Morgan Stanley utrzymał pozytywne perspektywy dla akcji Zai Lab (NASDAQ:ZLAB), potwierdzając rekomendację "przeważaj" z ceną docelową 50,00 USD. Rekomendacja ta następuje po zatwierdzeniu przez amerykańską Agencję Żywności i Leków (FDA) leku COBENFY™, przeznaczonego do leczenia schizofrenii u dorosłych, co stanowi znaczący rozwój dla partnera Zai Lab, Bristol Myers Squibb (NYSE:BMY).
Zai Lab wcześniej zabezpieczyło prawa do COBENFY™, znanego naukowo jako xanomeline/trospium chloride lub "KarXT", dla regionu Wielkich Chin od Karuna Therapeutics w ramach umowy o wartości 187 milionów USD. Miało to miejsce przed przejęciem Karuna przez Bristol Myers Squibb za 14 miliardów USD w zeszłym roku.
Zatwierdzenie COBENFY™ przez FDA jest godne uwagi ze względu na czystą etykietę, która nie zawiera ostrzeżenia w czarnej ramce, ostrzeżeń dotyczących późnej dyskinezy ani potrzeby rozszerzonego monitorowania ryzyka sercowo-naczyniowego. Te aspekty były uważane za potencjalne ryzyka w przeglądzie decyzji Prescription Drug User Fee Act (PDUFA) przeprowadzonym przez zespół Morgan Stanley ds. amerykańskiej branży biofarmaceutycznej.
Morgan Stanley przewiduje, że zatwierdzenie, szczególnie czysta etykieta i premia ustalona dla hurtowej ceny nabycia (WAC), pozytywnie wpłynie na akcje Zai Lab. Prognozy firmy dotyczące skorygowanego o ryzyko przychodu COBENFY™ do 2030 roku szacują 600 milionów USD, co przewyższa konsensus Visible Alpha wynoszący 441 milionów USD.
Oczekuje się, że zatwierdzenie i późniejsze perspektywy komercyjne COBENFY™ będą miały umiarkowanie pozytywny wpływ na wyniki finansowe i wartość akcji Zai Lab w nadchodzących latach.
Bristol-Myers Squibb dokonuje znaczących postępów w branży farmaceutycznej. Nowy lek firmy na schizofrenię, Cobenfy, niedawno otrzymał zatwierdzenie FDA, co jest godne uwagi ze względu na brak ostrzeżenia w czarnej ramce, typowo związanego z tradycyjnymi terapiami przeciwpsychotycznymi. Analitycy z JPMorgan, BMO Capital i Goldman Sachs pozytywnie zareagowali na ten rozwój, utrzymując swoje rekomendacje i dostosowując ceny docelowe dla firmy.
Ponadto Bristol-Myers Squibb poinformował o utrzymujących się redukcjach utraty objętości mózgu u pacjentów z nawracającymi postaciami stwardnienia rozsianego leczonych Zeposią, zgodnie z wynikami badania klinicznego fazy 3 DAYBREAK. Lek przeciwzakrzepowy firmy, Eliquis, został również wybrany przez administrację Bidena do negocjacji cenowych z programem zdrowotnym Medicare.
W innych wydarzeniach, oczekuje się, że lek Cobenfy będzie sprzedawany w cenie katalogowej 1 850 USD za 30-dniową dostawę, a analitycy przewidują, że może osiągnąć szczytową sprzedaż na poziomie 2,4 miliarda USD w leczeniu schizofrenii i dodatkowe 3,9 miliarda USD w leczeniu psychozy w chorobie Alzheimera.
Spostrzeżenia InvestingPro
Podczas gdy Bristol Myers Squibb (NYSE:BMY) świętuje zatwierdzenie COBENFY™ przez FDA, dane InvestingPro ujawniają interesujące informacje o kondycji finansowej firmy. Kapitalizacja rynkowa BMY wynosi 101,61 miliarda USD, odzwierciedlając jej znaczącą obecność w branży farmaceutycznej. Przychody firmy za ostatnie dwanaście miesięcy do II kwartału 2024 roku wyniosły 46,51 miliarda USD, z umiarkowanym wzrostem o 2,93% w tym samym okresie.
Wskazówki InvestingPro podkreślają, że BMY utrzymuje wypłaty dywidend przez imponujące 54 lata z rzędu, demonstrując silne zaangażowanie w zwroty dla akcjonariuszy. Potwierdza to obecna stopa dywidendy wynosząca 4,79%, co może być atrakcyjne dla inwestorów skoncentrowanych na dochodach. Dodatkowo, wycena BMY sugeruje silną rentowność wolnych przepływów pieniężnych, wskazując na efektywne generowanie gotówki w stosunku do wartości rynkowej.
Te spostrzeżenia są zgodne z koncentracją artykułu na strategicznych partnerstwach i zatwierdzeniach produktów BMY, wskazując na ciągłe wysiłki firmy w celu utrzymania pozycji rynkowej i stabilności finansowej. Dla inwestorów zainteresowanych głębszą analizą, InvestingPro oferuje 10 dodatkowych wskazówek dla BMY, zapewniając bardziej kompleksowy obraz perspektyw firmy.
Artykuł został przetłumaczony przy pomocy sztucznej inteligencji. Zapoznaj się z Warunkami Użytkowania, aby uzyskać więcej informacji.