okres.
On Holding coś knuje
Bliższe przyjrzenie się pokazuje, że większość branż jest zakłócana przez nowsze, szybko rozwijające się firmy. Intel (NASDAQ:INTC) jest zakłócany przez firmy takie jak Nvidia i AMD (NASDAQ:AMD), podczas gdy Monster Beverages stoi w obliczu znacznej konkurencji ze strony Celsjusza Holdings. W branży fintech działanie PayPal (NASDAQ:PYPL) zostało zakłócone przez firmy BNPL, takie jak Klarna, Affirm i Block’s AfterPay.
Wierzę, że On Holding (NYSE: ONON) ma realną szansę na zburzenie Nike i Adidasa. Firma, wspierana przez Rogera Federera, odnotowała niezwykły rozwój, co czyni ją jedną z najszybciej rozwijających się firm w branży.
Od siedmiu kwartałów z rzędu odnotowuje rekordową sprzedaż. Spojrzenie na dane finansowe spółki pokazuje, że całkowite przychody spółki w 2019 r. wzrosły do 276 mln dolarów. Wzrost ten był kontynuowany i w 2023 r. osiągnął ponad 2,13 mld dolarów.
Analitycy uważają, że rekordowa trajektoria wzrostu będzie kontynuowana. Średnie szacunki 16 analityków wskazują, że przychody firmy wyniosą w tym roku 2,5 miliarda dolarów i 3,16 miliarda dolarów w 2026 roku. Dla kontrastu, oczekuje się, że Nike i Adidas (ETR:ADSGN) odnotują niski jednocyfrowy wzrost przychodów.
Najnowsze wyniki wykazały, że przychody spółki wzrosły w czwartym kwartale o 21,9%, do czego przyczynił się duży ruch na stronie internetowej i w sklepach detalicznych. Jak pokazano poniżej, istnieją oznaki wskazujące na dalszy wzrost ruchu na głównej stronie internetowej firmy w pierwszym kwartale.
Wstrzymanie ruchu w witrynie
On Holding rentowny wzrost
Co najważniejsze, On Holding łączy silny wzrost przychodów z koncentracją na zyskach. W 2023 roku osiągnęła zysk netto w wysokości ponad 94,2 mln dolarów, w porównaniu z ponad 62,4 mln dolarów w roku poprzednim. Rok wcześniej strata netto wyniosła 186 milionów dolarów.
Firma postawiła sobie teraz za cel osiągnięcie CAGR na poziomie 26% do 2026 r. Uważa również, że może osiągnąć marżę EBITDA na poziomie 18%, w porównaniu z 16% -16,5%, które spodziewa się osiągnąć w tym roku.
Kolejnym ważnym katalizatorem kursu akcji On Holding będą wyniki finansowe zaplanowane na wtorek przyszłego tygodnia. Analitycy oczekują, że liczby pokażą, że przychody spółki wzrosły w pierwszym kwartale o 18,3% r/r do 547 mln dolarów. Oczekuje się, że zysk na akcję wyniesie 16 centów. Wierzę, że bez problemu przebije te szacunki.
Dlatego też dzięki On Holding mamy szybko rozwijającą się firmę, która pragnie zrewolucjonizować ogromną branżę. Posiada silną i rozwijającą się markę oraz przestrzeń do zwiększania marż. W związku z tym uważam, że w nadchodzących tygodniach akcje spółki mogą odbić do ponad 40 dolarów.
The post Nienawidzisz Nike? Akcje On Holding (ONON) mogą być kolejną wielką rzeczą appeared first on Invezz
Ten artykuł został pierwotnie opublikowany przez Invezz.com
