W czwartek RBC Capital utrzymał rekomendację Outperform dla akcji Humana Inc (NYSE: NYSE:HUM) i podniósł cenę docelową akcji do 400 USD z 385 USD. Korekta ta wynika z kompleksowego przeglądu wyników spółki w drugim kwartale i ostatnich dyskusji kierownictwa podkreślających czynniki sezonowe wpływające na drugą połowę bieżącego roku.
Zaktualizowana analiza przeprowadzona przez RBC Capital pojawia się po tym, jak kierownictwo Humany przedstawiło wgląd w oczekiwane zmiany w członkostwie. W szczególności firma prognozuje spadek netto liczby indywidualnych członków Medicare Advantage (MA) o około 560 000 członków w przyszłym roku, co przekłada się na około 10% wskaźnik rezygnacji. Pomimo tego przewidywanego spadku, prognozy firmy pozostają pozytywne.
Zmieniony model RBC Capital uwzględnia najnowsze wyniki za drugi kwartał i uwzględnia wytyczne zarządu dotyczące trendów sezonowych, które mogą wpłynąć na wyniki w nadchodzących miesiącach. Decyzja firmy o podniesieniu ceny docelowej odzwierciedla wiarę w zdolność Humany do skutecznego zarządzania tymi sezonowymi wahaniami.
Analityk z RBC Capital podtrzymał ocenę Outperform, sygnalizując dalszy optymizm co do pozycji rynkowej Humany i stabilności operacyjnej. Ten sentyment jest wspierany przez oczekiwanie stabilnego wolumenu "dwóch nocy", odniesienia do pobytów w szpitalach i związanych z nimi wzorców usług opieki zdrowotnej.
Podwyższenie docelowej ceny akcji Humany przez RBC Capital podkreśla wiarę firmy w strategię firmy opieki zdrowotnej i jej zdolność do radzenia sobie z wahaniami liczby członków przy jednoczesnym utrzymaniu solidnych wolumenów biznesowych.
W innych niedawnych wiadomościach Humana Inc. odnotowała dobre wyniki w drugim kwartale 2024 r., Przekraczając oczekiwania, głównie dzięki znacznemu wzrostowi działalności Medicare. Pomimo presji na koszty medyczne, zwłaszcza ze strony zwiększonych kosztów hospitalizacji, firmie udało się sprostać tym wyzwaniom, zapewniając adekwatność kliniczną i negocjując z dostawcami.
Oprócz tego Humana potwierdziła swoje całoroczne skorygowane zyski na akcję (EPS) i prognozy dotyczące wskaźnika świadczeń na 2024 r., wskazując na pozytywne perspektywy przyszłego wzrostu i możliwości, w tym w biznesach Medicaid i CenterWell.
Firma podniosła również prognozę przychodów o 3 mld USD, głównie ze względu na wzrost liczby członków. Przewiduje się jednak, że wyższe wolumeny hospitalizacji zwiększą wskaźnik strat medycznych (MLR) w drugiej połowie roku. Aby zarządzać kosztami, Humana koncentruje się na przeprojektowaniu procesów za pomocą technologii automatyzacji i przechodzi strategiczny przegląd kosztów ogólnych i administracyjnych.
W odpowiedzi na pytania dotyczące działalności szpitalnej, Susan Diamond wyjaśniła procesy przeglądu frontend i postpay firmy w celu zapewnienia konieczności medycznej. Dyrektor generalny James Rechtin omówił wysiłki zmierzające do poprawy dostosowań umownych w celu zarządzania odpowiednim wykorzystaniem i potwierdził wytyczne dotyczące wzrostu EPS o 16 USD do 2025 r., wyrażając zaufanie do wyników firmy. Oto ostatnie wydarzenia dotyczące Humany.
InvestingPro Insights
Ponieważ RBC Capital podnosi swoje prognozy dla Humana Inc (NYSE: HUM), wskaźniki w czasie rzeczywistym z InvestingPro wzmacniają pozytywny sentyment. Z solidną kapitalizacją rynkową wynoszącą 44,72 mld USD, Humana jest znaczącym graczem w branży dostawców i usług opieki zdrowotnej. Perspektywiczne strategie spółki są podkreślane przez skorygowany wskaźnik P / E na poziomie 20,09 na drugi kwartał 2024 r., co wskazuje na potencjalnie bardziej atrakcyjną wycenę w porównaniu z obecnym wskaźnikiem P / E wynoszącym 26,44.
InvestingPro Tips podkreśla ostrożność operacyjną Humany, ponieważ spółka nie tylko posiada w swoim bilansie więcej gotówki niż długu, ale także może pochwalić się konsekwentnym podnoszeniem dywidendy przez 7 kolejnych lat. Ta dyscyplina finansowa jest dodatkowo zilustrowana wypłatą dywidendy przez Humanę przez 14 lat z rzędu. Dla inwestorów zainteresowanych wiarygodnością i wzrostem dywidendy, te aspekty kondycji finansowej Humany są szczególnie atrakcyjne.
Co więcej, wraz ze wzrostem ceny docelowej i oceną Outperform od RBC Capital, inwestorzy mogą znaleźć wartość dodaną w fakcie, że Humana jest notowana przy niskiej wielokrotności wyceny przychodów, co sugeruje przestrzeń do wzrostu. Dla tych, którzy szukają bardziej dogłębnej analizy, InvestingPro oferuje ponad 8 dodatkowych wskazówek dotyczących Humany, dostępnych na stronie InvestingPro Humana.
Artykuł został przetłumaczony przy pomocy sztucznej inteligencji. Zapoznaj się z Warunkami Użytkowania, aby uzyskać więcej informacji.