W piątek Evercore ISI utrzymał pozytywną perspektywę dla akcji Casey's General Stores (NASDAQ: CASY) z oceną Outperform i stałą ceną docelową na poziomie 435,00 USD. Firma podkreśliła odporność Casey w trudnym środowisku gospodarczym, zwracając uwagę na zdolność firmy do osiągnięcia wzrostu sprzedaży i ekspansji EBITDA wbrew trendom branżowym.
Casey's odnotował solidny pierwszy kwartał od maja do lipca, wykazując 6% wzrost sprzedaży i 2,3% wzrost porównywalnej sprzedaży sklepowej, przewyższając branżę, która odnotowała 2% spadek sprzedaży. Firma cieszyła się również 9% wzrostem EBITDA rok do roku.
Optymistyczną prognozę uzupełnia niedawne przejęcie CEFCO, które w ciągu najbliższych trzech do czterech miesięcy powinno przynieść dodatkowe 90 mln USD EBITDA plus synergie. To strategiczne posunięcie ma wspierać dalszy wzrost EBITDA do 2025 roku.
Analiza przeprowadzona przez Evercore ISI wskazuje na zdolność Casey do zdobycia udziału w rynku i zwiększenia marży EBIT w okresie, w którym sklepy dolarowe i branża sklepów ogólnospożywczych stoją w obliczu przeciwności. Według firmy, siła cenowa Casey i rozszerzenie oferty marek własnych to kluczowe strategie, które pozwalają firmie przejść przez obecne spowolnienie wydatków konsumenckich, jednocześnie osiągając wzrost zysków.
Evercore ISI prognozuje stabilną przyszłość Casey's, z ceną docelową Base Case opartą na 26,5-krotności szacowanego zysku na akcję (EPS) za rok fiskalny 2026 w wysokości 16,25 USD. Firma sugeruje, że Casey's jest najlepszym wyborem dla inwestorów zorientowanych na wzrost w sektorze handlu detalicznego żywnością. Dla porównania, Kroger (NYSE: KR) jest rekomendowany ze względu na potencjalny wzrost związany z przewidywanym rozwiązaniem transakcji Albertsons Companies Inc. (ACI) w najbliższej przyszłości.
W innych niedawnych wiadomościach Casey's General Stores doświadczył kilku znaczących wydarzeń. Deutsche Bank podniósł cenę docelową akcji do 451 USD, utrzymując rekomendację Kupuj. Korekta ta odzwierciedla zaufanie do perspektyw wzrostu firmy i inicjatyw strategicznych, w tym planów średnio jednocyfrowego wzrostu jednostek poprzez ekspansję organiczną i fuzje. Casey's odnotował również 7% wzrost zysku na akcję w pierwszym kwartale roku obrotowego 2025, przewyższając szacunki RBC Capital Markets, Goldman Sachs i FactSet.
Ponadto Casey's ogłosił plany przejęcia Fikes Wholesale, właściciela CEFCO Convenience Stores, za 1,145 miliarda dolarów, co zwiększy ich działalność o 198 sklepów detalicznych i sieć dealerską. Przejęcie to ma zostać sfinalizowane w czwartym kwartale 2024 roku i rozszerzy obecność Casey's na Teksas i inne południowe stany.
Ponadto Casey's wyznaczył ambitny cel otwarcia 500 nowych sklepów do końca roku podatkowego 2026. Analitycy z takich firm jak RBC Capital Markets i Evercore ISI podnieśli swoje docelowe ceny akcji Casey's, przewidując dalszy wzrost finansowy w nadchodzących latach.
Pomimo tych pozytywnych wydarzeń, Goldman Sachs utrzymuje neutralną ocenę akcji Casey's, sugerując ostrożne podejście do czasu uzyskania większej jasności co do wpływu oczekującej transakcji Fikes.
InvestingPro Insights
Uzupełniając pozytywne prognozy Evercore ISI dotyczące Casey's General Stores (NASDAQ:CASY), dane InvestingPro ujawniają pewne godne uwagi wskaźniki finansowe i trendy. Casey's wykazał się zaangażowaniem w wartość dla akcjonariuszy, podnosząc dywidendę przez imponujące 25 lat z rzędu. Ponadto akcje spółki wykazały wysoki zwrot w ciągu ostatniego roku, podkreślając odporność odnotowaną przez analityków w obliczu wyzwań gospodarczych.
InvestingPro Tips podkreśla, że 4 analityków zrewidowało w górę swoje zyski na nadchodzący okres, wskazując na potencjalną kontynuację trajektorii wzrostu Casey. Warto również zauważyć, że podczas gdy Casey's działa z umiarkowanym poziomem zadłużenia, analitycy przewidują, że firma pozostanie rentowna w tym roku, co jest zgodne z jej wynikami w ciągu ostatnich dwunastu miesięcy.
Dla inwestorów poszukujących bardziej dogłębnej analizy, InvestingPro oferuje dodatkowe wskazówki dotyczące Casey's General Stores, które można znaleźć na stronie https://www.investing.com/pro/CASY. Te spostrzeżenia mogą dodatkowo wpłynąć na decyzje inwestycyjne, zwłaszcza biorąc pod uwagę strategiczne posunięcia firmy, takie jak niedawne przejęcie CEFCO i jego wpływ na przyszły wzrost EBITDA.
Artykuł został przetłumaczony przy pomocy sztucznej inteligencji. Zapoznaj się z Warunkami Użytkowania, aby uzyskać więcej informacji.